Akcje USA Rare Earth rosną po wsparciu DOE, co wzmacnia optymizm

Akcje USA Rare Earth USAR wzrosły w czwartek o 8% po tym, jak spółka została wybrana do potencjalnego dofinansowania przez US Department of Energy w ramach programu “Critical Materials Innovation, Efficiency and Alternatives”, co dodało nowego impetu papierowi, który już korzysta ze wznowionego zainteresowania krajowymi łańcuchami dostaw pierwiastków ziem rzadkich.

Pakiet finansowania, który może wynieść do $19.3 million po zakończeniu ostatecznych negocjacji, ma na celu wsparcie rozwoju pilotażowego projektu separacji pierwiastków ziem rzadkich, mającego na celu wzmocnienie US processing capacity dla materiałów kluczowych dla zastosowań energetycznych, technologicznych i obronnych.

Ogłoszenie nastąpiło, gdy akcje spółek z sektora ziem rzadkich ogólnie odbiły po niedawnej wyprzedaży związanej ze spekulacjami, że Chiny mogą złagodzić ograniczenia eksportowe dotyczące niektórych kluczowych minerałów.

Akcje USA Rare Earth wzrosły po wcześniejszym ponad 13% rajdzie w środę. Kurs spółki zyskał niemal 160% w ciągu ostatnich 12 miesięcy.

Finansowanie DOE wzmacnia nacisk na krajowy łańcuch dostaw

Inicjatywa Departamentu Energii podkreśla trwające wysiłki rządu USA zmierzające do zmniejszenia zależności od Chin w zakresie strategicznie ważnych materiałów z grupy ziem rzadkich.

USA Rare Earth poinformowała, że finansowanie pomoże rozwijać pilotażowe zdolności separacji ziem rzadkich w Stanach Zjednoczonych, obszar postrzegany jako coraz ważniejszy dla bezpieczeństwa narodowego i polityki przemysłowej.

Spółka wcześniej poinformowała w styczniu, że Commerce Department planned to provide up to 1,6 mld USD (ok. 6 mld zł) in support, including 277 mln USD (ok. 1 mld zł) in cash and a 1,3 mld USD (ok. 4,9 mld zł) loan.

Według spółki transakcja ma zostać sfinalizowana w tym miesiącu.

Materiały z grupy ziem rzadkich pozostają niezbędne dla szerokiego spektrum branż, w tym systemów obronnych, pojazdów elektrycznych, półprzewodników i infrastruktury energetycznej.

Napięcia geopolityczne w ostatnim czasie zwiększyły uwagę na sektor po tym, jak Chiny wprowadziły ograniczenia eksportu kilku kluczowych minerałów stosowanych w zastosowaniach wojskowych i przemysłowych.

Według William Blair analyst Neal Dingmann, pricing for some rare earth materials outside China has risen roughly 400% compared with domestic Chinese prices because of the restrictions.

Chińskie Ministry of Commerce niedawno oświadczyło, że będzie dążyć do rozwiązania „legitimate and lawful concerns” dotyczących eksportu ziem rzadkich, jednocześnie utrzymując kontrole eksportu w zastosowaniach związanych z wojskiem.

Wyniki powyżej oczekiwań

USA Rare Earth także opublikowała kwartalne wyniki, które przewyższyły prognozy analityków.

Spółka odnotowała skorygowaną stratę za pierwszy kwartał w wysokości 12 centów na akcję, czyli mniej niż szacunki Wall Street przewidujące stratę 14 centów.

Przychody w kwartale wyniosły 5,7 mln USD (ok. 21,3 mln zł), przewyższając oczekiwania analityków na poziomie około 4,2 mln USD (ok. 15,8 mln zł).

Spółka zajmuje się wydobyciem, przetwarzaniem i dostawami pierwiastków ziem rzadkich, które są coraz częściej postrzegane jako materiały kluczowe w globalnych łańcuchach produkcji i dostaw w sektorze obronnym.

Nastroje inwestorów wobec sektora poprawiły się w ostatnich tygodniach w związku ze wzrostem obaw o długoterminowe niedobory podaży oraz rosnący popyt związany z produkcją obronną i technologiami czystej energii.

Momentum techniczne pozostaje silne

USA Rare Earth nadal wykazuje silne momentum techniczne pomimo ostatniej zmienności w szerszym sektorze ziem rzadkich.

Akcje są obecnie notowane nieco poniżej 20-dniowej prostej średniej kroczącej wynoszącej $24.54, ale pozostają znacznie powyżej 50-dniowej średniej kroczącej.

Wskaźnik Relative Strength Index spółki stał na poziomie 48.24, co wskazuje na neutralne warunki momentum bez sygnałów ani wykupienia, ani wyprzedania.

Nastroje analityków również pozostają pozytywne.

Wedbush utrzymał rekomendację Outperform z ceną docelową $35 na początku tego miesiąca, podczas gdy Cantor Fitzgerald potwierdził rekomendację Overweight i również podniósł swoją cenę docelową do $35.

Akcja ma obecnie średnią cenę docelową analityków na poziomie $34.25 oraz szerszy konsensus Kupuj wśród analityków.