Akcje Samsunga spadają po wejściu Apple w składane telefony — czy 7-letnia przewaga?

Akcje Samsung Electronics spadły w czwartek po tym, jak Apple w końcu weszło do kategorii smartfonów, nad którą Samsung pracował przez siedem lat.

Apple zaprezentowało swój pierwszy składany iPhone, the $1,999 iPhone Duo, w środę, co postawiło Apple bezpośrednio w konkurencji z linią Galaxy Fold Samsunga.

Akcje Samsunga spadły o 1.5% do 265,500 won, podczas gdy szerszy indeks KOSPI był pod presją, ponieważ ropa Brent utrzymywała się powyżej $100, a napięcia na Bliskim Wschodzie ciążyły rynkom azjatyckim.

Apple czekało siedem lat, by wejść na rynek Samsunga

Samsung wprowadził oryginalnego Galaxy Fold w 2019 i od tego czasu przez lata poprawiał trwałość, zawiasy, zagniecenia, żywotność baterii i kształt urządzenia.

To doświadczenie przynosi rezultaty. Menedżer Samsunga Dave Das powiedział Fortune, że sprzedaż najnowszych składanych urządzeń firmy wzrosła o około 30% pod względem wolumenu w porównaniu z rokiem poprzednim.

Model w formie „paszportu” Galaxy Z Fold 8 odpowiada za około 40% sprzedaży składanych urządzeń, podczas gdy droższy Fold Ultra 8 stanowi kolejne około 40%.

Jednak Apple nie musiało przechodzić przez te wczesne lata eksperymentów.

Analityk Forrester Dipanjan Chatterjee powiedział India Today, że wejście Apple było „prosto z podręcznika Apple”: poczekać, aż produkt upora się z problemami, a następnie wejść, gdy rynek pokaże oznaki opłacalności i przekształcić kategorię.

To jest niewygodna strona przewagi pierwszego ruchu Samsunga, ponieważ siedem lat iteracji mogło rozwiązać wiele problemów, których Apple wcześniej wolało unikać.

IDC: Apple może szybko zmienić układ sił

Składane telefony wciąż stanowią niewielką część rynku, około 2% światowych wysyłek smartfonów, co oznacza, że Apple nie potrzebuje ogromnych wolumenów, by szybko przesunąć udział w rynku.

IDC spodziewa się, że Apple sprzeda około 10 milionów egzemplarzy Duo w pierwszych 12 miesiącach i wygeneruje około 27 billion USD przychodów. To dałoby Apple szacunkowy 44% udział w wartości tego segmentu.

Organizacja analityczna prognozuje, że Apple zdobędzie niemal jedną trzecią rynku składanych telefonów w 2026 i 40% w 2027.

Badaczka IDC Kiranjeet Kaur powiedziała Malay Mail, że składany model Apple „z dużym prawdopodobieństwem zmieni dynamikę konkurencji” w Chinach i globalnie.

Apple ma już setki milionów użytkowników iPhone’ów, którzy wcześniej musieli opuścić iOS, aby korzystać ze składanego urządzenia.

Samsung może zatem dalej zwiększać sprzedaż jednostkową i jednocześnie tracić nieproporcjonalny udział w puli wartości premium.

Apple może powiększyć rynek Samsunga

Wejście Apple nie musi oznaczać negatywnego wpływu dla Samsunga.

iPhone Duo może uwiarygodnić składane telefony dla szerszej publiczności, zachęcić deweloperów do optymalizacji aplikacji pod większe, składane ekrany i przekształcić niszowy format w mainstreamową kategorię premium.

Analityk CCS Insight Ben Wood powiedział, że Apple powinno przynieść „świeżą uwagę” składanym urządzeniom i zwiększyć akceptację tych rozwiązań pomimo wysokich cen i ewoluujących przypadków użycia.

Samsung zachowuje też ważne przewagi. Oferuje wiele konstrukcji składanych i różne przedziały cenowe, podczas gdy Duo Apple zaczyna się od $1,999.

Firma ma za sobą lata danych konsumenckich i dojrzały łańcuch dostaw wspierający jej urządzenia.

Dział biznesowy Samsunga dotyczący składanych urządzeń może nadal się rozszerzać, podczas gdy Apple zdobędzie większy udział najbardziej dochodowych klientów kategorii i ustali punkt odniesienia cenowego.

Pierwszym istotnym testem będzie otwarcie przedsprzedaży iPhone Duo (Oct 16), a sprzedaż rozpocznie się (Oct 23).