Oto dlaczego SCHD ETF pozostaje w tyle i dlaczego może wkrótce odbić się od dna

ETF Schwab US Dividend Equity (SCHD) pozostał w tym tygodniu w wąskim przedziale, ponieważ nadal osiągał gorsze wyniki niż inne indeksy technologiczne, takie jak SandP 500 i Nasdaq 100. W tym artykule podkreślono, czy SCHD ETF jest dobrym funduszem do zakupu.

Dlaczego SCHD ETF osiąga gorsze wyniki na rynku akcji

W ciągu ostatnich kilku miesięcy ETF SCHD osiągał gorsze wyniki niż szerszy rynek akcji. Jego całkowita stopa zwrotu w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy wyniosła minus 1,01%. Z kolei indeksy SandP 500 i Nasdaq 100 wzrosły w tym samym okresie o 19% i 28%.

To samo stało się w tym roku, gdy jego całkowita stopa zwrotu wzrosła o 1,67%, podczas gdy pozostałe dwa wzrosły odpowiednio o 18% i 24%.

Ta rozbieżność wynika przede wszystkim z tego, że SCHD ETF jest funduszem skoncentrowanym na wartości. Składa się z tradycyjnych spółek, które mają długą historię wypłacania dywidend.

Większość spółek w funduszu należy do sektora energetycznego, który w tym roku zmagał się z niskimi cenami ropy naftowej. Spółki energetyczne mają około 20% udziału w rynku funduszu. Za nimi plasują się firmy z sektora podstawowych dóbr konsumpcyjnych, które stanowią około 18,4%.

Pozostałe firmy wchodzące w skład funduszu to opieka zdrowotna, przemysł, finanse i dobra konsumpcyjne. Niektóre z największych firm w funduszu to Abbvie, Cisco, Merck, PepsiCo, Amgen, Coca-Cola, Lockheed Martin i Chevron.

To wszystko są dobre firmy, które dominują w swoich branżach. Na przykład Cisco jest największym graczem w branży sieciowej, podczas gdy PepsiCo i Coca-Cola są największymi graczami w branży napojów i przekąsek.

W związku z tym fundusz osiągnął gorsze wyniki, ponieważ ma ograniczony dostęp do branży technologicznej. Natomiast główne indeksy, takie jak Nasdaq 100 i Nasdaq 100, są zdominowane głównie przez gigantów technologicznych, takich jak Nvidia, Microsoft i Meta Platforms.

W związku z tym najbardziej prawdopodobnym scenariuszem jest sytuacja, w której indeksy nadal będą osiągać gorsze wyniki, ponieważ inwestorzy koncentrują się głównie na szybko rozwijających się spółkach technologicznych z ekspozycją na sektor AI.

Mimo to istnieje prawdopodobieństwo, że nastąpi rotacja od wzrostu do wartości, zwłaszcza teraz, gdy istnieją obawy, że bańka AI pęknie, gdy wydatki spowolnią. Pamiętaj, że 50% sprzedaży Nvidii pochodzi z kilku firm, takich jak Microsoft i Meta Platforms.

Analiza techniczna funduszu Schwab US Dividend Equity ETF

Wykres dziennych ram czasowych pokazuje, że akcje SCHD ETF utworzyły bardzo formację wykresu znaną jako odwrócona formacja głowy i ramion.

Ten wzór składa się z trzech kluczowych części, w tym głowy, ramion i dekoltu. Głowa znajduje się na poziomie 23,40 USD, podczas gdy prawe i lewe ramię około 26 USD, a linia szyi na poziomie 27 USD.

Dlatego najbardziej prawdopodobnym scenariuszem jest sytuacja, w której akcje dokonają silnego wybicia w nadchodzących tygodniach. Jeśli tak się stanie, następnym kluczowym celem, na który należy zwrócić uwagę, będzie poziom 27,75 USD. Ruch powyżej linii szyi będzie wskazywał na dalsze wzrosty, potencjalnie do kluczowego poziomu docelowego na poziomie 28,6 USD, najwyższego punktu w 2024 roku.