Análise técnica do ETF SCHD: comprar, vender ou manter em 2025?

O Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD) está flutuando perto de sua máxima histórica à medida que a temporada de lucros se aproxima. O SCHD estava sendo negociado a US$ 27,95 na quinta-feira, alguns pontos abaixo de sua máxima histórica de US$ 29,45. Ele saltou mais de 12% nos últimos 12 meses.

Este artigo explora os principais eventos que impulsionam o ETF SCHD e o que esperar nos próximos 11 meses de 2025.

Reserva Federal, tarifas e lucros

O ETF SCHD reagirá a três eventos importantes este ano. Primeiro, ele reagirá às ações do Federal Reserve, que deu a entender que fará dois cortes nas taxas de juros este ano. Alguns analistas antecipam que o banco manterá um tom agressivo, já que a inflação deve permanecer mais alta por mais tempo.

Em segundo lugar, o fundo SCHD reagirá às notícias sobre tarifas nos Estados Unidos. O fundo subiu por três dias consecutivos depois que Trump suspendeu as tarifas sobre produtos mexicanos e canadenses. Ele provavelmente continuará se saindo bem se os EUA suspenderem suas tarifas sobre produtos chineses.

O outro catalisador para o fundo SCHD é a temporada de lucros em andamento. Dados mostram que a maioria das empresas está relatando números fortes este ano. De acordo com a FactSet, 36% das empresas no índice S&P 500 relataram resultados até sexta-feira passada. 77% dessas empresas divulgaram um EPS positivo, enquanto 63% delas tiveram uma surpresa positiva de receita.

O crescimento médio dos lucros até agora foi de 13,2%. Se essa for a taxa final de crescimento dos lucros do índice S&P 500, será a mais alta desde o quarto trimestre de 2021. Forte crescimento de receita e lucros levará a um melhor desempenho das ações.

O outro catalisador indireto do SCHD é o desempenho da indústria de inteligência artificial, que está mostrando sinais de desaceleração. Embora o ETF SCHD não tenha grandes apostas em IA, seu impacto pode ser afetado por sua desaceleração. Por exemplo, ele caiu drasticamente na semana passada quando houve um susto com a DeepSeek na Wall Street.

Previsão do ETF SCHD

Já abordamos o ETF SCHD várias vezes antes, incluindo aqui e aqui . Nesta parte, o foco está na análise técnica e na identificação de níveis potenciais.

O gráfico diário mostra que o fundo teve um bom desempenho nos últimos meses, subindo de uma baixa de US$ 21,55 em maio de 2023 para os atuais US$ 28. Mais recentemente, o fundo caiu ligeiramente abaixo da parte inferior do canal ascendente mostrado em azul e depois o retestou. Uma quebra e reteste é um sinal de continuação altamente popular.

O ETF caiu abaixo da Média Móvel Exponencial (EMA) de 50 dias. Ele também formou um padrão de cunha ascendente. Portanto, há um risco de que o SCHD tenha uma forte quebra baixista, com o próximo ponto a ser observado em US$ 26,59, o nível de retração de Fibonacci de 38,2%.