Złoto spada z rekordowych poziomów po obniżce stóp procentowych przez Fed; Więcej sprzedaży na horyzoncie?

Ceny złota spadły w czwartek, mimo że eksperci uważali, że rozsądnie byłoby poczekać na dalszą sprzedaż przed poniesieniem dalszych strat.

Żółty metal spadł z rekordowych poziomów osiągniętych niedawno, ponieważ indeks dolara gwałtownie wzrósł po tym, jak amerykańska Rezerwa Federalna obniżyła w środę stopy procentowe o 25 punktów bazowych.

Silniejszy dolar sprawia, że towary wyceniane w dolarze są droższe dla posiadaczy innych walut, zmniejszając w ten sposób popyt.

Po komentarzach prezesa Fed Jerome'a Powella wskazujących na brak natychmiastowej potrzeby szybkich korekt stóp procentowych, dolar amerykański kontynuuje ożywienie po posiedzeniu FOMC, rosnąc z najniższego poziomu od lutego 2002 r.

Ogólnie pozytywny ton na rynkach akcji jest postrzegany jako osłabienie bezpiecznego surowca.

Obniżka stóp procentowych przez Fed

Zgodnie z powszechnymi oczekiwaniami amerykański Fed obniżył swoją referencyjną stopę procentową o 25 punktów bazowych, co jest pierwszą obniżką od grudnia.

Ten ruch umieszcza stopę funduszy overnight w nowym przedziale 4,00%-4,25%.

Amerykański bank centralny zasygnalizował również prawdopodobieństwo dwóch dodatkowych obniżek stóp procentowych w tym roku, powołując się na obawy o słabnący rynek pracy w USA.

W związku z tym nierentowne złoto wzrosło w środę do nowego rekordu wszech czasów, przekraczając próg 3 700 USD za uncję.

Ceny spadły jednak po umocnieniu się dolara.

Po tym ogłoszeniu rentowności amerykańskich obligacji skarbowych i dolar amerykański odnotowały silne odbicie po krótkim spadku.

To odbicie nastąpiło, gdy Powell wskazał, że ryzyko inflacji jest przechylone w górę.

Powell poinformował dziennikarzy, że podejście banku centralnego do stóp procentowych będzie ustalane z posiedzenia na posiedzenie.

Stwierdzenie to wpłynęło następnie na nierentowny żółty metal, prowadząc do znacznego odwrócenia trendu w ciągu dnia.

Amerykański bank centralny, w związku ze swoją decyzją polityczną, opublikował zrewidowane prognozy gospodarcze, przewidujące wzrost gospodarczy na poziomie 1,6% w tym roku, 1,8% w 2026 r. i 1,9% w 2027 r.

Bazowe szacunki PCE Rezerwy Federalnej, które nie uwzględniają zmiennych cen żywności i energii, przewidują inflację na poziomie 3,1% w tym roku, 2,6% w przyszłym roku i 2,1% w 2027 r.

Prognoza długoterminowa pozostaje spójna z celem 2%.

Geopolityka

Ministerstwo Obrony Rosji oświadczyło, że jego siły czynią postępy w niemal wszystkich sektorach strefy specjalnych operacji wojskowych.

Kanclerz Niemiec Friedrich Merz ostrzegł, że Rosja testuje granice poprzez naruszanie przestrzeni powietrznej NATO i UE.

Jednocześnie szefowa Komisji Europejskiej Ursula von der Leyen apeluje do Unii Europejskiej o przyspieszenie zaprzestania importu rosyjskiej ropy i gazu.

Izraelskie wojsko kontynuuje brutalną ofensywę w mieście Gaza, która spotkała się z szerokim międzynarodowym potępieniem.

Zintensyfikowały one wyburzanie dzielnic mieszkalnych poprzez zwiększone wykorzystanie pojazdów opancerzonych z minami-pułapkami.

Aby wywrzeć presję na Izrael, by zakończył trwający od 23 miesięcy konflikt w Strefie Gazy, UE rozważa nałożenie ceł i sankcji na ekstremistycznych ministrów rządu.

Uczestnicy rynku oczekują teraz na czwartkowe dane gospodarcze z USA, w szczególności tygodniowe wstępne wnioski o zasiłek dla bezrobotnych i indeks produkcji Philly Fed, które wskażą kierunek w dalszej części sesji giełdowej w Ameryce Północnej.

Cena złota może ulec większej korekcie

Złoto może doświadczyć dalszej realizacji zysków ze względu na to, że jego dzienny wskaźnik siły względnej (RSI) pozostaje na terytorium wykupienia.

"To powiedziawszy, nocne odbicie z okolic punktu oporu flagi, który teraz stał się wsparciem, w pobliżu obszaru 3 645 USD, uzasadnia ostrożność dla niedźwiedzi XAU/USD (złoto/dolar)" – powiedział w raporcie Haresh Menghani, redaktor FXstreet.

Dlatego rozsądnie byłoby przewidzieć dodatkową sprzedaż poniżej określonego poziomu, zanim przewiduje się dalsze spadki w kierunku przedziału 3 610-3 600 USD, powiedział Menghani.

Z drugiej strony, bezpośrednią przeszkodą może być region 3 678-3 680 USD, według Menghani.

Poza tym strefa 3 700-3 707 USD, czyli środowy rekordowy poziom, może również działać jako opór.