Najważniejsze katalizatory dla indeksu Nasdaq 100 i QQQ ETF w tym tygodniu

Indeks Nasdaq 100 i jego fundusze giełdowe, takie jak Invesco QQQ, skoczyły w zeszłym tygodniu do rekordowego poziomu, ponieważ sezon wyników był kontynuowany, a obawy o wojnę handlową słabły.

Skoczył do najwyższego poziomu 23 610 USD, gwałtownie w górę z najniższego od początku roku poziomu 16 520 USD. Oto najważniejsze katalizatory, które wpłyną na jego wyniki w tym tygodniu.

Dane o inflacji w USA

Pierwszym głównym katalizatorem dla indeksu Nasdaq 100 są nadchodzące dane o inflacji konsumenckiej w USA, które pojawią się we wtorek. Będzie to uważnie obserwowany raport, który będzie miał wpływ na następną decyzję Rezerwy Federalnej w sprawie stóp procentowych.

Mediana szacunków analityków jest taka, że inflacja konsumencka ogółem wzrosła z 2,7% w czerwcu do 2,8% w lipcu, podczas gdy wartość bazowa skoczyła z powrotem do psychologicznego punktu 3,0%.

Jeśli te liczby są dokładne, skomplikują średnią prognozę Rezerwy Federalnej. Niektórzy urzędnicy Rezerwy Federalnej zaczęli przychylać się do pomysłu obniżek stóp procentowych we wrześniu, po ostatnich danych o zatrudnieniu w sektorze pozarolniczym (NFP), a Lisa Cook określiła to jako "punkt zwrotny".

Pogarszający się rynek pracy i wysoka inflacja mogą podsycać obawy, że Stany Zjednoczone mogą zmierzać w kierunku stagflacji, co może utrudnić Rezerwie Federalnej obniżenie stóp procentowych.

Indeks Nasdaq 100 i QQQ ETF radzą sobie dobrze, gdy Rezerwa Federalna obniża stopy procentowe.

Najważniejsze zyski spółek

Innym kluczowym katalizatorem dla indeksu Nasdaq 100 i QQQ jest słabnący sezon wyników. Większość spółek wchodzących w skład spółki opublikowała już swoje zyski.

Dane FactSet pokazują, że 90% wszystkich firm z indeksu S&P 500 już złożyło swoje raporty. Średni wzrost zysków w drugim kwartale wyniósł 11,8%, co jest wynikiem znacznie wyższym od oczekiwań analityków.

Średni szacunek wzrostu zarobków wynosił mniej niż 5% ze względu na obawy związane z cłami Donalda Trumpa. W związku z tym szacunki wzrostu są ponad dwukrotnie wyższe niż oczekiwali analitycy.

CoreWeave będzie jedną z najlepszych akcji technologicznych, które warto obserwować w tym tygodniu ze względu na swoją rolę w branży AI. Obsługuje kilka centrów danych, które oferuje czołowym firmom zajmującym się sztuczną inteligencją.

Drugą czołową spółką, którą warto obserwować, będzie Applied Materials, która opublikuje swoje wyniki w czwartek. Analitycy przewidują, że wyniki pokażą, że zysk na akcję AMAT wyniesie 2,36 USD.

Cisco, największa firma hurtowa, opublikuje swoje wyniki w środę. Inne czołowe firmy, które warto obserwować, to Venture Global, Sea Limited i Tencent.

Spotkanie Trumpa i Putina

Tymczasem zbliżające się spotkanie Donalda Trumpa z Władimirem Putinem na Alasce będzie uważnie obserwowane. Celem jest zakończenie trwającej wojny, która zmusiła miliony ludzi do opuszczenia swoich domów i zabiła tysiące na Ukrainie.

Jest nadzieja, że to spotkanie doprowadzi do pokoju w regionie. Jego zniesienie i potencjalne zniesienie części rosyjskich ceł przyczyni się do obniżenia kosztów energii i inflacji, co może wzmocnić indeks Nasdaq 100.

Dane o sprzedaży detalicznej w USA i Fed przemawiają

Drugim kluczowym katalizatorem dla indeksu Nasdaq 100 i QQQ ETF są nadchodzące dane o sprzedaży detalicznej w USA. Ekonomiści widzą dane pokazujące, że sprzedaż detaliczna spowolniła z 0,6 proc. do 0,5 proc. z powodu ceł nałożonych przez Donalda Trumpa.

Stany Zjednoczone opublikują również najnowsze ceny eksportowe i importowe, produkcję przemysłową i przemysłową oraz oczekiwania konsumentów. Podobnie jak raport o inflacji, liczby te będą miały wpływ na to, co zrobi Rezerwa Federalna i kiedy zacznie obniżać stopy procentowe.

Indeks Nasdaq 100 radzi sobie dobrze, gdy Fed obniża stopy procentowe lub gdy sygnalizuje, że to zrobi. Niektórzy urzędnicy Fed, tacy jak Tom Barkin, będą mówić w tym tygodniu i zasugerować, kiedy bank dokona cięć.