'Projek Manhattan' AI Trump akan datang: Wall Street bersiap sedia untuk pangsi teknologi seismik

Presiden Trump akan melancarkan Misi Genesis pada hari Isnin di Rumah Putih, inisiatif persekutuan yang menyeluruh yang dijenamakan sebagai AI yang setara dengan Projek Manhattan dan perlumbaan angkasa lepas.

Perintah eksekutif itu menandakan komitmen yang belum pernah berlaku sebelum ini terhadap ketuanan kecerdasan buatan domestik, menggerakkan makmal kebangsaan, menyelaraskan kelulusan pusat data dan menjalin perkongsian awam-swasta.

Pegawai Jabatan Tenaga yang menyelia projek itu membandingkannya dengan Projek Manhattan dalam kedua-dua skala dan keutamaan nasional.

Wall Street dan industri meletakkan diri mereka menjelang pengumuman itu, menjangkakan pelaburan infrastruktur besar-besaran dan perubahan kawal selia yang boleh membentuk semula penilaian pasaran merentas semikonduktor, pusat data, tenaga dan pertahanan.

'Projek Manhattan' AI Trump: Skop dan strategi inisiatif

Misi Genesis mewakili strategi keseluruhan kerajaan untuk menuntut semula kepimpinan AS dalam kecerdasan buatan di tengah-tengah persaingan yang semakin sengit dengan China.

Inisiatif ini merangkumi pembiayaan persekutuan berskala besar untuk penyelidikan AI, kebenaran yang diperkemas untuk pusat data melebihi kapasiti 100 megawatt, dan perkongsian penyelidikan awam-swasta yang diselaraskan merangkumi makmal kebangsaan, universiti dan firma teknologi.

Pentadbiran akan mengarahkan agensi persekutuan untuk mengenal pasti dan menggunakan tanah kerajaan untuk pembinaan pusat data, mempercepatkan semakan alam sekitar, dan berpotensi memperluaskan insentif cukai di bawah Akta Cip sedia ada untuk meliputi infrastruktur di luar fabrikasi semikonduktor.

Alasan di sebalik Genesis mencerminkan dua imperatif: keselamatan negara dan daya saing ekonomi.

AI dilihat sebagai aset strategik asas kepada keupayaan ketenteraan, pengaruh ekonomi global dan kepimpinan teknologi.

Sejak Trump kembali ke pejabat, syarikat Amerika telah mengumumkan lebih $400 bilion dalam pelaburan infrastruktur AI, mengatasi perbelanjaan gabungan Program Apollo dan Projek Manhattan.

Pencirian sebagai "Projek Manhattan" sengaja membangkitkan mobilisasi perindustrian berskala besar yang diarahkan oleh kerajaan, berbeza dengan pendekatan berpecah-belah yang diterajui pasaran yang sebelum ini mendominasi dasar AI AS.

Wall Street bersiap sedia untuk pangsi teknologi

Wall Street sudah cuba memahami maksud semua ini.

Gergasi semikonduktor seperti Nvidia, pereka cip, pemain awan besar seperti Microsoft dan AWS, REIT pusat data dan utiliti nuklear semuanya disusun kepada pemenang awal dan bakal kalah.

Pembuat cip dan pakar perkakasan AI nampaknya akan mendapat manfaat terlebih dahulu.

Mereka akan mendapat keuntungan daripada sokongan persekutuan baharu, kelulusan yang lebih pantas untuk pembinaan pusat data baharu, dan kemungkinan kelonggaran eksport untuk negara bersekutu seperti Arab Saudi, rundingan pasukan Trump telah pun bermula.

Sebaliknya, syarikat yang menatap peraturan eksport yang lebih ketat atau peraturan peringkat negeri yang ketat boleh merasakan sedikit seretan.

Walau bagaimanapun, sektor tenaga mungkin menyaksikan peningkatan terbesar. Pusat data AI dahagakan kuasa, dan penyelidik di Makmal Kebangsaan Lawrence Berkeley mengatakan mereka boleh mengunyah sebanyak 12 peratus daripada semua elektrik AS menjelang 2028.

Lonjakan itu menyebabkan pentadbiran mendorong pengembangan nuklear dan infrastruktur tenaga yang dinaik taraf, yang boleh menjadi rangsangan bagi pelombong uranium, pembuat sel bahan api dan pengendali talian penghantaran.

Firma seperti Vertiv Holdings, yang mengendalikan sistem penyejukan dan kuasa, dijangka melihat permintaan yang kukuh, dan kesan riak meluas ke dalam pemain telekomunikasi, pembinaan dan hartanah yang terikat dengan pembinaan fizikal.

Masa adalah satu lagi titik tekanan. Pengumuman itu mendarat selepas beberapa minggu yang berombak untuk sektor AI, dengan Nvidia merosot 10 peratus pada bulan November berikutan kebimbangan penilaian.

Pelabur memerhatikan pelancaran Genesis dengan teliti, terutamanya wang di belakangnya, peraturan kebenaran baharu dan pendirian eksport pentadbiran untuk meletakkan semula pertaruhan infrastruktur AI mereka.

Dan jika Rumah Putih mengikuti "proses satu kelulusan" yang dijanjikan dan mengatasi peraturan negeri yang bercanggah, projek yang pernah terhenti dalam limbo kawal selia boleh bergerak lebih pantas, menggegarkan landskap persaingan merentas pelbagai industri.