Previsão do Nikkei 225 à medida que o iene sobe; lucros da Softbank, Nissan e Honda à frente

O índice Nikkei 225, que inclui as maiores ações japonesas, permaneceu sob pressão este ano, à medida que o iene japonês e os rendimentos dos títulos do governo aumentaram. O índice recuou para uma baixa de ¥38.400, uma queda de 5,40% em relação ao seu nível mais alto deste ano. Então, o que vem a seguir para o índice antes dos principais resultados das empresas japonesas?

Iene japonês e rendimentos de títulos

A fraqueza do índice Nikkei 225 provavelmente se deve ao sentimento agressivo do Banco do Japão (BoJ). Ao contrário de outros bancos centrais, o BoJ manteve um tom bastante agressivo neste ano, já que a inflação e o crescimento salarial continuaram aumentando.

O Banco do Japão aumentou as taxas de juros na reunião de janeiro e os analistas acreditam que haverá mais aumentos no futuro. Isso porque o Japão agora tem uma taxa de inflação mais alta do que outros países, incluindo os Estados Unidos.

As ações japonesas apresentam desempenho inferior quando o Banco do Japão é agressivo. Uma provável razão é que a visão do banco central leva a um iene japonês mais forte, o que impacta negativamente muitos especialistas japoneses.

O iene japonês se fortaleceu nas últimas semanas, passando de uma alta deste ano de 156 para 152 hoje. Ele caiu para o nível mais baixo em semanas, uma tendência que pode continuar no final deste ano.

Os rendimentos dos títulos do governo japonês continuaram subindo depois que o Banco do Japão encerrou o programa de controle da curva de rendimentos. Na sexta-feira, o rendimento de 10 anos subiu para 1,30%, o nível mais alto desde 2011. O rendimento de cinco anos subiu para 0,98%.

Esses números significam que, pela primeira vez em muito tempo, os investidores japoneses podem receber um retorno apenas investindo em títulos do governo. Assim, muitos deles estão migrando do mercado de ações em dificuldades para esses títulos.

Lucros do índice Nikkei estão por vir

O próximo catalisador-chave para o índice Nikkei 225 serão os principais lucros de algumas das maiores empresas do Japão.

A Softbank, a nona maior empresa do Japão, será uma das principais empresas a serem observadas quando publicar seus resultados em 12 de fevereiro. Esses números virão em um momento em que as avaliações de tecnologia dispararam e quando a empresa está investindo agressivamente em inteligência artificial (IA). Recentemente, ela se uniu à Oracle e à OpenAI para investir em projetos de IA nos EUA.

Outro nome notável a ser observado será a Recruit Holdings, a quinta maior empresa do Japão, que divulgará seus resultados na terça-feira. A Recruit, empresa controladora do Indeed e do Glassdoor, viu suas ações caírem para ¥10.800.

Outras grandes empresas do índice Nikkei 225 para ficar de olho serão Shiseido, Yamaha Motor, Rakuten Bank, Sony, Japan Display, Honda Motor, Nissan, ENEOS e Tokio Marine.

A Honda e a Nissan serão observadas depois que a última cancelou as negociações de fusão, uma medida que os analistas acreditam ser boa para a Honda.

Análise do índice Nikkei 225

Gráfico Nikkei por TradingView

O gráfico diário mostra que o índice Nikkei permaneceu sob pressão nos últimos meses. Ele recuou para ¥38.787, abaixo dos ¥40.380 deste ano.

O índice se moveu ligeiramente abaixo do suporte-chave na média móvel de 50 dias. O mais notável é que ele formou um canal ascendente e agora se moveu ligeiramente acima do lado inferior.

Portanto, o índice provavelmente permanecerá nessa faixa esta semana. Os próximos níveis-chave de suporte e resistência a serem observados serão ¥38.000 e ¥40.000.