Saham Palantir naik 6% ketika konflik AS-Iran: beli, jual atau simpan?

Saham Palantir Technologies meningkat pada Isnin ketika saham pertahanan menguat berikutan ketegangan yang meningkat berkaitan perang AS-Iran.

Pada masa penulisan, saham Palantir meningkat sekitar 6% untuk didagangkan pada $145.

Sektor pertahanan yang lebih luas menguat selepas pasukan Israel dan pejuang Hezbollah di Lubnan bertukar tembakan peluru berpandu, dan tentera AS mengumumkan penghantaran tambahan tenteranya ke Timur Tengah.

Prospek konflik berlarutan menaikkan kontraktor pertahanan tradisional seperti Lockheed Martin dan RTX.

Palantir, yang menyediakan alat analitik data kepada pelanggan kerajaan untuk pengumpulan perisikan, pengawasan, anti-keganasan, dan tujuan ketenteraan, mendapat manfaat daripada peralihan sentimen pelabur ke arah nama berkaitan pertahanan.

Syarikat itu melaksanakan sebahagian besar teknologi kecerdasan buatan di Pentagon.

Tahun lalu, Palantir memperoleh kontrak $10 bilion dengan Tentera Darat AS yang menggabungkan 75 kontrak menjadi satu perjanjian, selain perjanjian $448 juta dengan Tentera Laut AS.

Pergerakan saham itu mencerminkan reaksi serupa awal tahun ini, apabila saham melonjak selepas AS menyerbu Venezuela pada Januari dan menumbangkan pemimpin Nicolás Maduro, walaupun reli itu terbukti singkat.

Pendedahan berganda kepada pertahanan dan AI

Palantir menempatkan diri dalam posisi unik di pasaran sebagai kedua-dua kontraktor pertahanan dan penerima manfaat daripada gelombang kecerdasan buatan.

Selain operasi yang berorientasikan kerajaan, syarikat itu telah berkembang ke sektor komersial AS, menggunakan AI generatif untuk memacu pertumbuhan dalam industri seperti penjagaan kesihatan dan perkhidmatan kewangan.

Pendedahan berganda ini mungkin memberi kelebihan berbanding rakan sebaya teknologi berkap pasaran besar semasa tempoh ketidakstabilan geopolitik, apabila pelabur mencari syarikat yang terikat kepada perbelanjaan pertahanan sambil mengekalkan pendedahan kepada pertumbuhan dipacu AI.

Rosenblatt memulakan liputan dengan saranan Beli

Minggu lalu, Rosenblatt Securities memulakan liputan terhadap Palantir dengan penarafan Beli dan sasaran harga $150.

Firma itu menggambarkan Palantir sebagai peneraju perisian AI yang mengganggu pasaran dengan kedudukan daya saing yang tersendiri.

Rosenblatt memetik trajektori pertumbuhan mampan dan daya tuil operasi sebagai sebab utama bagi prospek positifnya.

Penganalisis menonjolkan pertumbuhan hasil sebanyak 56% sepanjang 12 bulan lalu dan margin keuntungan kasar 82% sebagai petunjuk asas yang kukuh.

Dengan saham turun dengan ketara dari paras tertinggi Oktober, Rosenblatt berkata paras semasa mewakili titik masuk yang menarik.

UBS melihat peluang menarik selepas pembetulan

Secara berasingan, UBS menaikkan penarafan Palantir kepada Beli daripada Neutral, berhujah bahawa pembetulan baru-baru ini dari paras puncak mempersembahkan peluang yang menarik.

“Kami mengesyorkan agar pelabur mengambil kesempatan daripada pergerakan turun dari puncak ini untuk cerita pertumbuhan utama dalam perisian dan sebuah syarikat yang berada di persimpangan dua trend perbelanjaan paling berkuasa – AI dan data,” tulis penganalisis yang diketuai oleh Karl Keirstead dalam nota minggu lalu.

UBS berkata Palantir diperdagangkan pada kira-kira 50 kali anggaran aliran tunai bebas 2027, suatu penilaian yang dianggap menarik memandangkan unjuran syarikat untuk pertumbuhan hasil 70% pada 2026 dan margin stabil di pertengahan 50%.

Firma itu juga menunjuk kepada isyarat permintaan yang terus kukuh.

Berdasarkan pemeriksaan rakan kongsi dan pelanggan, UBS berkata perusahaan mempercepat penerapan AI, dan ia tidak mengenal pasti “sebarang persaingan ketara yang muncul.”

Ketika ketegangan geopolitik dan trend perbelanjaan yang dipacu AI bertemu, keupayaan Palantir untuk mengekalkan pertumbuhan pesat sambil memanfaatkan permintaan pertahanan kemungkinan besar akan kekal menjadi tumpuan pelabur dalam bulan-bulan akan datang.