Archer Aviation-aandelen zijn gecrasht: kunnen ACHR-aandelen herstellen?

De aandelenkoers van Archer Aviation (ACHR) leed een harde ommekeer toen het aantal beleggers dat short ging omhoog schoot. Nadat het een van de best presterende bedrijven op Wall Street was, is het met meer dan 26% gedaald ten opzichte van het hoogste niveau dit jaar. Deze terugval heeft de marktkapitalisatie op ongeveer $ 4 miljard gebracht.

Waarom de aandelenkoers van ACHR in november steeg

De aandelenkoers van Archer Aviation schoot in november omhoog, omdat investeerders zich weer richtten op bedrijven in de sector voor elektrisch verticaal opstijgen en landen (eVTOL).

Joby Aviation, de grootste speler in de eVTOL-industrie, steeg naar $ 9,33, een stijging van meer dan 94% ten opzichte van het laagste niveau dit jaar. Op dezelfde manier steeg de koers van Ehang in dezelfde periode met bijna 30%.

De stijging vond plaats nadat de industrie steun kreeg van een analist uit Needham. In een verklaring gaf de analist aan dat de sector aanzienlijk ondergewaardeerd was en dat de bedrijven uiteindelijk zouden herstellen.

De analist bleef optimistisch over Archer Aviation en Joby, waarvan hij gelooft dat ze beter gepositioneerd zijn om marktleiders in de industrie te worden. Bovendien hebben de twee bedrijven aanzienlijke bedragen opgehaald en de meeste certificaten ontvangen die ze nodig hebben om in 2025 en 2026 met commercialisering te beginnen.

De aanbeveling van de analist leidde vervolgens tot de Fear of Missing Out (FOMO) bij deze eVTOL-bedrijven. In de technische analyse bewogen deze aandelen eenvoudigweg naar de markup-fase van de Wyckoff-methode. Deze fase wordt gekenmerkt door een hogere vraag naar een asset.

Waarom de koers van ACHR is gecrasht

Er zijn drie mogelijke redenen waarom de koers van het ACHR-aandeel deze maand is gedaald. Ten eerste stortte het aandeel in toen het de distributie- of markdownfase van de Wyckoff-methode inging. In de meeste periodes is dit een van de meest bearish onderdelen van een asset.

Ten tweede zijn er tekenen dat investeerders het bedrijf zijn gaan shorten, aangezien de short interest de afgelopen weken aanzienlijk is gestegen. Volgens SeekingAlpha is de short interest van Archer Aviation gestegen tot bijna 20%, wat betekent dat een vijfde van de uitstaande aandelen in handen is van short sellers.

Deze short sellers maken zich waarschijnlijk zorgen over het ongeteste bedrijfsmodel van Archer Aviation en het feit dat het bedrijf zijn aandeelhouders moet verdunnen om zijn activiteiten te financieren.

Archer's fondsenwerving van Stellantis had clausules van verwatering. Als onderdeel van de overeenkomst zal Stellantis het voorzien van productiefondsen en deze terugverdienen via kwartaalaandelendistributies.

De meest recente resultaten lieten zien dat het nettoverlies van Archer Aviation steeg van $ 51,6 miljoen een jaar eerder naar $ 115 miljoen. De aangepaste EBITDA steeg ook van min $ 64,8 miljoen naar min $ 93,5 miljoen in het laatste kwartaal. Het sloot het kwartaal af met $ 501 miljoen in contanten, wat betekent dat een nieuwe cashverhoging niet kan worden uitgesloten.

Veel shortsellers zijn er bovendien van overtuigd dat de activiteiten van Archer Aviation nog niet op de proef zijn gesteld en dat er onzekerheid bestaat over het succes ervan op de lange termijn.

Lees meer: Archer Aviation: het volgende miljonairsaandeel?

Archer Aviation aandelenanalyse

De dagelijkse grafiek laat zien dat de koers van het ACHR-aandeel in november een sterke comeback maakte. Dit herstel vond plaats nadat het aandeel een dalend wigvormig grafiekpatroon vormde, een populair bullish teken.

Het vormde zelfs een gouden kruispatroon toen de 50-daagse en 200-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden (EMA) elkaar kruisten. Het aandeel bewoog ook boven de belangrijkste weerstand op $ 7,45, de hoogste schommeling in augustus 2023.

Archer Aviation heeft een bearish engulfing patroon gevormd, een populair omkeerpatroon. Dit betekent dat het kan dalen en naar het 50-daags exponentieel voortschrijdend gemiddelde punt op $4,57 kan gaan, wat ongeveer 37% onder het huidige niveau ligt. Meer winsten worden alleen bevestigd als het boven het hoogste punt van het jaar tot nu toe van $9,84 uitkomt.