DraftKings aandelenkoers inverse H&S wijst op een pop van 15%

De aandelenkoers van DraftKings is zeven dagen op rij gestegen en bereikte het hoogste niveau sinds 20 juni na het publiceren van betere winsten dan verwacht. DKNG-aandelen sprongen naar een hoogtepunt van $ 43, een stijging van meer dan 50% ten opzichte van het laagste niveau in augustus.

DraftKings zaken gaan goed

DraftKings, de op één na grootste speler in de sportweddenschapsindustrie in de VS, doet het goed, terwijl de economische groei doorzet. De jaarlijkse omzet is gestegen van $ 323 miljoen in 2019 naar meer dan $ 4,6 miljard in de afgelopen twaalf maanden. Dat was een spectaculaire stijging van 1.324% in slechts vijf jaar.

DraftKings gelooft dat het meer ruimte heeft om te groeien, aangezien de Amerikaanse markt nog in de kinderschoenen staat, ondanks de recente groei. Het aantal gebruikers op het platform is blijven groeien, waarbij het aantal unieke gebruikers is gestegen van 800.000 in Q1'17 tot meer dan 9,3 miljoen in het laatste kwartaal.

Het voegt ook meer oplossingen toe aan zijn ecosysteem. Na het succes van Polymarket bij de laatste verkiezingen hoopt het bedrijf bijvoorbeeld ook deze voorspellingen aan te bieden. Het hoopt zijn grote gebruikersbasis te benutten om andere populaire concurrenten zoals PredictIt en Kalshi te verslaan.

De recente financiële resultaten van DraftKings lieten zien dat het bedrijf het goed deed, aangezien de omzet met bijna 40% steeg. Het genereerde $ 1,09 miljard aan kwartaalinkomsten. Hogere kosten en belastingen zorgden er echter voor dat het nettoverlies in het kwartaal opliep tot $ 293 miljoen.

De negen maanden durende omzet van DraftKings steeg naar $ 3,37 miljard, terwijl het nettoverlies vertraagde tot $ 447 miljoen. Het hoopt dat de marge-uitbreiding het bedrijf in het volgende boekjaar winstgevend zal maken. Het management van DKNG verwacht dat het bedrijf in het volgende boekjaar een EBITDA van tussen de $ 900 miljoen en $ 1 miljard genereert.

Analisten verwachten dat de omzet van DraftKings in het huidige kwartaal met 30% zal stijgen tot $ 1,6 miljard. Als dit klopt, dan zal de jaarlijkse omzet $ 5 miljard bedragen, een groei van 36,4% ten opzichte van vorig jaar. In het volgende boekjaar zal het dan $ 6,36 miljard bedragen.

Lees meer: Koop aandelen van Broadcom, DraftKings, Wix en Goldman Sachs: Oppenheimer

Is het aandeel DraftKings overgewaardeerd?

Een belangrijke zorg onder beleggers is dat DraftKings-aandelen overgewaardeerd zijn, aangezien het bedrijf een marktkapitalisatie heeft van meer dan $ 21 miljard en nog steeds verlies lijdt.

Tot op zekere hoogte zit hier wel wat waarheid in. Deze waardering kan echter gerechtvaardigd worden door het feit dat DraftKings haar bedrijf laat groeien en zich inzet om in het volgende boekjaar winst te maken.

Als dit groeitraject doorzet, betekent dit dat het bedrijf de komende jaren meer dan $ 10 miljard zal bereiken. Het zal dan zijn activiteiten gaan richten op winstgevendheid. Sportweddenschapsbedrijven hebben doorgaans een nettowinstmarge van tussen de 5% en 7%.

$ 10 miljard aan jaarlijkse inkomsten en een marge van 5% betekent dat het bedrijf in de loop van de tijd tussen de $ 500 miljoen en $ 800 miljoen aan winst kan genereren. Dit betekent dat de waardering van het bedrijf voorlopig niet zo heel erg hoog is.

Een belangrijke zorg voor DraftKings is dat de industrie zeer competitief is, waarbij andere grote namen zoals FanDuel, BetMGM, Barstool Sportsbook en Caesars Sportsbook vechten om marktaandeel.

Lees meer: DraftKings-aandelenvooruitzichten: MoffettNathanson ziet een stijging van 30%

DraftKings aandelenkoersanalyse

De dagelijkse grafiek laat zien dat de DKNG-aandelenkoers de afgelopen weken een sterke bullish trend heeft doorgemaakt. Het is boven het 23,6% Fibonacci Retracement-niveau uitgekomen.

DKNG-aandelen liggen nog steeds boven de 50-daagse en 100-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden, wat betekent dat de bulls voorlopig de controle hebben.

Het belangrijkste is dat DKNG-aandelen een omgekeerd hoofd-en-schouderpatroon hebben gevormd, een zeer populair teken op de markt. Daarom zal het waarschijnlijk blijven stijgen, aangezien bulls mikken op het volgende belangrijke weerstandsniveau van $ 50, het hoogste niveau dit jaar, wat ongeveer 15% boven het huidige niveau ligt.