HSBC lanserer tilbakekjøp av aksjer for 2 milliarder dollar ettersom årlig fortjeneste øker 6,5 %

HSBC, Europas største långiver, har annonsert et tilbakekjøp av aksjer på opptil 2 milliarder dollar etter å ha publisert en 6,5 % økning i årlig resultat før skatt, hovedsakelig drevet av salget av sin kanadiske bankvirksomhet.

Bankens inntekter falt imidlertid noe, og inntjeningen falt under analytikernes forventninger.

For hele året rapporterte HSBC:

Selv om overskudd før skatt gikk glipp av estimater utarbeidet av LSEG, overgikk det bankens interne konsensusprognose på 31,67 milliarder dollar.

Inntektene falt litt fra 66,1 milliarder dollar i 2023.

I fjerde kvartal ble HSBCs resultat før skatt nesten doblet til 2,3 milliarder dollar, og kom seg etter en nedskrivning på 3 milliarder dollar i samme periode i fjor.

Imidlertid falt kvartalsinntektene 11 % til 2,3 milliarder dollar.

HSBC forventer å fullføre tilbakekjøpet av aksjer på 2 milliarder dollar innen utgangen av første kvartal 2025.

Banken planlegger også å kutte årlige kostnader med 1,5 milliarder dollar innen 2026 som en del av sin bredere restruktureringsstrategi.

Under administrerende direktør Georges Elhedery, som overtok i juli 2023 etter at Noel Quinn gikk av med pensjonering, har HSBC strømlinjeformet driften.

I oktober kunngjorde banken planer om å omstrukturere i fire divisjoner, og dele opp virksomheten i "østlige markeder" og "vestlige markeder" for å øke effektiviteten og fokus.

Ifølge Bloomberg vil ledelsen kunngjøre flere nedskjæringer, mest i sin investeringsbankavdeling. Noen av disse kuttene, for det meste i Asia, har allerede startet, men selskapet forventer å forsterke dem i løpet av de neste månedene.

Ledelsen har allerede iverksatt ytterligere tiltak for å forbedre effektiviteten. Den har redusert sin styringskomité og kombinert sine kommersielle og globale bankdivisjoner.

Disse handlingene kommer på toppen av ledelsens andre handlinger de siste årene, inkludert å forlate ulønnsomme markeder. HSBC har forlatt toppland som Canada, USA, Argentina og Frankrike.

Banken forventer at omorganiseringen vil generere omtrent 300 millioner dollar i kostnadsbesparelser i 2025.

HSBC projiserer netto renteinntekter på 42 milliarder dollar for 2025, ned fra 43,7 milliarder dollar i 2024, noe som gjenspeiler utfordringer i det globale bankmiljøet.

Bankens Hong Kong-noterte aksjer falt 0,29 % etter resultatmeldingen.

Med sine siste tilbakekjøp og pågående kostnadsreduserende tiltak, har HSBC som mål å øke aksjonærverdien mens de navigerer i et økonomisk landskap i utvikling.

Bør du kjøpe HSBC-aksjer?

HSBCs aksjekurs forblir i et sterkt oksemarked og svever på sitt rekordhøye nivå.

HSBC-aksjen har steget de siste tre ukene på rad og med nesten 300 % fra det laveste nivået i 2020.

Så, hva neste for HSBC aksjekurs ?

Det ukentlige diagrammet viser at HSBC-aksjekursen har vært i en sterk oppgående trend de siste månedene. Den beveget seg nylig over oversiden av den stigende kanalen vist i svart.

HSBC-aksjen har beveget seg over det 50-ukers eksponentielle bevegelige gjennomsnittet (EMA). Videre har Relative Strength Index (RSI) flyttet til det overkjøpte nivået på 85, den høyeste svingningen på mange år. Det er et tegn på at den har blitt svært overkjøpt.

Prosentprisoscillatoren (PPO) har også hoppet til det høyeste punktet på mange år. Derfor kan aksjen se en kort tilbaketrekking og teste oversiden av den stigende kanalen på nytt. Den retretten vil være en del av et break-and-retest-mønster, et populært fortsettelsestegn. På lang sikt vil HSBC-aksjekursen hoppe og komme til 1000p.