Sector olievelddiensten blijft in 2025 veerkrachtig door toenemende bedrijfsactiviteit: Deloitte

De sector voor olievelddiensten zal naar verwachting in 2025 veerkrachtig blijven, ondanks de verbetering van de bedrijfsactiviteit in de afgelopen drie jaar, aldus Deloitte's 2025 Oil and Gas Industry Outlook.

Volgens Deloitte is de sector voor olievelddiensten in het afgelopen decennium achtergebleven bij de rest van de olie- en gasindustrie. De efficiëntie en productiviteitswinsten op de schaliemarkt hebben de omzet en marges van de sector doen dalen.

“Simpel gezegd is de sector het slachtoffer geworden van zijn technologische succes voor zijn klanten. Tussen 2015 en 2021 leed het bedrijf een verlies van 155 miljard dollar”, aldus het netwerkbedrijf voor diensten.

Volgens het rapport zijn er echter zichtbare tekenen van een ommekeer in de sector.

De nettowinst is cumulatief meer dan $50 miljard overschreden.

Volgens Deloitte heeft de sector de afgelopen drie jaar een netto-inkomen van meer dan $ 50 miljard opgeleverd.

Volgens het rapport is de kapitaalinvestering momenteel op het hoogste niveau, terwijl de netto-schuld op een van de laagste punten sinds 2016 ligt.

Ondertussen bereikte de waarde van fusies en overnames (M&A) in de olie- en gassector in de eerste negen maanden van 2024 $ 19,7 miljard, het hoogste bedrag sinds 2018.

Deloitte zei:

Innovatie en kostenbesparende maatregelen

Volgens het rapport is de transformatie van de sector voor olievelddiensten in de afgelopen jaren te danken aan een strategische combinatie van innovatie en kostenbesparende maatregelen.

Olie- en gasbedrijven maken gebruik van hun digitale mogelijkheden om hun klanten oplossingen te bieden met een hoge marge en een lage CO2-uitstoot.

“SLB ontwikkelt bijvoorbeeld een volledig elektrische onderzeese infrastructuur om de kosten te verlagen, de efficiëntie te verbeteren en de CO2-uitstoot te verminderen”, aldus het agentschap.

Deze bedrijven hebben ook gewerkt aan verschillende kostenbesparende maatregelen, zoals het herstructureren van de bedrijfsvoering, het afstoten van onrendabele bedrijfstakken, het implementeren van programma's voor variabele kostenbeheersing en het stroomlijnen van de bedrijfsstructuur.

Profiteer van M&A-spin-offs

"Een periode van financiële kracht in een versoepelende macro-economische omgeving en een sterk versnipperde sector wordt doorgaans gevolgd door consolidatie", aldus Deloitte.

Volgens het rapport richtte de overname van Champion X door SLB, die plaatsvond in een aandelenruil ter waarde van $ 7,8 miljard, zich op het uitbreiden van de productie- en herstelsruimte die de levenscyclus van het activa omvat, van voltooiing tot afschaffing.

Vergelijkbare overwegingen speelden ook een rol bij de overname van Parker Wellborne door Nabors Industries Ltd.

"Aangezien hun grote klanten stroomopwaarts in 2023 en 2024 megamergers hebben afgerond in de Permian-regio en schaalbare en op technologie gebaseerde olievelddiensten nodig zullen hebben, zouden veel kleine bedrijven op zoek kunnen gaan naar uitgangen tegen gunstige waarderingen, wat tot consolidatie in de sector zou kunnen leiden", aldus Deloitte.

De interesse van kopers voor boorinstallaties nam in 2024 toe, waarbij de waarde van de transacties op $ 3,8 miljard uitkwam, het op een na hoogste bedrag sinds 2018.