Analiza cen akcji na Zoom: czy ZM jest kupnem przed wynikami zysków?

Cena akcji Zoom pozostaje w fazie głębokiej konsolidacji w ostatnich latach, gdy popyt na jego usługi malał. Od 2022 roku utrzymuje się w granicach wsparcia i oporu na poziomie 56,27 i 91 USD.

Akcje ZM były notowane na poziomie 78,64 USD, co oznacza spadek o ponad 86% względem najwyższego poziomu od 2020 roku. Dla porównania, indeksy SandP 500 i Nasdaq 100 nadal rosną i obecnie utrzymują się blisko swoich historycznych maksimów. Czy więc nadchodzące wyniki podniosą cenę akcji Zooma w górę?

Działalność Zoom Communications zwolniła

Zoom był jednym z największych beneficjentów pandemii, ponieważ większość firm, szkół i innych organizacji przyjęła jego technologię do pracy i komunikacji.

Ostatnie lata były trudne dla firmy, ponieważ popyt na jej usługi spadł. Jednocześnie firma stanęła przed konkurencją, ponieważ branża komunikacji wideo stała się nasycona.

Do najlepszych alternatyw dla Zooma należą Google Meet, Cisco Webex, Microsoft Teams oraz Slack Huddles. Jako samodzielna firma, Zoom często jest postrzegany jako mniej atrakcyjny w porównaniu z innymi platformami należącymi do większej firmy.

Najnowsze wyniki pokazały, że biznes Zoom Communications nie generuje już dwucyfrowego wzrostu przychodów jak dawniej.

Przychody Zooma wzrosły w drugim kwartale o 4,7% do 1,21 miliarda dolarów. Większość tych przychodów pochodziła z segmentu przedsiębiorstw, który przyniósł ponad 730 milionów dolarów. Przychody z internetu wzrosły do ponad 484 milionów dolarów.

Co ciekawe, Zoom Video nadal zyskuje więcej klientów mimo wyzwań na swojej platformie. Liczba klientów wpłacających ponad 100 000 dolarów wzrosła w drugim kwartale do 4 274 z 3 933 w tym samym okresie ubiegłego roku. Ponadto firma skorzystała na rozwoju międzynarodowego biznesu.

Zoom, aby opublikować kwartalne wyniki

Kolejnym ważnym katalizatorem dla ceny akcji ZM będą jej wyniki finansowe, które zostaną opublikowane w poniedziałek. Analitycy z Wall Street uważają, że przychody firmy wyniosą od 3% do 1,21 miliarda dolarów.

Spodziewają się również, że roczne prognozy pokażą, iż przychody firmy wyniosą 4,83 miliarda dolarów, co oznacza wzrost o 3,59% w porównaniu z osiągnięciami w zeszłym roku.

Analitycy spodziewają się również, że nadchodzące wyniki pokażą, iż zysk na akcję (EPS) wzrósł z 1,38 USD do 1,44 USD. Zoom, mimo swoich wyzwań, ma rekord w przebijaniu szacunków zysków.

Techniczna analiza cen akcji Zoom

Wykres tygodniowy pokazuje, że cena akcji ZM utrzymuje się w wąskim zakresie w ostatnich miesiącach. Ceny pozostały w przedziale od 56 do 91 dolarów.

Ta wydajność jest oznaką, że akcje pozostają w fazie akumulacji według teorii Wyckoffa. Akumulację charakteryzują ruch poziomy i niska zmienność.

Ruch pionowy zwykle następuje po tej fazie, gdy akcje przechodzą do fazy marży. Ten wzorzec oznacza, że cena akcji Zoom ostatecznie gwałtownie wzrośnie. Jednak teoria Wyckoffa może przetrwać miesiące, a nawet lata, by zostać potwierdzona.