Akcje azjatyckich chipów gwałtownie rosną, gdy silne wyniki Nvidii łagodzą obawy związane z bańką AI

Azjatyckie akcje półprzewodników gwałtownie wzrosły w czwartek po tym, jak Nvidia ogłosiła lepsze od oczekiwania wyniki kwartalne, co pomogło uspokoić obawy, że szybkie inwestycje w sztuczną inteligencję mogą tworzyć bańkę rynkową.

Wzrost ten podniósł główne indeksy technologiczne w regionie, odzwierciedlając odnowione zaufanie do globalnego cyklu chipów oraz utrzymujący się impet wydatków na infrastrukturę AI.

Szeroki wzrost wśród azjatyckich producentów chipów

Akcje czołowych azjatyckich firm chipowych wzrosły, na czele z południowokoreańskiej SK Hynix, które wzrosły o 4%.

Firma jest głównym dostawcą pamięci o wysokiej przepustowości (HBM) dla Nvidii, kluczowego komponentu akceleratorów AI.

Samsung Electronics, kolejny duży dostawca pamięci walczący o zmniejszenie luki technologicznej HBM względem SK Hynix, wzrósł o 6,2%.

Na Tajwanie Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC), która produkuje większość projektów układów Nvidia, wzrosła w Tajpej o 3,94%.

Hon Hai Precision Industry (Foxconn), kluczowy producent szaf serwerowych wykorzystywanych w centrach danych AI, zyskał ponad 3,2%.

Japonia również odnotowała znaczące wzrosty: Renesas Electronics wzrosła o około 1,4%, producent sprzętu Tokyo Electron dodał prawie 4,8%, a Lasertec wzrósł około 5,7%.

Zyski pomogły wypchnąć szersze rynki w górę.

TAIEX z Tajwanu i KOSPI z Korei Południowej wzrosły o ponad 3%, podczas gdy japoński Nikkei odzyskał poziom 50 000 z wzrostem o ponad 3%.

Advantest powiązany z AI wzrósł o 8%, a SoftBank Group — mimo sprzedaży udziałów w Nvidii — wzrosła o 2,6%, wspierana ekspozycją na Arm i różne przedsięwzięcia AI, w tym inicjatywę centrów danych Stargate o wartości 500 miliardów dolarów.

Wyniki Nvidii poprawiają nastroje rynkowe

Wzrost rynku nastąpił po środowym raporcie zysków Nvidii za trzeci kwartał, który przewyższył oczekiwania Wall Street i przyniósł lepszą prognozę sprzedaży na czwarty kwartał.

Firma przewidywała przychody na poziomie około 65 miliardów dolarów, podczas gdy analitycy szacunkowali około 61,66 miliarda dolarów.

Akcje Nvidii wzrosły o 5% w ramach przedłużonego handlu w USA.

Analitycy twierdzą, że wyniki powinny natychmiast złagodzić obawy dotyczące przegrzanego sektora AI.

Rolf Bulk, analityk badań akcji w New Street Research, powiedział w raporcie CNBC, że wyniki Nvidii odzwierciedlają szeroki i zróżnicowany popyt — od firm natywnych AI wdrażających agentyczną AI po przedsiębiorstwa wdrażające AI w istniejących produktach.

Bulk spodziewa się, że silne prognozy Nvidii podniesieją szacunki zysków w całym łańcuchu dostaw, co przyniesie korzyści firmom TSMC, SK Hynix, Samsungowi oraz szerokiemu gronu azjatyckich dostawców komponentów i montażów.

Wydatki na AI pozostają silne pomimo obaw związanych z bańką

Raport o wynikach pojawia się w czasie zaostrzonej debaty na temat tego, czy wydatki na infrastrukturę AI nie posunęły się zbyt daleko, zbyt szybko.

Ostatnie wyprzedaże i realizacja zysków wśród największych firm technologicznych skłoniły inwestorów do ostrożności, a niektórzy znani inwestorzy ograniczają pozycje w wysoko wycenionych firmach.

Jednak prezes Nvidii, Jensen Huang, sprzeciwił się obawom dotyczącym bańki, mówiąc inwestorom: "Z naszej perspektywy widzimy coś zupełnie innego."

Strategowie rynku podzielali to stanowisko.

Chris Zaccarelli, dyrektor inwestycyjny w Northlight Asset Management, powiedział w raporcie, że pomimo obaw przed bańką AI, największe firmy technologiczne na świecie pozostają bardzo dochodowe i intensywnie inwestują w centra danych, serwery oraz sprzęt obliczeniowy — wydatki, które określił jako "realne".

Dostawcy chmury, w tym Microsoft i Amazon, nadal inwestują miliardy w infrastrukturę centrów danych AI, nawet gdy niektórzy inwestorzy kwestionują zmiany księgowe, które wydłużają żywotność sprzętu AI, takiego jak chipy Nvidii, podlegające deprecjacji.

Na razie wyniki Nvidii pomogły przywrócić optymizm na globalnych rynkach technologicznych, sygnalizując, że popyt na sprzęt AI pozostaje silny, a trajektoria wzrostu sektora nienaruszona.