A iniciativa de IA de US$ 500 bilhões de Trump beneficiará essas 3 ações de chips além da Nvidia

O presidente dos EUA, Donald Trump, anunciou uma iniciativa de inteligência artificial de US$ 500 bilhões chamada Stargate em colaboração com Oracle, SoftBank e OpenAI.

Embora a joint venture permita que a Nvidia mantenha sua posição de liderança no mercado de IA, uma série de outras ações de chips também podem se beneficiar com a realização do projeto mencionado acima.

Elas incluem Broadcom, Micron e Arm Holdings, de acordo com o analista da Mizuho Vijay Rakesh.

Broadcom Inc (NASDAQ: AVGO)

Analista do Mizuho espera que a Broadcom se torne uma grande beneficiária do Stargate.

O projeto de inteligência artificial de Trump, ele está convencido, poderia aumentar a demanda por produtos AVGO e ajudar a expandir seu mercado endereçável atendível em IA.

A Broadcom está focada em construir seu próprio chip, o que a coloca em uma posição favorável para se beneficiar da joint venture, pois "entre US$ 40 e US$ 50 bilhões dos US$ 500 bilhões gastos pela OpenAI até 2027-28E podem ser em silício personalizado conforme avançamos no cronograma do projeto", argumentou Rakesh em um relatório recente.

Além disso, a Broadcom pode se beneficiar à medida que a Meta Platforms cumpre sua promessa de gastar mais em inteligência artificial em 2025. Observe que as ações da AVGO mais do que dobraram desde o início de 2024.

Micron Technology Inc (NASDAQ: MU)

Vijay Rakesh acredita que a Micron se beneficiará da joint venture de IA mencionada acima, pois ela poderia aumentar significativamente a demanda por conectividade e armazenamento nos próximos anos.

O foco da Stargate na construção de centros de dados massivos como parte de seu compromisso mais amplo em avançar as tecnologias de IA pode desbloquear uma demanda substancial por componentes de memória de alto desempenho.

É aí que a Micron Technology, que subiu quase 20% no ano até agora, entra em ação.

Provavelmente, desempenhará um papel fundamental como fornecedor do hardware necessário para alimentar a iniciativa de inteligência artificial. Além disso, os investidores devem possuir ações da MU em 2025 para obter um rendimento de dividendos de 0,45%, de acordo com o analista do Mizuho.

Arm Holdings Plc (NASDAQ: ARM)

As ações da Arm caíram nas últimas sessões, mas o Mizuho considera a fraqueza uma oportunidade para comprar mais ações da empresa de design de chips, que está no centro do Stargate de Trump.

A iniciativa de IA provavelmente dará um grande impulso à demanda por unidades de processamento gráfico (GPUs) e designs de rede — áreas nas quais a Arm se destaca.

Na verdade, o projeto Stargate do presidente poderia significar até US$ 200 milhões por ano em receita incremental de royalties dessas duas áreas para a Arm, de acordo com Rakesh.

As ações da Arm também são atraentes porque a empresa obteve lucro no último trimestre relatado. Na época, a orientação da administração da empresa era de receita de até US$ 4,1 bilhões, com lucro ajustado por ação previsto entre US$ 1,45 e US$ 1,65 para o ano inteiro.

No entanto, as ações da Arm não são particularmente baratas para se possuir, tendo mais do que triplicado desde sua oferta pública inicial a US$ 54 por ação.