SCHD ETF sedang melancarkan semua silinder: apa seterusnya pada bulan September?

ETF Schwab US Dividend Equity (SCHD) mempunyai prestasi yang menakjubkan pada bulan Ogos apabila ia melonjak ke paras tertinggi dalam rekod. Dana itu melonjak ke paras tertinggi $84.53 pada hari Jumaat, naik lebih 30% daripada titik terendahnya pada bulan November.

Tahun ini, jumlah pulangannya berjumlah 13% berbanding dana SPDR S&P 500 (SPY), yang melonjak sebanyak 19.3%. Ia juga telah ketinggalan di belakang pasaran dalam tempoh 12 bulan yang lalu kerana keuntungannya berada pada 17.6% berbanding 26% SPY ETF.

Musim pendapatan

Prestasi SCHD ETF adalah ketara kerana ia tidak mempunyai pendedahan besar dalam dua sektor utama ekonomi AS. Tidak seperti kebanyakan dana, ia tidak mempunyai pendedahan yang besar kepada syarikat teknologi seperti Nvidia, Microsoft, dan Apple, kerana firma ini cenderung mempunyai hasil dividen yang rendah. Tech terdiri daripada hanya 8.79% bahagian dana.

ETF SCHD juga tidak mempunyai kehadiran dalam sektor hartanah, yang ketara kerana REIT mempunyai beberapa pembayaran dividen tertinggi di AS. Sebagai contoh, syarikat seperti Realty Income dan Simon Property Group mempunyai hasil melebihi 5%.

Ia juga kurang pendedahan dalam industri lain yang membayar dividen besar seperti Syarikat Pembangunan Perniagaan (BDC) seperti Ares Capital, Main Street Capital dan Golub Capital. SCHD juga tidak melabur dalam MLP seperti Pemindahan Tenaga dan Rakan Kongsi Produk Perusahaan (EPD).

Prestasi kukuh dana pada bulan Ogos berlaku apabila kebanyakan konstituen menerbitkan keputusan kewangan yang kukuh dan apabila harapan penurunan kadar faedah Rizab Persekutuan meningkat.

Kebanyakan syarikat konstituennya menerbitkan keputusan kukuh pada bulan September. Saham Lockheed Martin telah melonjak lebih 25% tahun ini, dibantu oleh pelaburan berterusan dalam pertahanan oleh kebanyakan kerajaan barat. Ia juga memulakan semula penghantaran pesawat F-35nya, yang akan membawa kepada pertumbuhan keuntungan yang lebih.

Penganalisis sangat optimistik tentang Lockheed Martin, dengan anggaran pendapatan purata mereka untuk tahun itu ialah $71.09 bilion, peningkatan 5.2% daripada 2023. Ia juga dijangka memperoleh lebih $73.97 bilion pada tahun berikutnya. Dari segi sejarah, LMT telah melakukan lebih baik daripada jangkaan penganalisis, yang mungkin berterusan pada tahun-tahun akan datang.

AbbVie, syarikat besar seterusnya dalam ETF SCHD juga telah mencapai prestasi yang baik tahun ini kerana ia melonjak lebih 26%. Seperti LMT, syarikat itu juga menerbitkan keputusan kewangan yang kukuh dan meningkatkan panduan ke hadapannya. Pendapatan sesahamnya ialah $2.95, lebih tinggi daripada jangkaan sebanyak $0.09. Penganalisis percaya bahawa pendapatannya akan mencecah $55.7 bilion tahun ini.

Aset dan pendapatan Blackrock semakin meningkat

Blackrock, syarikat ketiga terbesar dalam SCHD, telah menunjukkan prestasi yang baik tetapi prestasi pasaran yang rendah tahun ini apabila ia melonjak sebanyak 11%. Firma itu telah mendapat manfaat daripada kenaikan harga saham dan lonjakan asetnya. Ia menamatkan suku terakhir dengan lebih $10.6 trilion aset dan pertumbuhannya akan berterusan.

Pemangkin utama Blackrock ialah ia menjadi pemain besar dalam industri ekuiti swasta. Ia memperoleh Rakan Kongsi Infrastruktur Global awal tahun ini dan Prequin, sebuah syarikat yang menyediakan data mengenai tawaran dalam industri perkhidmatan kewangan.

Baca lebih lanjut: Blackrock vs Blackstone: saham yang manakah lebih baik untuk dibeli?

Altria, sebuah lagi syarikat terkemuka dalam dana, mencatatkan prestasi yang baik apabila sahamnya melonjak ke tahap tertinggi dalam rekod.

Namun, tidak semua syarikat dalam ETF SCHD berjaya pada bulan Ogos. Home Depot, syarikat kelima terbesar dalam dana, melaporkan keputusan kewangan yang agak lemah yang menunjukkan bahawa industri dan perbelanjaan pengguna semakin perlahan.

Saham Cisco Systems hampir tidak bergerak tahun ini kerana pertumbuhan syarikat juga berkurangan. Lain yang ketinggalan adalah syarikat seperti Texas Instruments, UPS dan Ford.

ETF Ekuiti Dividen AS Schwab mungkin akan mempunyai prestasi yang tenang bulan ini kerana kebanyakan syarikat telah menyampaikan pendapatan suku tahunan mereka.

Oleh itu, pemangkin utama untuk diperhatikan ialah Rizab Persekutuan, yang akan menerbitkan keputusan kadar faedahnya lewat bulan ini. Penganalisis menjangkakan bank akan mula mengurangkan kadar faedah memandangkan terdapat tanda-tanda bahawa ekonomi berjalan dengan baik.

Dari segi sejarah, saham berfungsi dengan baik apabila Fed mengurangkan kadar kerana pelabur cenderung untuk beralih kepada saham daripada bon. Walau bagaimanapun, beberapa syarikat yang paling untung ialah syarikat dalam industri teknologi, bermakna SCHD ETF mungkin ketinggalan pasaran.

Analisis teknikal ETF SCHD

Carta mingguan menunjukkan bahawa SCHD ETF telah menunjukkan prestasi yang baik dalam beberapa tahun kebelakangan ini. Selepas mencecah $33.26 pada 2020, dana itu telah melonjak ke paras tertinggi $84.53.

Awal tahun ini, ia melonjak di atas titik rintangan utama pada $74.54, di mana ia menemui halangan pada 2022 dan 2023. Ia juga telah bergerak di atas Purata Pergerakan Eksponen (EMA) 50 minggu dan 100 minggu.

Indeks Kekuatan Relatif (RSI) telah menghala ke atas, bermakna ia mempunyai momentum. Oleh itu, ETF Ekuiti Dividen AS Schwab berkemungkinan akan terus meningkat pada bulan Oktober apabila pembeli menyasarkan titik rintangan utama pada $90.

Walau bagaimanapun, saya masih percaya bahawa melabur dalam dana kos rendah yang menjejaki indeks S&P 500 dan Nasdaq 100 adalah pendekatan yang lebih baik untuk mengembangkan kekayaan.