CoreWeave-aandeel stijgt voor de cijfers: $100 of terug naar $75?

Het CoreWeave-aandeel is de afgelopen dagen aanzienlijk hersteld, van het dieptepunt van 29 juli van $60 naar het huidige $90,6. Het is met meer dan 50% gestegen nu beleggers terugroteren naar bedrijven in de kunstmatige-intelligentiesector. Deze stijging wordt op de proef gesteld wanneer het deze week zijn financiële resultaten publiceert.

CoreWeave-aandeel in de schijnwerpers vóór de cijfers

CoreWeave, een voormalige Bitcoin-mijnbouwer die Nvidia als grootste aandeelhouder heeft, staat sinds juni vorig jaar onder druk toen het piekte op $187. 

In juli daalde het tot een laagte van $60 door zorgen over de AI-sector en over de plannen voor kapitaaluitgaven.

Recentelijk is het aandeel echter met 50% gestegen naar $90,6 en staat het op het hoogste niveau sinds 9 juli. Deze rally viel samen met het aanhoudende herstel van andere toonaangevende AI-bedrijven zoals Nvidia en AMD.

Het CoreWeave-aandeel staat in de belangstelling nu het dinsdag zijn financiële resultaten bekendmaakt. Er wordt verwacht dat de cijfers laten zien dat de omzet in het tweede kwartaal is gestegen, waarbij de orderportefeuille de grens van $100 miljard heeft overschreden.

De meest recente cijfers toonden dat het een van de snelst groeiende bedrijven in de Verenigde Staten is, aangezien de omzet steeg van $982 miljoen naar $2,07 miljard. Ook steeg de aangepaste EBITDA van $602 miljoen in Q1’25 naar $1,1 miljard.

Deze groei heeft zich waarschijnlijk voortgezet in het tweede kwartaal, aangezien het bedrijf meer klanten aan zich wist te binden. De gemiddelde schatting onder analisten is dat de omzet in het kwartaal met 110% is gestegen tot $2,56 miljard. 

Dat is een sterke omzetgroei gezien het feit dat het bedrijf in heel vorig jaar $5,13 miljard behaalde. De omzet voor het derde kwartaal wordt geschat op $3,42 miljard, een stijging van 150% op jaarbasis. Tegelijkertijd wordt verwacht dat het verlies per aandeel oploopt van $0,6 in Q2’25 naar $1,45. 

Kosten van de AI-opbouw nemen toe

Hoewel de omzet van CoreWeave snel stijgt, maken beleggers zich zorgen over de kosten van de bouw van datacenters. De prijzen van belangrijke producten zoals servers, GPU's en geheugen zijn de afgelopen maanden allemaal aanzienlijk gestegen.

In het meest recente resultaat gaf CoreWeave aan dat de kapitaaluitgaven tussen $30 miljard en $35 miljard zullen liggen. Daardoor heeft het meer contanten nodig, wat kan leiden tot hogere schulden en mogelijk verwatering.

Het bedrijf krijgt ook te maken met meer concurrentie nu meer spelers de markt betreden. Zo heeft SpaceX al grote orders ontvangen van bedrijven als Anthropic, Google en Reflection AI. Meta Platforms overweegt ook uit te breiden naar de datacenterinfrastructuur-industrie. De meeste Bitcoin-mijnbouwbedrijven hebben eveneens enorme bedragen in de sector geïnvesteerd.

Analisten hebben overwegend een positieve blik op het bedrijf. Citigroup heeft bijvoorbeeld een koersdoel van $142, terwijl Jefferies het op $150 ziet. Mizuho, Macquarie en Cantor Fitzgerald hanteren koersdoelen van respectievelijk $100, $130 en $167.

Technische analyse van de CRWV-koers

Grafiek aandeel CoreWeave | Bron: TradingView

Technische indicatoren suggereren dat de CRWV-koers na de cijfers zou kunnen herstellen. Zo ontstond er een grote drievoudige bodem rond $66,26. Dit is een veelgebruikt bullish omkeerpatroon in de technische analyse.

Het aandeel heeft ook een omgekeerd hoofd-en-schouderpatroon gevormd en staat iets boven het 50-daags exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA). Daarnaast doorbrak het de Strong, Pivot, Reverse-zones van de Murrey Math Lines-tool.

Daarom is het vooruitzicht voor het aandeel positief, met als volgende belangrijke doel $100, dat samenvalt met het Major S/R-pivotpunt. Een daling onder het Strong, Pivot, Reverse-niveau van de Murrey Math Lines bij $75 is na de cijfers echter ook mogelijk.