Nvidia's vijf Korea-deals uitgelegd: wat SK Hynix, Naver en LG winnen

Nvidia heeft haar inzet in Zuid-Korea verdiept met een reeks deals die laten zien hoe centraal het land is geworden voor de volgende fase van de AI‑boom.

De overeenkomsten, aangekondigd tijdens Jensen Huang's hooggeprofileerde bezoek aan Seoel, brengen Nvidia dichter bij SK Hynix, SK Telecom, Naver, Doosan Group en LG Group.

De strategie lijkt ambitieus: Nvidia probeert geavanceerde geheugensupply veilig te stellen, de vraag naar AI-datacenters uit te breiden en Zuid-Korea te positioneren als een hub voor “fysieke AI” op het gebied van robotica, fabrieken en cloudinfrastructuur.

De deals kwamen op een dag waarop de Zuid-Koreaanse markten een van de zwaarste koersdalingen meemaken, met de KOSPI-index die meer dan 8% daalde.

SK Hynix verdiept positie in Nvidia’s AI-leveringsketen

SK Hynix is de duidelijkste directe winnaar van Nvidia's push in Korea.

De geheugenfabrikant tekende een meerjarige technologische samenwerking met Nvidia om geavanceerd geheugen te ontwikkelen voor wereldwijde AI-datacenters.

Huang zei dat SK Hynix Nvidia's grootste geheugenpartner is geweest en die rol zal blijven vervullen.

Hij zei ook dat Nvidia al “miljarden” per jaar bij SK Hynix besteedt, en dat deze uitgaven substantieel zullen groeien.

Dat is belangrijk omdat de AI-handel sterk afhankelijk is van high-bandwidth memory, en niet alleen van grafische processors.

Nvidia ontwerpt de chips die AI-modellen aandrijven, maar die chips hebben snel, gespecialiseerd geheugen nodig om efficiënt in datacenters te functioneren.

SK Hynix is al een belangrijke leverancier in die markt geworden, geholpen door de sterke vraag naar HBM die in Nvidia's AI-systemen wordt gebruikt.

Ryu Young-ho, senior analist bij NH Investment & Securities, zei dat het SK Hynix-Nvidia-partnerschap de opvatting versterkt dat geheugenchips evolueren van een commodityproduct naar een meer klant-specifieke activiteit met hogere toegevoegde waarde.

Naver en SK Telecom krijgen een routekaart voor AI-fabrieken

Nvidia's Korea-strategie draait ook om infrastructuur: het bedrijf wil lokale partners laten bouwen aan de systemen die AI-modellen trainen, draaien en commercialiseren.

Naver is van plan Nvidia-technologie te gebruiken om haar datacenter Gak Sejong uit te breiden, te beginnen met 55 MW tegen begin 2027.

Daarna streeft het ernaar capaciteit in het buitenland te laten groeien richting de gigawatt-schaal.

Voor Naver kan de deal zijn cloudactiviteiten, generatieve AI-diensten, zoekproducten en soevereine AI-ambities versterken.

Het bedrijf treedt ook toe tot Nvidia's Nemotron Alliance om het grote taalmodel HyperCLOVA X verder te ontwikkelen.

SK Telecom krijgt een vergelijkbare infrastructuurroute. De telecomoperator zal in Zuid-Korea een AI-cloud op gigawatt-schaal bouwen met Nvidia-technologie, waarbij het eerste AI-datacenter naar verwachting in 2027 operationeel wordt.

LG en Doosan tonen dat Nvidia's inzet in Korea verder gaat dan chips

De samenwerkingen met LG en Doosan laten zien dat Nvidia's Korea-strategie niet beperkt blijft tot geheugen en cloud.

Huang zei dat Nvidia samenwerkt met LG Group aan humanoïde robots en toekomstige datacenterarchitectuur.

Het partnerschap omvat motortechnologie en mechanische systemen, die direct aansluiten op Huang's bredere visie dat robotica een van Zuid-Korea's volgende grote groeigebieden kan worden.

Korea heeft de productiebasis, elektronische expertise en industriële diepgang die nodig zijn om fysieke AI om te zetten in echte producten.

LG biedt Nvidia ook een ingang in de moeilijkere onderdelen van AI-infrastructuur, aangezien toekomstige datacenters betere koeling, stroomvoorziening en mechanisch ontwerp nodig zullen hebben naarmate de rekenbelasting toeneemt.

De rol van Doosan is anders, maar nog steeds strategisch.

Het bedrijf zal Nvidia-technologie gebruiken en materialen leveren die worden toegepast in Nvidia's high-performance Blackwell-chips.

Dat brengt de industriële groep dichter bij de fysieke toeleveringsketen achter AI-hardware.

De marktreactie laat zien waarom beleggers het langetermijnverhaal moeten scheiden van de kortetermijnhandel. Koreaanse chipaandelen kwamen onder sterke druk tijdens de bredere wereldwijde uitverkoop in de technologiesector, zelfs terwijl Nvidia positieve overeenkomsten in Seoel aankondigde.

Dat suggereert dat beleggers nog steeds bezorgd zijn over opgerekte AI-waarderingen en rentegevoelige groeiaandelen.