Is het veilig om Colgate-Palmolive aandelen te kopen?

Op vrijdag stonden de aandelen van Colgate-Palmolive Co. (NYSE: CL) iets lager, ondanks de beter dan verwachte fiscale resultaten voor het eerste kwartaal van dit kwartaal. Het bedrijf kondigde zijn meest recente kwartaalresultaten aan voordat de markten opengingen, waarmee het de consensus Street ramingen voor omzet en niet-GAAP inkomsten versloeg. Colgate zei ook dat de stijgende inflatie woog op de winstgevendheidsmarges.

Het bedrijf boekte een Q3 niet-GAAP winst per aandeel van $ 0,81, nipt beter dan de consensus voor analistenramingen van $ 0,80. Aan de andere kant was de GAAP WPA van $ 0,75 lager dan de verwachting van $ 0,80, terwijl de omzet voor het kwartaal met 6,3% steeg ten opzichte van het derde kwartaal in 2020 tot $ 4,41 miljard, wat de verwachtingen met $ 10 miljoen overtrof.

De GAAP winstmarge van Colgate daalde met 180 basispunten tot 59,4% als gevolg van de stijgende inflatie. De koers van het aandeel is dit jaar met bijna 10% gedaald.

Is het tijd om te kopen?

Vanuit een investeringsperspectief worden de aandelen van Colgate-Palmolive verhandeld tegen redelijke achterblijvende 12-maands- en forward K/W ratio's van respectievelijk 23,88 en 22,16.

Bovendien verwachten analisten dat de winst dit jaar met 14,10% zal groeien, alvorens de komende vijf jaar met gemiddeld 6,83% op jaarbasis te stijgen.

Ter vergelijking: de inkomsten van Colgate zijn de afgelopen vijf jaar met gemiddeld 15,60 per jaar gestegen. Daarom lijkt het bedrijf een groeivertraging te ervaren, waardoor het minder aantrekkelijk is voor investeerders.

Technisch gezien lijken Colgate-Palmolive aandelen onlangs een bullish uitbraak te hebben voltooid vanuit een dalende kanaalformatie. Het aandeel handelt echter nog steeds onder het voortschrijdend gemiddelde van 100 dagen en heeft nog niet overbought.

Daarom kunnen beleggers streven naar uitgebreide winsten op ongeveer $ 74,88, of hoger op $ 80,51. Aan de andere kant, als het aandeel zich voortijdig terugtrekt, kan het ondersteuning vinden op $ 74,29, of lager op $ 72,21.

Het kan tijd zijn om Colgate aandelen te kopen

Samengevat, hoewel Colgate aandelen een groeivertraging lijken te ervaren, wordt het aandeel nog steeds verhandeld tegen redelijke waarderingsmultiples, waardoor het een interessante optie is voor waardebeleggers.

Bovendien moet het huidige herstel nog niet de overboughtcondities bereiken, waardoor er ruimte is voor meer opwaartse beweging.