Akcje Tesli na minusie przed wynikami za III kwartał: czego się spodziewać?

Raport finansowy Tesli za trzeci kwartał, który ma zostać opublikowany w środę, zapowiada się na kolejne uważnie obserwowane wydarzenie dla inwestorów.

Oczekuje się, że producent pojazdów elektrycznych opublikuje wyniki przed szacunkami Wall Street, chociaż analitycy ostrzegają, że nastroje mogą zależeć bardziej od prognoz zarządu dotyczących popytu na pojazdy elektryczne i nadchodzących premier produktów niż od głównych liczb.

Według FactSet, analitycy spodziewają się, że Tesla zaraportuje zysk na akcję w wysokości 55 centów przy przychodach w wysokości 27,2 mld USD za kwartał.

Firma dostarczyła rekordową liczbę 497 099 pojazdów, czyli o około 54 000 więcej niż przewidywali analitycy – wynik, który powinien pomóc Tesli przekroczyć oczekiwania zarówno dotyczące sprzedaży, jak i zysków.

Przychody z branży motoryzacyjnej prognozowane są na poziomie 20,6 mld USD, czyli tylko nieznacznie wyższym niż 20 mld USD odnotowane w tym samym kwartale ubiegłego roku, pomimo gwałtownego wzrostu sprzedaży jednostkowej.

Tesla wdrożyła również rekordową liczbę 12,5 gigawatogodzin magazynowania energii w tym kwartale, co stanowi gwałtowny wzrost z 6,9 GWh rok wcześniej.

Podczas ostatniej kontroli we wtorek akcje Tesli spadły o 0,8% do 443,92 USD, podczas gdy SandP 500 i Dow Jones Industrial Average wzrosły o około 0,1%.

Akcje Tesli czeka ciężka jazda?

Podczas gdy trzeci kwartał był mocny pod względem operacyjnym, dyrektor generalny Elon Musk ostrzegł, że nadchodzą trudniejsze okresy.

Federalna ulga podatkowa na pojazdy elektryczne w wysokości 7500 USD wygasła, podnosząc ceny dla nabywców w USA, a rodząca się działalność Tesli w zakresie robo-taksówek – uruchomiona w czerwcu w Austin w Teksasie – jeszcze się nie rozwinęła.

Bardziej niż liczby, inwestorzy będą uważnie słuchać komentarzy Muska na temat przyszłych trendów popytowych, wprowadzenia tańszych "standardowych" wersji Modelu 3 i Modelu Y, wprowadzonych w październiku, oraz postępów w inicjatywie robo-taxi.

Akcje Tesli wzrosły o około 11% od początku roku i o około 103% w ciągu ostatnich 12 miesięcy, mimo że sprzedaż jednostkowa spadła w porównaniu z ubiegłym rokiem.

Rajd był napędzany optymizmem związanym z ambicjami firmy w zakresie sztucznej inteligencji – zarówno w zakresie technologii autonomicznej jazdy, jak i humanoidalnego robota Optimus, którego Tesla zamierza skomercjalizować w przyszłym roku.

Rynki opcji sugerują, że akcje Tesli mogą wzrosnąć o około 6% w dowolnym kierunku po ogłoszeniu wyników, w porównaniu ze średnim ruchem o 10% w ciągu ostatnich czterech raportów.

Mając za sobą rekordowe dostawy, zdolność spółki do utrzymania popytu w warunkach zaostrzenia warunków konsumenckich może zadecydować o tym, czy rajd akcji będzie kontynuowany.

Analityk o Q3 Tesli

W nocie badawczej Cantor Fitzgerald potwierdził swoją ocenę nadwagi dla Tesli, utrzymując cenę docelową na poziomie 355 USD – co sugeruje potencjalny spadek o około 20,7% w stosunku do obecnych poziomów.

Firma poinformowała, że czeka na pełną aktualizację modelu i zasygnalizowała ryzyko, takie jak odnowienie amerykańskich taryf, utrata kredytów na pojazdy elektryczne i nasilająca się konkurencja ze strony chińskich producentów samochodów.

Analityk Andres Sheppard dodał, że wprowadzenie tańszych wersji wyposażenia najlepiej sprzedających się modeli Tesli było "znaczące", ponieważ może przyciągnąć nabywców dbających o budżet po utracie federalnego kredytu na pojazdy elektryczne.

W notatce dodano, że dom maklerski będzie "koncentrował się na komentarzu Elona, w szczególności na aktualizacjach dotyczących harmonogramu kilku nadchodzących kluczowych potencjalnych potencjalnych czynników w najbliższej przyszłości", w tym wprowadzenia sieci robo-taxi, wprowadzenia na rynek Cybercab w przyszłym roku, przyjęcia w pełni autonomicznej jazdy (FSD) w Chinach i Europie oraz rampy produkcyjnej dla nowego Standardowego Modelu 3 i Modelu Y.