Meta crește cu 8% înainte de introducere pe piață, după ce câștigurile din T2: ar trebui să cumpărați acum?

Meta Platforms Inc. (NASDAQ: META) a captat din nou atenția investitorilor, crescând cu peste 8% în tranzacționarea înainte de piață, în urma impresionantului său raport privind veniturile din T2 FY 2024.

Gigantul tehnologic a raportat câștiguri pe acțiune (EPS) de 5,16 dolari, depășind așteptările analiștilor cu 0,40 dolari și venituri de 39,07 miliarde dolari, depășind proiecțiile cu 760 milioane dolari.

Această creștere de 22,1% a veniturilor de la an la an demonstrează dominația continuă a Meta în spațiul digital.

Analiștii ridică prețul țintă

Investitorii și analiștii sunt plini de entuziasm pe măsură ce acțiunile Meta continuă să crească. După publicarea câștigurilor, analistul Rosenblatt Barton Crockett și-a reiterat ratingul de suprapondere pe acțiuni, ridicându-și prețul țintă de la 545 USD la 575 USD.

În mod similar, analistul Piper Sandler Thomas Champion și-a mărit prețul țintă de la 572 USD la 643 USD, menținând în același timp un rating Buy. Această perspectivă optimistă din partea analiștilor reflectă încrederea în direcția strategică și perspectivele de creștere ale Meta.

Detalii privind veniturile din T2 și factorii de creștere

Performanța robustă a câștigurilor Meta este susținută de mai mulți factori cheie.

Familia de aplicații a companiei, inclusiv Facebook, Instagram și WhatsApp, a înregistrat utilizatorii activi zilnici atingând 3,27 miliarde în iunie 2024, marcând o creștere cu 7% față de anul precedent.

Afișările anunțurilor difuzate pe aceste platforme au crescut cu 10%, iar prețul mediu pe anunț a crescut, de asemenea, cu 10%.

Segmentul de publicitate rămâne piatra de temelie a veniturilor Meta, reprezentând 98% din veniturile sale totale în T2 FY 2024.

Compania a raportat venituri din publicitate de 38,3 miliarde de dolari, în creștere cu 22% față de an.

În ciuda acestor succese, angajamentul Meta față de inovare, în special în inteligența artificială (AI), rămâne un punct focal. CEO Mark Zuckerberg a subliniat investiția companiei în AI, Meta AI gata să devină cel mai folosit asistent AI la nivel global până la sfârșitul anului.

Meta a lansat, de asemenea, primul model AI open source la nivel de frontieră și avansează cu ochelarii Ray-Ban Meta alimentați de AI.

Din punct de vedere financiar, Meta a raportat venituri operaționale de 14,85 miliarde dolari, o creștere de 58% și un venit net de 13,5 miliarde dolari, în creștere cu 73% față de anul precedent.

Marja operațională a companiei sa îmbunătățit la 38%, ceea ce indică un management eficient și un control al costurilor.

Cu toate acestea, cheltuielile de capital ale Meta sunt estimate să crească, cu o creștere estimată la 37 de miliarde de dolari până la 40 de miliarde de dolari până la sfârșitul anului și o creștere semnificativă anticipată în 2025.

Această creștere este determinată de necesitatea de a construi capacitatea de infrastructură pentru a sprijini modele avansate de IA, cum ar fi viitorul Llama 4.

Divizia Reality Labs, deși încă înregistrează pierderi, reprezintă viziunea pe termen lung a Meta în realitatea augmentată și AI. Reality Labs a raportat o pierdere de 4,49 miliarde de dolari din venituri de 353 de milioane de dolari pentru trimestrul.

Provocări și perspective de viitor pentru Meta

Creșterea Meta nu este lipsită de provocări, în special în ceea ce privește dependența sa puternică de veniturile din publicitate. În timp ce compania explorează noi căi precum AI și AR, dependența actuală de reclame prezintă un risc dacă dinamica pieței se schimbă.

Cu toate acestea, eforturile de diversificare strategică ale Meta, inclusiv extinderea Threads și a mesajelor de afaceri, oferă potențiale fluxuri de venituri pentru a atenua acest risc în timp.

În ceea ce privește perspectivele viitoare, Meta se așteaptă ca veniturile pentru trimestrul trei din 2024 să fie cuprinse între 38,5 și 41 de miliarde de dolari, puțin peste așteptările analiștilor. În timp ce fluctuațiile valutare reprezintă un obstacol în fața creșterii veniturilor, investițiile strategice ale Meta și concentrarea pe AI îl poziționează bine pentru o creștere susținută.

Bilanțul companiei rămâne solid, cu aproximativ 40 de miliarde de dolari în numerar net, oferind resurse ample pentru inovație continuă și randament pentru acționari.

Evaluare și randament pentru acționari

Evaluarea Meta rămâne atractivă, în ciuda recentelor sale creșteri ale stocurilor. Raportul preț-câștig al companiei este de 23x, ceea ce este rezonabil pentru un gigant tehnologic cu perspective de creștere de două cifre.

Abordarea disciplinată a Meta privind alocarea capitalului, inclusiv un program de răscumpărare de acțiuni de 50 de miliarde de dolari, subliniază angajamentul său de a returna valoare acționarilor. Compania a răscumpărat acțiuni în valoare de 6,32 miliarde de dolari în T2, întărind încrederea investitorilor în creșterea sa viitoare.

Cu bazele sale puternice și concentrarea strategică pe inovare, Meta Platforms continuă să fie o oportunitate de investiție convingătoare.

Pe măsură ce trecem la analiza tehnică, performanța financiară robustă a companiei și perspectivele promițătoare de creștere oferă un fundal solid pentru examinarea traiectoriei prețului acțiunilor. Acum, să vedem ce au de spus graficele despre direcția viitoare a acțiunii.

Rezistența pe termen mediu la 532 USD trebuie depășită

Acțiunile Meta au avut o evoluție fenomenală între începutul anului 2023 și până în T1 2024, când s-au apreciat aproape de 500%. Cu toate acestea, din aprilie a acestui an, acțiunii au fost greu să tranzacționeze peste 532 USD, ceea ce acționează ca o rezistență pe termen mediu.

Graficul META de la TradingView

Valoarea de astăzi va da cu siguranță speranță taurinilor, dar investitorii care nu au cumpărat încă acțiunile nu trebuie să intervină imediat, deoarece stocul prezintă o mișcare de limite pe termen mediu.

Aceștia pot iniția o poziție mică astăzi, aproape de 510 USD, dar ar trebui să adauge mai mult la ea numai dacă stocul se închide peste 532 USD pe graficele zilnice.

Comercianții care au o perspectivă ursursă asupra acțiunilor trebuie să evite să-l scurteze în prezent. Aceștia trebuie să inițieze o poziție scurtă doar în apropiere de 532 USD cu un stop loss strict la 546 USD sau pot aștepta ca stocul să arate slăbiciune și să scadă din nou sub 500 USD pentru a lua poziții noi.