Prognoza cen akcji Roku: dane techniczne wskazują na więcej pogorszeń

Cena akcji Roku (NASDAQ: ROKU) nadal spadała w związku z utrzymującymi się obawami o rozwój i rentowność firmy. Uformował już wzór krzyża śmierci i osiągnął najniższy poziom od października ubiegłego roku. Od najwyższego poziomu w tym roku spadł on o prawie 50%.

Wyzwania Roku pozostają

Roku jest wiodącym przełomem w branży telewizyjnej, gdzie zgromadziła wiodący udział w rynku w sektorze transmisji strumieniowej. Zyskał ponad 80 milionów użytkowników na całym świecie, mimo że stoi w obliczu silnej konkurencji ze strony takich firm jak Apple, Google i Amazon.

Model biznesowy Roku jest stosunkowo prosty: sprzedaj swoje urządzenie ze stratą, a następnie generuj stałe przychody, zarabiając na nim. W najnowszych wynikach firma podała, że przychody jej urządzeń wzrosły do 126 mln dolarów, a strata brutto wyniosła ponad 6,7 mln dolarów.

Przychody platformy Roku wykazywały w ciągu ostatnich kilku lat silną tendencję wzrostową. W ostatnim kwartale wzrósł do ponad 754 milionów dolarów z 634 milionów dolarów rok wcześniej. W sumie firma miała ponad 881 milionów dolarów przychodów i stratę netto w wysokości 50 milionów dolarów.

Roko ma dwie główne obawy. Po pierwsze, inwestorzy obawiają się o udział firmy w rynku w miarę wzrostu konkurencji. Uważam też, że firma ma ograniczone szanse na zwiększenie sprzedaży swoich urządzeń w przyszłości.

Po drugie, istnieją obawy dotyczące jego działalności reklamowej, ponieważ konkurencja pozostaje silna. I wreszcie, dużym problemem jest brak rentowności firmy. Analitycy spodziewają się, że w drugim kwartale spółka straci 49 centów na akcję, a w kolejnym 45 centów.

Oczekuje się, że w tym roku spółka straci 1,97 dolara na akcję, a w 2025 r. – 1,2 dolara. Należy pamiętać, że Roku miało trudności z osiągnięciem rentowności w ciągu ostatnich kilku lat. Jedyny roczny zysk wyniósł 242 mln dolarów w 2021 r., a następnie 498 mln i 798 mln dolarów w kolejnych dwóch latach.

Żeby było jasne: Roku nadal utrzymuje ponad 53% udziału w rynku w branży przesyłania strumieniowego, a jego działalność związana z subskrypcjami i reklamami wciąż zyskuje pewien udział w rynku. Wyzwanie polega na tym, czy firmie uda się utrzymać dotychczasowy wzrost.

Prognoza cen akcji Roku

ROKU chart by TradingView

Wykres tygodniowy pokazuje, że między lipcem a marcem tego roku cena akcji ROKU utworzyła potrójny szczyt wokół 98 dolarów. W większości przypadków po potrójnym szczycie zwykle następuje niedźwiedzie wybicie. Spadło już poniżej dekoltu tego wzoru przy cenie 56,90 USD.

Akcje pozostały również poniżej 50-tygodniowej i 25-tygodniowej wykładniczej średniej kroczącej (EMA). Obydwa doszło do niedźwiedziego skrzyżowania, podczas gdy Indeks Względnej Siły (RSI) zbliża się do poziomu wyprzedania, sygnalizując, że ma dynamikę spadkową.

W związku z tym perspektywy dla akcji są wyjątkowo niedźwiedzie, a następny punkt do obserwacji to 38,40 dolarów, najniższy punkt w 2023 r.