E agora para o Índice Nasdaq 100 e os ETFs QQQ, VGT e VGT?

O Índice Nasdaq 100 caiu nas últimas semanas, apagando parte dos ganhos obtidos no início deste ano, quando subiu para a máxima histórica de $26,156.

Ele recuou para $23,765, seu nível mais baixo desde 10 de setembro do ano passado. 

Da mesma forma, ETFs correlacionados como Invesco QQQ (QQQ), Vanguard Information Technology ETF (VGT) e JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (JEPQ) também caíram este ano. O QQQ recuou para $578, enquanto o VGT e o JEPQ caíram para $700 e $56, respectivamente.

As ações de tecnologia recuaram com a queda do Índice Medo e Ganância 

A liquidação em andamento nas ações de tecnologia americanas coincidiu com o aumento do medo no mercado à medida que a guerra no Irã se intensificou.

Dados mostram que o muito acompanhado Índice Medo e Ganância caiu para a zona de medo extremo em 15, seu nível mais baixo em meses.

Todos os indicadores, exceto aquele que acompanha a volatilidade do mercado, moveram-se para a zona de medo extremo.

O indicador de volatilidade do mercado, que usa o Índice VIX, permanece na zona de medo.

Os investidores temem que a guerra alimente a inflação e torne quase impossível que o Federal Reserve corte as taxas de juros este ano.

De fato, os rendimentos dos títulos norte-americanos dispararam nas últimas semanas, com o do Tesouro de 10 anos subindo para 4.4% e o de dois anos indo para 3.90%.

Em uma declaração na semana passada, Jerome Powell disse que o Fed estava monitorando a guerra em curso no Irã e os movimentos de preços.

Os preços da gasolina e do diesel subiram em dois dígitos desde o início da guerra.

Da mesma forma, tarifas aéreas e custos de frete aumentaram, já que o Irã fechou em grande parte o Estreito de Hormuz.

Esses aumentos vão agravar ainda mais a já precária situação da inflação.

Um relatório divulgado na semana passada mostrou que o Producer Price Index (PPI) subiu 0.7% em fevereiro e 3.4% em termos anuais em fevereiro.

Esses números foram muito mais elevados do que os analistas esperavam.

Portanto, os analistas acreditam que o Federal Reserve continuará mantendo um tom hawkish nos próximos meses, inclusive elevando as taxas de juros, um movimento que deverá provocar mais ira de Donald Trump.

O desafio, no entanto, é que o mercado de trabalho também não vai bem, com a taxa de desemprego subindo para 4.4% e a economia perdendo mais de 92k empregos em fevereiro.

Como resultado, a elevação das taxas de juros ou mesmo a manutenção do status quo pode agravar a situação.

O Índice Nasdaq 100 tem permanecido sob pressão devido às preocupações em curso com a indústria de inteligência artificial (IA), que alguns analistas acreditam ser uma bolha.

Ao mesmo tempo, há preocupações de que o setor de crédito privado continue a enfrentar dificuldades, com muitas empresas registrando saídas.

Alguns dos maiores retardatários do setor de tecnologia, como NXP Semiconductor, Microchip Technology, Texas Instruments, MercadoLibre e GE Healthcare, caíram mais de 14% nos últimos 30 dias.

Algumas outras empresas de tecnologia mais conhecidas também recuaram.

Por exemplo, as ações da Tesla caíram 10%, enquanto NVIDIA, Apple, Broadcom e Adobe recuaram mais de 8%.

Análise técnica do Índice Nasdaq 100

Gráfico do Índice Nasdaq 100 | Fonte: TradingView  

O gráfico diário mostra que o Índice Nasdaq 100 caiu nas últimas semanas, descendo da máxima histórica de $26,156 para os atuais $23,900, seu nível mais baixo desde 10 de setembro.

Ele rompeu abaixo do nível de suporte chave em $23,900, seu nível mais baixo em 21 de novembro.

O índice também se moveu para o nível de retração de Fibonacci de 23.6%.

Também passou para abaixo das Médias Móveis Exponenciais (EMA) de 50 e 100 dias.

As duas médias estão prestes a se cruzar, movimento que pode confirmar a perspectiva baixista.

Portanto, é provável que o índice continue caindo, potencialmente até o próximo nível-alvo chave em $22,500, seu nível de retração de Fibonacci de 38.2%, que fica cerca de 6% abaixo do nível atual.

No lado positivo, o índice deverá se recuperar ainda este ano à medida que investidores comecem a comprar na baixa.