Teladoc Health-aandelen: extreem oververkocht, herstel waarschijnlijk
Advertisement
- De aandelenkoers van Teladoc Health is gecrasht naar een recordlaagte.
- Het is met meer dan 97% gedaald ten opzichte van het hoogste punt ooit.
- Het aandeel zou kunnen herstellen wanneer het zijn financiële resultaten op 27 juli publiceert.
Volg Invezz op Telegram, Twitter en Google Nieuws om notificaties te ontvangen >
De aandelenkoerscrash van Teladoc Health (NYSE: TDOC) zette zich deze week voort en daalde naar een recordlaagte. Het daalde naar een dieptepunt van $8,75, wat de verliezen over het hele jaar op 60% brengt. Het heeft ruim 97% van zijn waarde verloren ten opzichte van zijn hoogste punt ooit, terwijl de marktkapitalisatie is gedaald van ruim $46 miljard naar $1,5 miljard.
Advertisement
Bent u op zoek naar signalen & waarschuwingen van pro-handelaren? Meld u GRATIS aan bij Invezz Signals™. Duurt 2 minuten.
Waarom Teladoc is geïmplodeerd
Copy link to sectionTeladoc Health was de afgelopen jaren een van de slechtst presterende bedrijven op Wall Street. Het heeft alle winsten die het tijdens de pandemie heeft geboekt, weggevaagd toen de vraag naar telezorg in de VS en internationaal steeg.
Advertisement
Het bedrijf heeft het moeilijk gehad omdat de vraag naar telezorg is afgenomen en de overname van Livongo Health het bedrijf met grote schulden heeft achtergelaten. De langetermijnschuld is gestegen van ruim 440 miljoen dollar in 2019 naar ruim 1,59 miljard dollar.
De omzetgroei heeft het moeilijk gehad, terwijl de concurrentie in de sector is toegenomen. Enkele van de beste concurrenten zijn bedrijven als Amwell, PlushCare en UpHealth.
Uit de meest recente financiële resultaten blijkt dat de omzet in het eerste kwartaal met slechts 3% is gestegen tot $646 miljoen. Het nettoverlies steeg met 18% naar $81 miljoen, terwijl de gecorrigeerde EBITDA met 20% steeg naar $63 miljoen.
Het cruciale BetterHelp-segment van Teladoc Health doet het ook niet goed, zelfs niet nadat er miljoenen aan advertenties zijn uitgegeven en de mentale problemen toenemen. De omzet daalde van $279 miljoen in Q1’23 naar $269 miljoen in Q1’24. De aangepaste EBITDA steeg ook naar $18 miljoen.
Deze divisie werd gedeeltelijk tenietgedaan door de prestaties van het Integrated Care-segment, waarvan de omzet steeg van $350 miljoen naar $377 miljoen. Ook doen de Amerikaanse en internationale segmenten het niet goed.
Analisten zijn minder enthousiast over de prestaties van Teladoc Health. De gemiddelde schatting van 23 analisten is dat de omzet met slechts 0,20% zal stijgen tot $650 miljoen. Voor dit jaar verwachten ze dat de omzet met slechts 2,20% zal stijgen tot 2,66 miljard dollar.
Analisten van Evercore, JPMorgan, Bank of America, Wells Fargo en Oppenheimer hebben hun ratings naar neutraal verplaatst.
Is Teladoc een koopje?
Copy link to sectionDe aandelenprestaties van Teladoc hebben geleid tot een dilemma onder beleggers. Sommige investeerders, waaronder Cathie Wood, zijn van mening dat het een koopje is dat uiteindelijk wel terug zal komen. Ark Invest bezit meer dan 16 miljoen aandelen in Teladoc, waarmee het na Vanguard de grootste houder is.
Andere beleggers zijn van mening dat de aandelenkoers van Teladoc Health nog meer nadelen heeft, wat verklaart waarom het een shortbelang van ongeveer 16% heeft.
Ik geloof dat Teladoc Health een sterk marktaandeel heeft in de telezorgsector, die naar verwachting in de toekomst een rol zal spelen.
Bovendien zijn de prestaties van het bedrijf vrij stabiel gebleven, ook al is de vraag afgenomen. Uit gegevens blijkt dat het nettoverlies is gestegen van $485 miljoen in 2020 naar $428 miljoen naar $428 miljoen in 2021. De verliezen stegen vervolgens naar $13,6 miljard in 2022 vanwege de afschrijving van Livongo Health.
Het verlies bedroeg in 2023 $220 miljoen, wat betekent dat het de goede kant op gaat. Bovendien is het bedrijf relatief ondergewaardeerd omdat het wordt verhandeld tegen een prijs-omzetverhouding van 0,58.
Analyse van de aandelenkoersen van Teladoc
Copy link to sectionDe wekelijkse grafiek laat zien dat de koers van het TDOC-aandeel een sterke uitverkoop heeft doorgemaakt na een piek van $307,80 in februari 2021. De prijs is onder alle voortschrijdende gemiddelden gebleven, wat betekent dat de bears de controle hebben.
Oscillatoren zoals de Relative Strength Index (RSI) en de Stochastic Oscillator zijn naar het extreme oversoldniveau gegaan. Daarom is het, nu het pessimisme aanhoudt, waarschijnlijk dat de aandelenkoers van Teladoc zal herstellen nadat het zijn financiële resultaten op 27 juli heeft gepubliceerd. Als dit gebeurt, zal het aandeel waarschijnlijk boven de $10 stijgen.
Dit artikel is vertaald uit het Engels met behulp van AI-tools en vervolgens proefgelezen en bewerkt door een plaatselijke vertaler.
Advertisement
Op zoek naar eenvoudig te volgen handelssignalen voor crypto, forex en aandelen? Maak handelen eenvoudig door ons team van pro-traders te kopiëren. Consistente resultaten. Meld je vandaag nog aan bij Invezz Signals™.