Plug Power-aandelen naderen belangrijke steun nu de vooruitzichten donkerder worden

De aandelenkoers van Plug Power ( NASDAQ: PLUG ) bevindt zich sinds mei in een sterke vrije val, omdat de zorgen over de activiteiten voortduren. Het heeft zich teruggetrokken tot onder de $2,50 en nadert de belangrijke steun van $2,22, zijn laagste swing in januari en mei dit jaar.

Er blijven zorgen over Plug Power

Plug Power is een van de meest risicovolle en winstgevende bedrijven in de Verenigde Staten. Het is een pionier in de waterstofenergie-industrie en heeft een aanzienlijk potentieel als de vraag blijft stijgen, zoals sommige analisten verwachten.

Plug Power heeft de afgelopen jaren kostbare vooruitgang geboekt. Het is al begonnen met de verkoop van waterstof vanuit zijn fabrieken in Georgia en Tennessee, terwijl het Louisiana-project naar verwachting binnenkort online zal komen.

Uit de meest recente resultaten bleek dat de omzet in het eerste kwartaal $120 miljoen bedroeg, waarvan het grootste deel bestond uit de verkoop van apparatuur en de bijbehorende infrastructuur. Dit omzetcijfer was aanzienlijk lager dan de $210 miljoen die het in hetzelfde kwartaal een jaar eerder genereerde.

Het nettoverlies van Plug Power steeg ook sterk tijdens het kwartaal en kwam uit op $295 miljoen, hoger dan de $206 miljoen in het eerste kwartaal van 2023.

De grootste zorg onder investeerders is of de vraag naar waterstof de komende jaren zal blijven groeien. Als gevolg hiervan verwachten analisten dat de omzet van het bedrijf dit jaar $922 miljoen zal bedragen, een kleine stijging ten opzichte van de $891 miljoen die het een jaar eerder verdiende.

Ze verwachten ook dat de omzet in 2025 zal stijgen naar ruim $1,38 miljard. Deze groei verklaart waarom het aandeel Plug Power op de lange termijn sterke opbrengsten zou kunnen genereren.

Het andere risico is dat de balans van het bedrijf wat gespannen is. Het sloot het kwartaal af met ruim $391 miljoen aan contanten en beleggingen. Dit zijn onvoldoende middelen voor een bedrijf dat elk kwartaal meer dan 200 miljoen dollar verbrandt.

Gelukkig heeft het bedrijf een deal bereikt waardoor het een lening van 1,7 miljard dollar krijgt van het Department of Energy (DoE). Senator John Barrasso uit Wyoming heeft een brief gestuurd waarin hij om meer details over deze fondsen vraagt.

Met de 1,7 miljard dollar kan Plug Power een nieuwe verwaterende cash-verhoging vermijden, zoals in het verleden het geval is geweest. Daarom is het aandeel gecrasht omdat beleggers dit feit verkopen, omdat het nieuws door de meeste beleggers werd verwacht.

Analyse van de aandelenkoers van Plug Power

PLUG-grafiek van TradingView

De dagelijkse grafiek laat zien dat de koers van het PLUG-aandeel een sterke vrije val heeft doorgemaakt na de initiële pop na de winstcijfers van mei. Dit komt overeen met wat ik voorspelde. Het is voortdurend onder alle voortschrijdende gemiddelden gebleven, terwijl oscillatoren naar beneden zijn blijven wijzen.

Het belangrijkste is dat het aandeel de belangrijkste steun nadert op $2,22, het laagste punt in januari en mei. Een doorbraak onder dat niveau zal op meer neerwaartse richting wijzen, omdat dit een signaal zal zijn dat de beren de overhand hebben gehad. Als dit gebeurt, zal het aandeel dalen naar de volgende belangrijke steun op $1,50.