Let op, CRWV-investeerders: CoreWeave-aandelen kunnen in 2025 zo ver komen.

Barclays-analist Raimo Lenschow adviseert om winst te nemen en de aandelen CoreWeave Inc (NASDAQ: CRWV) te verkopen na de explosieve koersstijging van de afgelopen maanden.

Lenschow heeft het aandeel van de AI-startup vanmorgen verlaagd naar "gelijk gewicht" en voegde eraan toe dat hij geen katalysator op korte termijn kan bedenken die de aandelenkoers van CRWV in de tweede helft van 2025 verder zou kunnen verhogen.

Lenschow heeft momenteel een koersdoel van $100 voor CoreWeave-aandelen, wat een potentieel verlies van 15% ten opzichte van de huidige koers aangeeft.

Waarom is Barclays positiever geworden over het CoreWeave-aandeel?

CoreWeave heeft het sindsdien de laatste week van maart, toen het bedrijf naar de beurs ging, enorm goed gedaan.

Op het moment van schrijven is het aandeel van het AI-bedrijf met ongeveer 200% gestegen ten opzichte van de openingskoers van $40 bij de beursgang.

Het kan echter zover komen wat betreft CRWV-aandelen dit jaar, aangezien "we niet echt zeker weten of er fundamentele argumenten zijn om de koers zo hoog te laten stijgen", schreef Lenschow in zijn meest recente rapport.

Beleggers dienen te overwegen dat de gematigde standpunt van Barclays alleen van toepassing is op de korte termijn.

Op de langere termijn blijft het investeringsfonds positief over het potentieel van CRWV in de markt voor kunstmatige intelligentie.

Niettemin is de verlaging van de rating aanzienlijk, aangezien het de eerste is voor CoreWeave-aandelen sinds de beursgang op ²⁸ maart.

De aandelen van CRWV zouden de goede nieuwsberichten mogelijk al verwerkt hebben in de koers.

Eerder deze maand rapporteerde het in Nasdaq genoteerde bedrijf sterke resultaten voor het eerste kwartaal, waaronder een vijfvoudige stijging van de omzet ten opzichte van het voorgaande jaar.

Ondanks de sterke prestaties blijft Lenschow voorzichtig over CoreWeave (CRWV), vanwege zorgen over de waardering.

Lenschow merkte op dat veel van het positieve nieuws mogelijk al in de huidige aandelenkoers is verwerkt.

CoreWeave wordt verhandeld tegen ongeveer 41 keer de geschatte ondernemingswaarde ten opzichte van de EBIT voor het kalenderjaar 2026 - een premie die zelfs hoog is in vergelijking met soortgelijke bedrijven met een hoge groei, zoals Nvidia.

Hoewel de langetermijnperspectieven van het bedrijf aantrekkelijk blijven vanwege de aansluiting bij het thema generatieve AI, is Barclays van mening dat de hoge waardering en het ontbreken van katalysatoren op korte termijn een meer voorzichtige aanpak van het aandeel rechtvaardigen.

Moet u in 2025 investeren in CoreWeave Inc.?

Raimo Lenschow is op lange termijn optimistisch over het CoreWeave-aandeel, voornamelijk omdat het "een grote TAM (Total Addressable Market) aanpakt voor zowel trainings- als inferentierekenkracht."

Beleggers dienen er ook rekening mee te houden dat het management van het AI-bedrijf onlangs een omzet van iets meer dan 1 miljard dollar voor het huidige kwartaal heeft voorspeld – aanzienlijk meer dan de 987 miljoen dollar die experts hadden voorspeld.

Dat gezegd hebbende, is Barclays, zelfs na de verlaging van de rating, nog steeds een van de meest optimistische bedrijven als het gaat om CRWV-aandelen.

De consensusrating voor CoreWeave staat momenteel op "overweight", maar de gemiddelde koersdoelstelling van ongeveer $69 wijst slechts op een potentieel verlies van meer dan 40% vanaf dit punt.

Bovendien keert het AI-aandeel momenteel ook geen dividend uit.