Nikkei 225: Kioxia-cijfers en andere katalysatoren voor Japanse aandelen

De Nikkei 225-index bewoog maandag omhoog, ondanks dat toonaangevende technologiewaarden daalden. Hij steeg met 27 basispunten tot 64.780, iets boven deze maand's laagte van 62.646. Dit artikel belicht enkele van de belangrijkste katalysatoren die deze week Japanse aandelen zullen aansturen.

Topbedrijven van de Nikkei 225 publiceren hun resultaten

De Nikkei 225 zal reageren op meerdere belangrijke publicaties van resultaten deze week. Kioxia, dat een van de meest actief verhandelde bedrijven is geworden, maakt zijn cijfers vrijdag bekend. 

Deze resultaten zullen naar verwachting aantonen dat de omzet in het eerste kwartaal fors is gestegen, doordat de vraag naar zijn producten aantrok te midden van de AI‑boom. De meeste fabrikanten van geheugenchips noteerden dit jaar drie‑cijferige rendementen, en deze trend zal enige tijd aanhouden nu de prijzen van geheugenchips oplopen.

Meer grote Nikkei 225‑componenten zoals Hitachi, Advantest, Komatsu en Nomura publiceren hun cijfers woensdag. Een dag later geven Tokyo Electron, Mizuho Financial, Japan Tobacco, Takeda, Sumitomo Mitsui en Fujitsu hun cijfers bekend. 

Tot slot maken grote bedrijven zoals Mitsubishi Electric, Sumitomo Electric, Hoya, Toyota Tsusho en Murata Manufacturing vrijdag hun cijfers bekend. Sterke resultaten zullen deze week steun bieden aan de Nikkei 225. 

De Nikkei 225 zal ook reageren op de aanstaande reeks publicaties van de grootste Amerikaanse bedrijven. Dit omvat ondernemingen uit de 'Magnificent 7' zoals Microsoft, Meta Platforms, Amazon en Apple. 

Deze resultaten hebben doorgaans grote invloed op wereldwijde aandelen. Bijvoorbeeld: de Nikkei 225 daalde vorige week nadat Google en Tesla gemengde cijfers publiceerden. 

Belangrijker nog, deze resultaten geven inzicht in de AI‑boom en in kapitaaluitgaven. Een aanwijzing dat deze bedrijven hun uitgaven opvoeren, komt ten goede aan Japanse leveranciers zoals Kioxia, Murata, Tokyo Electron en Advantest.

Belangrijke Japanse macrodata

De Nikkei 225 zal ook reageren op cruciale macrodata uit Japan. Het statistiekbureau publiceert dinsdag het meest recente kern‑CPI‑rapport. Een rapport dat afgelopen vrijdag werd gepubliceerd, toonde dat de inflatie in Japan in juni iets opliep en daarmee de druk op de BoJ om in te grijpen vergroot.

Japan publiceert donderdag ook het rapport over het huishoudensvertrouwen en vrijdag de Tokyo CPI. Daarnaast publiceert het statistiekbureau vrijdag de cijfers over detailhandelsverkopen, werkgelegenheid en industriële productie. Deze cijfers zullen de BoJ helpen bij haar volgende vergadering, nu de Japanse yen zich dichtbij het laagste niveau in jaren bevindt.

Conflict VS‑Iran en Fed‑besluit

De Nikkei 225 zal ook reageren op de situatie in het Midden‑Oosten, waar de VS en Iran hun aanvallen opschortten. Een voortgezette opschorting zou leiden tot lagere olieprijzen en verminderde spanningen.

De olieprijzen daalden maandag, waarbij Brent en de West Texas Intermediate (WTI) respectievelijk op $92 en $84 uitkwamen. Ook de prijzen voor aardgas zetten hun recente daling voort. 

Een voortgezette pauze en een mogelijke terugkeer naar onderhandelingen zouden positief zijn voor Japanse aandelen, omdat dit olieprijzen betaalbaarder maakt en het inflatierisico vermindert. 

Een terugkeer naar hevige gevechten zou echter een negatieve impact hebben op de energiemarkt. 

Een andere belangrijke katalysator voor de Nikkei 225 deze week is het aankomende rentebesluit van de Federal Reserve op woensdag. Economen verwachten dat de bank de rente ongewijzigd laat tussen 3,50% en 3,75%. Een teken dat de bank later dit jaar de rente zal verhogen, zou leiden tot een sterkere Amerikaanse dollar, wat gevolgen zal hebben voor Japanse aandelen.