HashKey celuje w wejście giełdowe w Hongkongu do 215 mln dolarów

HashKey Holdings Ltd., operator największego licencjonowanego giełda kryptowalut w Hongkongu, dąży do pozyskania nawet 1,67 miliarda HKD (215 milionów dolarów) poprzez pierwszą ofertę publiczną, co stanowi istotny test dla ambicji miasta, by pozycjonować się jako regionalne centrum aktywów cyfrowych.

Według zgłoszenia złożonego we wtorek, firma planuje zaoferować 240,6 miliona akcji w przedziale cenowym od 5,95 do 6,95 HK$ za sztukę.

Na górnym końcu zakresu HashKey osiągałby wycenę na około 19 miliardów HK$.

Księgi zleceń inwestorów zostały otwarte we wtorek i pozostaną dostępne do piątku, a handel akcjami zaplanowano na rozpoczęcie 17 grudnia.

Oferta pojawia się w okresie zmienności na rynku kryptowalut, gdy Bitcoin cofa się z rekordowego poziomu osiągniętego w październiku.

Pomimo tego kontekstu, IPO jest częścią późnorocznego wzrostu notowań w Hongkongu, a zyski zmierzają ku najwyższym poziomom od czterech lat.

Środki na wsparcie ekspansji, technologii i kontroli ryzyka

HashKey był jednym z pierwszych giełdy kryptowalut , które uzyskały licencję w Hongkongu po wprowadzeniu przez miasto dedykowanego reżimu regulacyjnego ds. aktywów cyfrowych w 2022 roku.

Działalność obejmuje handel kryptowalutami, venture capital oraz zarządzanie aktywami.

Firma planuje wykorzystać środki z IPO do skalowania technologii i infrastruktury, wzmocnienia ram zarządzania ryzykiem oraz rozszerzenia kadry, przygotowując się do dalszego rozwoju w sektorze.

Inwestorzy Cornerstone zgodzili się kupić akcje o wartości 75 milionów dolarów, zapewniając sobie alokację w zamian za posiadanie akcji przez co najmniej sześć miesięcy.

Grupa obejmuje dział zarządzania aktywami UBS Group AG, Fidelity International oraz Infini Capital.

Zaangażowanie głównych globalnych inwestorów podkreśla utrzymujące się zainteresowanie instytucjonalne strategią aktywów cyfrowych Hongkongu, mimo niepewnych warunków rynkowych.

HashKey jest również uczestnikiem ekosystemu funduszy giełdowych skoncentrowanego na kryptowalutach w mieście.

Współzarządza jednym z takich produktów z Bosera Asset Management.

Jednak hongkońskie ETF-y kryptowalutowe jak dotąd przyciągały umiarkowane wpływy, zwłaszcza w porównaniu z silniejszym popytem w Stanach Zjednoczonych.

Mieszane wyniki Hongkongu w przyciąganiu firm kryptowalutowych

Hongkong zatwierdził 11 giełdy kryptowalut w ramach swojego cyfrowego systemu aktywów, choć lista nie obejmuje głównych globalnych graczy, takich jak Binance czy Coinbase.

Miasto konkuruje z innymi azjatyckimi jurysdykcjami o przyciąganie czołowych firm kryptowalutowych, ale postępy są nierówne.

Regulatorzy wyrażają nadzieję, że silniejszy reżim licencjonowania przyciągnie więcej międzynarodowych firm poszukujących jasności i popytu instytucjonalnego.

Wśród udziałowców HashKey są Gaorong Ventures, znane z wczesnych inwestycji w chińskie firmy technologiczne, takie jak Meituan i PDD Holdings Inc.

Na początku tego roku Gaorong zainwestował 30 milionów dolarów w HashKey Group przy wycenie przed wynikiem pieniężnym przekraczającym 1 miliard dolarów, według osób zaznajomionych ze sprawą.

JPMorgan Chase and Co. oraz Guotai Junan są współsponsorami tej oferty, która zapowiada się na uważnie obserwowane wydarzenie na rynkach kapitałowych Hongkongu.

Jego wyniki pomogą pokazać, czy apetyt inwestorów na regulowane firmy skupione na kryptowalutach przetrwa burzliwy cykl rynkowy i wesprze długoterminowe ambicje miasta w zakresie finansów cyfrowych.