Kan de aandelenkoers van Zeta Global na de winstcijfers met 25% stijgen?

De aandelenkoers van Zeta Global heeft het dit jaar goed gedaan, waardoor het een van de best presterende bedrijven op Wall Street is. Het is de afgelopen vier opeenvolgende dagen gestegen en zweeft rond het belangrijkste weerstandsniveau van $ 36. Dit betekent dat de aandelenkoers van Zeta met meer dan 755% is gestegen ten opzichte van de laagste schommeling sinds 2022, wat het een marktkapitalisatie van meer dan $ 8,4 miljard oplevert.

Zeta Global-aandelen kunnen met 25% stijgen

Zeta, een toonaangevende speler in de marketingindustrie, staat maandag in de schijnwerpers als het bedrijf zijn financiële resultaten publiceert.

Op de daggrafiek is het aandeel boven de 50-daagse en 100-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden (EMA) gebleven, wat betekent dat de bulls nu de controle hebben.

Zeta Global heeft ook het belangrijke weerstandsniveau van $34 omgedraaid, het hoogste niveau op 9 oktober. Door boven die prijs te bewegen, heeft Zeta het double-top patroon dat zich aan het vormen was, ongeldig gemaakt. In de meeste periodes is dit een van de populairste bearish signalen op de markt.

Zeta-aandelen zijn ook naar het zwakke, stop & reverse-punt van de Murrey Math Lines gegaan. Ook de Relative Strength Index (RSI) en de MACD-indicatoren zijn allemaal omhoog gegaan.

Daarom is er een kans dat de Zeta-aandelen blijven stijgen, aangezien de bulls mikken op het volgende belangrijke weerstandsniveau van $45, wat de extreme overshoot is van de Murrey Math Lines. Als dit gebeurt, moet de aandelenkoers met ongeveer 25% stijgen vanaf het huidige niveau.

Deze bullish voorspelling wordt ongeldig als de aandelen onder de neklijn van het double-top patroon van $26 zakken. Een daling onder dat niveau verhoogt de kans dat het aandeel naar het 100-daags voortschrijdend gemiddelde van $25,23 zakt.

Zeta-inkomsten vooruit

Om te beginnen is Zeta Global een marketingtechnologiebedrijf dat verschillende diensten levert aan bedrijven en agentschappen.

Met het Zeta Marketing Platform kunnen bedrijven resultaten boeken met hun marketingstrategieën, relaties opbouwen en uitbouwen.

Het heeft een groot marktaandeel in een aantal belangrijke sectoren, waaronder e-mail, waar bedrijven de oplossing gebruiken om marketing-e-mails te versturen en analyseren.

Het bedrijf heeft onlangs LiveIntent overgenomen, een ander populair marketingbedrijf in een deal van $ 250 miljoen. LiveIntent is een e-mailmarketingbedrijf dat wordt gebruikt door populaire bedrijven zoals Zoosk, Samuel Hubbard, Groupon en General Mills.

De activiteiten van Zeta Global zijn de afgelopen jaren gestaag gegroeid. De omzet steeg van $ 306 miljoen in 2019 naar meer dan $ 822 miljoen in de afgelopen twaalf maanden (TTM).

Deze groei vond plaats toen meer bedrijven naar het platform verhuisden en de prijzen van de aanbiedingen omhoog gingen. Het heeft meer dan 460 klanten die afhankelijk zijn van de diensten en jaarlijks meer dan $ 100.000 betalen.

De groei van Zeta is ook te danken aan de omarming van kunstmatige intelligentietechnologie, die bedrijven gebruiken voor hun marketing.

De meest recente financiële resultaten lieten zien dat de inkomsten van Zeta Global met 33% stegen tot meer dan $ 228 miljoen, terwijl het aantal geschaalde klanten steeg tot 460. Het aantal supergeschaalde klanten dat ongeveer $ 479.000 uitgeeft, steeg met 22% jaar op jaar.

Toch rapporteerde het bedrijf nog steeds een groot nettoverlies, wat volgens het bedrijf te wijten was aan de op aandelen gebaseerde beloning van 52 miljoen dollar.

Analisten verwachten dat de winstcijfers van Zeta, die maandag uitkomen, laten zien dat de omzet met 33,60% is gestegen in Q3 tot meer dan $252 miljoen. Deze omzet zal worden gevolgd door $268 miljoen in het vierde kwartaal. Als gevolg hiervan zal de jaarlijkse omzet met ongeveer 30% groeien tot $942 miljoen en $1,12 miljard in het volgende jaar.

Lees meer: Zeta Global-aandelen hebben een harde koersdaling doorgemaakt: kopen nu de dip is begonnen?

Er blijven zorgen bestaan over de waardering

De meeste marketingbedrijven hebben het de afgelopen maanden goed gedaan. Zo steeg de koers van het aandeel Trade Desk bijvoorbeeld fors nadat het bedrijf vorige week zijn kwartaalresultaten bekendmaakte. Ook de koers van het aandeel AppLoving steeg met meer dan 40% na de winst.

De uitdaging voor Zeta is echter dat de waarderingscijfers behoorlijk hoog zijn. Met de Zeta Global-aandelenkoers die dit jaar met 303% is gestegen, is de marktkapitalisatie gestegen tot meer dan $ 8,4 miljard.

Deze cijfers betekenen dat de aandelenkoers van Zeta Global een toekomstige koers-winstverhouding heeft van 62,92, wat hoger is dan de sectormediaan van $ 25,5. De koers-winstverhouding van de afgelopen twaalf maanden (TTM) van 74,4 is ook hoger dan de mediaan van 25.

Deze aantallen zijn ook substantieel hoger dan die van NVIDIA, het grootste bedrijf ter wereld. Dit is opmerkelijk omdat Nvidia sneller groeit en hogere marges heeft.

Zeta heeft een brutomarge van 60,34% en een nettowinstmarge van min 17,7%. Aan de andere kant heeft NVDIA marges van respectievelijk 75,9% en 55%. Het heeft ook driecijferige groeicijfers.

Toch, zoals we vorige week zagen met AppLovin, kan een overgewaardeerd aandeel nog steeds stijgen als het sterke financiële resultaten publiceert. Op de lange termijn zal het aandeel echter waarschijnlijk terugvallen door winstneming.