CoreWeave aksjekursanalyse: er det det neste multibagger-selskapet?

CoreWeave-aksjekursen har steget til rekordhøye nivåer, ettersom investorer jubler over den nylige inntjeningen og den fortsatte veksten. Den steg til en topp på 83,97 dollar på fredag, en økning på 150 % fra årets laveste nivå. Denne økningen brakte markedsverdien til over 38 milliarder dollar, noe som gjør dem til en av de største aktørene i AI-bransjen.

Hvorfor CoreWeave-aksjekursen stiger

CorweWeave er et av selskapene som har dukket opp under den pågående bølgen av kunstig intelligens.

Det er et infrastrukturselskap som eier store datasentre i USA og Europa, og som ekspanderer andre steder.

Selskapet fokuserer hovedsakelig på NVIDIA GPU-er og AMDs CPU-er, som det tilbyr til selskaper som bygger AI-produkter.

For eksempel, i stedet for å kjøpe NVIDIAs HGX H200 GPU som koster over $150 000, kan man betale $50 i timen for å bruke den.

CoreWeaves virksomhet brukes også av noen av de største selskapene i teknologibransjen, som Microsoft, OpenAI, Meta Platforms og IBM. Microsoft står for omtrent 62 % av inntektene.

De siste økonomiske resultatene viste at CoreWeaves virksomhet fortsatte å vokse, et tegn på at veksten innen AI fortsetter. Omsetningen økte med 420 % til 981 millioner dollar i første kvartal.

Viktigst av alt rapporterte selskapet en ordrebeholdning på over 25,9 milliarder dollar i løpet av kvartalet ettersom det utvidet samarbeidet med firmaer som IBM og OpenAI.

Selskapet viste også forbedrede lønnsomhetsmål. Det justerte driftsresultatet steg til 163 millioner dollar, en økning på 17 % fra samme kvartal i fjor. Dette skjedde samtidig som den justerte driftsmarginen steg til 17 %. Det justerte EBITDA-resultatet steg til 606 millioner dollar i løpet av kvartalet.

CRWV har gitt ut strenge retningslinjer

CoreWeaves veiledning viste at virksomheten vil fortsette å vokse. Ledelsen forventer at dataene viser at omsetningen vil ligge på mellom 1,06 og 1,1 milliarder dollar i andre kvartal, mye høyere enn de 395 millionene dollar som selskapet tjente i samme periode i fjor.

Sannsynligheten er stor for at selskapets inntekter vil være mye høyere enn veiledningen, siden lignende selskaper ofte er svært konservative.

CoreWeaves justerte driftsresultat forventes å ligge mellom 140 millioner dollar og 170 millioner dollar, mens kapitalutgiftene vil ligge mellom 3 milliarder dollar og 3,5 milliarder dollar.

Den årlige omsetningen vil ligge mellom 4,9 og 5,1 milliarder dollar, mens kapitalutgiftene vil ligge mellom 20 og 23 milliarder dollar. Dette er sterke tall for et selskap som ble startet i 2017.

Analytikere er stort sett optimistiske med tanke på CoreWeave-aksjekursen, med et gjennomsnittlig estimat fra analytikere på 80,30 dollar, opp fra nåværende 65 dollar.

CoreWeave står overfor en rekke risikoer fremover. Den første er de økende kapitalutgiftene, som finansieres av gjeld. Disse kapitalutgiftene og den medfølgende kontantstrømningen vil sannsynligvis fortsette å øke etter hvert som datasentrene øker.

Videre må selskapet kontinuerlig kjøpe flere nye GPU-er og CPU-er etter hvert som selskaper som NVIDIA og AMD lanserer dem.

CoreWeave aksjekursanalyse

Totimersdiagrammet viser at CoreWeave-aksjekursen har vært i en sterk bullish oppadgående trend de siste dagene. Den beveget seg nylig over det viktigste motstandspunktet på 64,65 dollar, den høyeste svingen siden 2. april.

CoreWeave-aksjekursen har holdt seg over det glidende gjennomsnittet over 50 perioder. Derfor er det mest sannsynlige scenariet at aksjen faller til 64,65 dollar i løpet av de kommende dagene, og deretter gjenopptar den oppadgående trenden. På lang sikt vil aksjen sannsynligvis fortsette å stige og muligens treffe motstandspunktet på 100 dollar.