AUD/USD-signaal: prognose na stijgende kansen op RBA- en Fed-renteverhogingen

De Australische dollar bleef vandaag, September 3rd, standhouden terwijl beleggers hun verwachtingen voor de RBA en de Federal Reserve voor het jaar bijstelden. Het AUD/USD-paar noteerde op 0.7165, enkele punten onder de augustuspiek van 0.7207. 

Verwachtingen voor RBA-renteverhoging stijgen

Handelaren bereiden zich voor op renteverhogingen door de Federal Reserve en de Reserve Bank of Australia (RBA) die mogelijk al deze maand plaatsvinden.

Polymarket geeft de kans op een RBA-renteverhoging in september op 67%. Deze kans steeg nadat de VS en Iran hun militaire activiteiten hervatten, wat leidde tot hogere olieprijzen. 

Australië publiceerde deze week ook sterke macrocijfers. Een S&P Global-rapport toonde aan dat de services PMI in augustus op 53.2 uitkwam, hoger dan de verwachte 52.9. Een PMI-stand van 50 en hoger is gewoonlijk een teken dat een sector groeit. De composite PMI kwam uit op 52.7, ook hoger dan de verwachte 52.50.

Een ander rapport dat woensdag werd vrijgegeven liet zien dat de Australische economie in het tweede kwartaal met 2.1% groeide, meer dan de verwachte 1.8%. Op kwartaalbasis groeide zij met 0.4% in Q2 na een groei van 0.3% in Q1. 

Deze groei vond plaats terwijl de Reserve Bank of Australia (RBA) dit jaar een van de meest havikachtige centrale banken werd. Zij heeft dit jaar al drie renteverhogingen doorgevoerd, en functionarissen laten de deur open voor verdere verhogingen.

Een belangrijke zorg is dat de inflatie in Australië de afgelopen maanden op een verhoogd niveau is gebleven. Deze trend zal waarschijnlijk aanhouden nu de VS en Iran hun militaire activiteiten hebben hervat, wat tot hogere energieprijzen leidt. Brent, de wereldwijde benchmark, steeg naar $95.68, terwijl West Texas Intermediate (WTI) naar $91 steeg.

Kansen op Fed-renteverhogingen stijgen

In de VS is een vergelijkbare ontwikkeling gaande: de kans dat de Fed deze maand de rente verhoogt, is op Polymarket gestegen naar 55%. Deze kans schoot omhoog nadat Kevin Warsh tijdens het Jackson Hole Symposium een zeer havikachtige uitspraak deed.

Daarin suggereerde hij dat de bank zich zorgen maakte over de staat van de inflatie, die de afgelopen vijf jaar boven het 2%-doel is gebleven.

De aandacht verschuift nu naar het Amerikaanse nonfarm payrolls (NFP)-rapport dat kleur zal geven over de arbeidsmarkt. Economen verwachten dat de cijfers zullen aantonen dat er in augustus meer dan 80k banen zijn gecreëerd.

AUD/USD technische analyse

AUDUSD-grafiek | Bron: TradingView

De daggrafiek laat zien dat het AUD/USD-paar mogelijk op het punt staat een bearish omkeer te vormen in de komende dagen. Zo heeft het een rijzende wig gevormd waarvan de twee lijnen op het punt staan samen te komen. 

Ook hebben de twee lijnen van de Percentage Price Oscillator (PPO) een bearish crossover gemaakt, terwijl de Relative Strength Index naar beneden wijst.

Daarom is het meest waarschijnlijke scenario dat het AUD/USD-paar daalt, mogelijk richting de belangrijke steun bij 0.700.