Interviu: Familiile „globale” preferă trusturile decât testamentele pentru succesiune, spune Gavankar de la Kotak Mahindra

Magnatul american de afaceri John D Rockefeller a fost cel care, în secolul al XIX-lea, a înființat unul dintre primele birouri de familie pe care le-a cunoscut lumea, pentru a-și gestiona averea vastă și afacerile de familie.

De-a lungul timpului, modelul family office s-a extins la nivel global, adaptându-se la diferite medii juridice și economice și a devenit o piatră de temelie pentru conservarea averii și planificarea moștenirii în rândul celor mai bogate familii din lume.

În India, creșterea robustă a PIB-ului cu o rată medie de peste 7% pe an a condus la o creștere semnificativă a populației țării de persoane cu valoare netă mare (HNW) și persoane cu valoare netă ultra-înaltă (UHNW).

Potrivit Knight Frank, numărul indienilor ultrabogați va crește cu peste 50% între 2023 și 2028.

Cu toate acestea, un alt fapt este că, în timp ce 80% dintre întreprinderile indiene sunt deținute de familie, doar 21% dintre întreprinderile de familie din India au un plan de succesiune în vigoare.

Kotak Private Banking a fost pionierat în industria bancară privată din India de aproape douăzeci de ani și pretinde că este un canal de investiții pentru 58% dintre cei mai bogați din India.

Invezz l-a întâlnit pe Gautami Gavankar, președintele Kotak Mahindra Bank, care conduce planificarea patrimonială, ESG și impact social, filantropie și birou de familie la Kotak Private Banking, pentru a înțelege mai multe despre planificarea patrimoniului și a moștenirii în țară, cum ESG joacă un rol important. rolul în investițiile de către birourile de familie și modul în care următoarea generație de filantropi conduce schimbarea. Extrase editate:

Invezz: Oferă-ne o imagine de ansamblu despre cum planificarea patrimoniului, succesiunii și moștenirii a evoluat în India în ultimii zece ani.

Planificarea succesiunii a câștigat un impuls semnificativ în ultimul deceniu și jumătate, deoarece familiile bogate au devenit mai conștiente de problemele legate de succesiune și de importanța transferului fără probleme a bogăției și a păstrării moștenirilor lor.

La Kotak, am început afacerea noastră de planificare a succesiunii în 2005 și am ajutat clienții să navigheze în complexitatea planificării succesiunii de aproape două decenii.

Peisajul de planificare imobiliară s-a schimbat material de-a lungul timpului, a trecut de la a fi un subiect tabu în urmă cu două decenii la un subiect larg vorbit, primind atenția pe care o merită.

Conștientizarea privind planificarea patrimoniului a crescut, dar provocările de execuție rămân

Asistăm la mai multe familii care se angajează în aceste conversații critice și dedică timp procesului.

Astăzi, mai multe familii – fie că sunt profesioniști sau promotori – dau cunoștință despre ceea ce ar putea merge prost și planifică activ succesiunea multigenerațională, protecția activelor și tranziția fără întreruperi a bogăției.

Cu toate acestea, în ciuda gradului de conștientizare din ce în ce mai mare, există încă o muncă semnificativă de făcut.

În timp ce mai multe familii discută acest subiect și iau în considerare trusturi și testamente, execuția rămâne o provocare.

Trebuie să continuăm să încurajăm familiile să ia măsuri rapid, asigurându-ne că cel puțin o voință este în vigoare, urmată de o planificare mai sofisticată prin trusturi.

Invezz: Cât de importante sunt considerentele ESG? Există cauze specifice, cum ar fi schimbările climatice sau sănătatea publică, care sunt luate în considerare?

Birourile de familie sunt din ce în ce mai conștiente de faptul că deciziile lor de investiții au implicații dincolo de rentabilitatea financiară.

Investițiile ESG câștigă acțiune, reflectând o trecere de la motive pur bazate pe profit la o abordare mai holistică a gestionării averii.

Această aliniere cu valorile și scopul este deosebit de atrăgătoare pentru birourile de familie.

Investițiile în energie regenerabilă, tehnologie curată și companii cu practici puternice de mediu sunt obișnuite.

Noua generație care determină investiții în family office

Potrivit recentului Raport de filantropie Bain Dasra, generația în curs de dezvoltare de creatori de bogăție și actualii filantropi de familie se concentrează din ce în ce mai mult pe probleme precum gen, egalitate, diversitate și incluziune (GEDI) și acțiunea climatică, cu 37% și, respectiv, 34%.

De exemplu, Fundația Rainmatter a lui Nithin și Nikhil Kamath sprijină inițiativele privind acțiunea climatică.

Noua generație de filantropi este, de asemenea, interesată de consolidarea infrastructurii filantropice și de prioritizarea schimbărilor sistemice, care se bazează pe colaborare, date și integrarea tehnologiei.

De exemplu, Fundația Central Square a lui Ashish Dhawan lucrează cu agenții guvernamentale și organizații ecosistemice pentru a îmbunătăți educația prin soluții de reformă sistemică și utilizarea tehnologiei pentru a îmbunătăți învățarea elevilor.

Invezz: Care sunt tendințele pe care le vedeți în planificarea succesiunii?

Planificarea succesiunii este un spațiu în continuă evoluție și am asistat direct la transformarea lui.

Anterior, familiile au fost în primul rând preocupate de posibila reintroducere a taxelor de proprietate în India, în special în mijlocul zvonurilor persistente.

Cu toate acestea, după COVID, am observat o schimbare semnificativă a motivelor pentru planificarea patrimoniului.

Familiile sunt îngrijorate de mortalitate și doresc să se asigure că au un plan în vigoare în cazul în care ceea ce este mai rău ar trebui să apară în timp util și în mod neașteptat.

Acum, se pune mai mult accent pe succesiunea multigenerațională și pe crearea de trusturi pentru a proteja tinerii și membrii familiei dependenți.

Am ajutat clienții să-și structureze și să-și planifice moșiile pentru a atinge trei obiective principale: managementul proprietății, conservarea proprietății și crearea unei moșteniri de lungă durată.

Trusturi de familie private care înlocuiesc testamentele

Având în vedere provocările impuse de testamente, cum ar fi potențialele litigii juridice și complexitățile planificării pentru incapacitate, împreună cu prezența familiei multi-jurisdicționale și nevoia de a asigura continuitatea în succesiunea afacerilor, multe familii iau în considerare acum trusturi de familie private.

Trusturile bine structurate pot aborda în mod eficient succesiunea, limitarea și protecția activelor împotriva datoriilor viitoare sau a problemelor conjugale și, eventual, pot proteja împotriva oricărei restabiliri a taxei succesorale în India.

De-a lungul timpului, oamenii au devenit mai deschiși să aibă o conversație despre planificarea patrimoniului și să se asigure că au un plan în vigoare pentru toate situațiile.