Robinhood aandelen kelderen woensdag met 5%: is dit het moment om te kopen?

Het aandeel Robinhood (NASDAQ: HOOD) kreeg woensdag een klap en daalde met ongeveer 5% toen de markten schokkeriger werden en de zenuwen van beleggers toenamen.

De daling komt na een sterke run voor het online broker tijdperk, dat een golf van groei had doorgemaakt in zowel de traditionele handel als de crypto-activiteit.

De aandelen van Robinhood stonden eerder dit jaar in brand, met een omzet die op jaarbasis met 45% steeg tot $ 989 miljoen en een winst per aandeel die de verwachtingen overtrof.

Op een gegeven moment bedroeg de marktkapitalisatie van het bedrijf meer dan $ 100 miljard, gevoed door toenemende crypto-handelsvolumes en algehele opwinding bij beleggers.

De recente terugval laat zien dat zelfs hoogvliegende tech-makelaars niet immuun zijn voor marktschommelingen.

Robinhood-aandelen worden geconfronteerd met volatiliteitsdruk

De daling van 5% op woensdag weerspiegelt ook de groeiende voorzichtigheid van beleggers na een reeks tegenslagen. Eén grote factor: Robinhood miste een plek in de S&P 500.

In de afgelopen maanden had speculatie over de mogelijke opname het aandeel hoger geduwd, waarbij beleggers miljoenen aan passieve instroom van indexfondsen verwachtten.

Toen S&P Dow Jones in juni aankondigde dat Robinhood niet zou worden toegevoegd, kreeg het aandeel een klap, wat aantoont hoeveel van de recente rally werd gedreven door speculatie.

Analisten wijzen erop dat Robinhood veel van de vakjes aanvinkt voor opname in de S&P 500, het heeft een marktkapitalisatie van meer dan $ 66 miljard, sterke handelsvolumes en solide winsten.

Maar totdat het officieel wordt toegevoegd, blijft het aandeel kwetsbaar voor dit soort schommelingen. Dit soort volatiliteit is gebruikelijk voor bedrijven die verwikkeld zijn in indexgebabbel, waar verwachtingen en realiteit op dramatische wijze kunnen botsen.

Robinhood-aandelen hebben niet alleen te maken met indexgerelateerde tegenwind, het rijdt ook mee op de ups en downs van de cryptomarkt.

Grote schommelingen in Bitcoin en andere grote munten hebben een directe impact op de crypto-handelsvolumes van het bedrijf, die jaar-op-jaar meer dan verdubbelden tot $252 miljoen. Die volatiliteit heeft beleggers scherp gehouden en het aandeel onder druk gezet.

Het bedrijf heeft ook te maken met hevige concurrentie in een overvolle online broker leeftijdsruimte, samen met voortdurend toezicht door de regelgevende instanties.

De winstmarges staan ook onder druk, omdat Robinhood meer uitgeeft om klanten aan te trekken en te behouden, terwijl de stijgende kosten in de hele branche het hoofd bieden.

Wat zeggen analisten?

De meeste analisten leunen nog steeds positief op Robinhood aandelen. Van de 21 bedrijven die het aandeel volgen, is de consensus een "Gematigde Koop", waarbij de meerderheid het als een "Koop" of zelfs "Sterke Koop" bestempelt.

Ze wijzen op de solide omzetgroei van het bedrijf, de komst van meer gebruikers en het betreden van nieuwe diensten en internationale markten als redenen om optimistisch te blijven.

De winst was ook een lichtpuntje, het bedrijf heeft het nettoresultaat verdubbeld en blijft de verwachtingen overtreffen, waarbij gebieden met hoge marges, zoals de handel in opties en de nettorente-inkomsten, aan het verhaal worden toegevoegd.

Natuurlijk maken sommige analisten zich zorgen over stijgende kosten en de waardering van het aandeel, maar er is veel opwinding rond nieuwe producten zoals Robinhood Banking en de overname van Bitstamp.

Analisten hebben verschillende koersdoelen voor Robinhood. Gemiddeld kijken ze naar ongeveer $ 104, maar sommigen zien het maar liefst 25% stijgen als het goed gaat.

Zelfs met de ups en downs van de laatste tijd, denken de meesten nog steeds dat het bedrijf zich in een solide positie bevindt voor groei op de lange termijn.