Indeks Nifty 50 perlahan-lahan membentuk corak carta berisiko tinggi

Indeks Nifty 50 meningkat kepada €24,680, paras tertinggi sejak 22 Oktober, dan 6.7% daripada titik terendahnya pada November. Ia meningkat selepas Reserve Bank of India (RBI) membiarkan kadar faedah tidak berubah.

keputusan kadar faedah RBI

Indeks Nifty 50 telah merangkak kembali dalam beberapa hari yang lalu apabila pelabur mula membeli penurunan. Perhimpunan itu berlaku kerana sesetengah pelabur menjangkakan bahawa RBI akan mengurangkan kadar faedah selepas beberapa siri angka ekonomi yang lemah.

Dalam keputusan kadar faedahnya, RBI memutuskan untuk membiarkan kadar tidak berubah pada 6.50% dan nisbah rizab tunai pada 4.50%. Dalam satu kenyataan, Gabenor Das memberi amaran bahawa inflasi masih menjadi kebimbangan besar dan penurunan kadar akan memburukkan keadaan.

Dia masih membiarkan pintu terbuka luas untuk penurunan kadar pada suku pertama tahun depan jika inflasi menurun. Data ekonomi terkini menunjukkan bahawa tajuk utama Indeks Harga Pengguna (CPI) meningkat daripada 5.49% pada September kepada 6.21% pada Oktober, paras tertinggi sejak Ogos 2023.

Penganalisis menjangkakan CPI akan datang akan bergerak daripada 6.2% kepada 6.6% kerana harga makanan kekal pada paras yang tinggi.

Harapan penurunan kadar RBA meningkat selepas data ekonomi baru-baru ini menunjukkan bahawa ekonomi semakin perlahan. Laporan yang dikeluarkan baru-baru ini menunjukkan bahawa ekonomi India berkembang sebanyak 5.4% pada suku terakhir, jauh lebih rendah daripada jangkaan 7.0%.

Angka-angka ini menandakan bahawa ekonomi India tidak berkembang seperti yang dijangkakan. Ini sebahagiannya kerana kadar faedah kekal tinggi, menyukarkan syarikat untuk meminjam. Selain itu, Narendra Modi telah menerima beberapa dasar penyatuan fiskal.

Akibatnya, ramai penganalisis telah mengurangkan jangkaan pertumbuhan KDNK mereka untuk tahun tersebut. Anggaran purata ialah ekonomi akan berkembang kira-kira 6% tahun ini, jauh lebih rendah daripada 8.2% yang berlaku tahun lepas.

Penganalisis memberi amaran bahawa ekonomi mungkin terus perlahan dalam beberapa bulan akan datang apabila pengeluaran perindustrian bertambah buruk. Terdapat juga kebimbangan mengenai pentadbiran Trump yang akan datang dan kesannya terhadap ekonomi India.

Saham-saham India ketinggalan dengan rakan sejagat mereka

Sementara itu, data menunjukkan bahawa syarikat-syarikat India menunjukkan prestasi yang lebih rendah daripada syarikat setara global mereka tahun ini. Indeks Nifty 50 telah melonjak sebanyak 14% tahun ini, manakala indeks DAX Jerman telah melonjak lebih 22%. Begitu juga, di Sepanyol, indeks IBEX 35 telah melonjak sebanyak 20%, manakala di Amerika Syarikat, indeks Nasdaq 100 dan S&P 500 melonjak lebih 25% tahun ini.

Trent, syarikat peruncitan fesyen yang dimiliki oleh Tata Group telah menjadi syarikat berprestasi terbaik dalam indeks Nifty 50 tahun ini apabila ia melonjak lebih 127%. Penggerak terkenal yang lain ialah firma seperti SBI, Power Grid, Mahindra & Mahindra, ICICI Bank, Bharat Electronics dan Bajaj Auto. Semua saham ini telah melonjak dua digit tahun ini.

Analisis indeks bagus 50

Carta NIFTY oleh TradingView

Carta harian menunjukkan bahawa indeks Nifty merangkak kembali baru-baru ini selepas jatuh ke paras terendah €23,280. Pemulihan ini adalah kerana penganalisis dan pelabur menjangkakan bahawa RBI akan mengurangkan kadar faedah minggu ini, yang tidak berlaku.

Dari segi positif, indeks telah meningkat melebihi Purata Pergerakan Eksponen (EMA) 50 hari dan 200 hari. Pengayun juga sangat positif.

Walau bagaimanapun, risikonya ialah indeks telah membentuk corak carta baji yang semakin meningkat yang ditunjukkan dalam warna merah. Baji adalah salah satu corak pembalikan yang paling biasa di pasaran.

Oleh itu, sementara indeks mungkin terus meningkat, terdapat risiko bahawa ia akan mengalami pecahan menurun pada tahun 2025. Risiko menggunakan corak baji ialah, seperti cawan dan pemegang, ia mengambil masa berbulan-bulan atau bahkan bertahun-tahun untuk terbentuk.

Dalam kes ini, indeks Nifty 50 akan kekal optimis selagi ia berada di atas garis bawah corak baji. Jika ia turun di bawah €23,280, mata seterusnya untuk ditonton ialah pada €22,500.

Senario alternatif ialah di mana indeks terus meningkat dan mencapai titik rintangan pada €26,000.