Metaplanet se aprovizionează cu 3.600% într-un an: este avantajul pariului Bitcoin?

Metaplanet Inc. a devenit acțiunea cu cele mai bune performanțe din Japonia, crescând vertiginos cu peste 3.600% în ultimul an, pe fondul unei frenezii investițiilor cu amănuntul legate de Bitcoin.

Inițial, un dezvoltator hotelier care se luptă, compania s-a repoziționat pe deplin ca răspunsul Japoniei la firmele de investiții care folosesc Bitcoin, oglindind jocul MicroStrategy.

Creșterea acțiunilor Metaplanet vine pe măsură ce cererea de Bitcoin crește în Japonia, coincizând cu o cursă de taur global care a împins BTC la un maxim istoric de 109.000 de dolari pe 20 ianuarie.

În timp ce Bitcoin s-a corectat de atunci la 97.000 de dolari, stocul Metaplanet continuă să crească, reflectând o schimbare a apetitului investitorilor de retail japonezi pentru expunerea la activele digitale.

Succesul companiei a fost propulsat și mai mult de programul reînnoit al Japoniei Nippon Individual Savings Account (NISA), care stimulează investițiile pe termen lung în acțiuni cu avantaje fiscale.

Investitorii de retail stimulează creșterea

Pivotul Metaplanet către o strategie bazată pe Bitcoin la începutul anului 2024 și-a remodelat baza de investitori, atrăgând un val de comercianți cu amănuntul.

Potrivit dosarelor companiei, numărul acționarilor a crescut cu 500% în ultimul an, ajungând la aproape 50.000.

Capacitatea companiei de a acționa ca un proxy bursier pentru Bitcoin a făcut din acesta o alternativă atractivă la achizițiile directe de BTC, care sunt supuse impozitului pe câștigurile de capital al Japoniei de până la 55%.

În timp ce jucători instituționali importanți, cum ar fi Capital Group, de asemenea, un investitor în MicroStrategy, și-au luat poziții în Metaplanet, creșterea rapidă a companiei a fost în mare parte determinată de retail.

Mulți investitori, cu experiență limitată pe piețele cripto, văd acțiunile ca pe o modalitate mai accesibilă de a obține expunere la mișcările prețurilor Bitcoin.

CEO-ul Simon Gerovich, un fost comerciant de instrumente derivate pe acțiuni Goldman Sachs, a poziționat Metaplanet ca echivalentul Japoniei al MicroStrategy, adoptând o strategie îndrăzneață de acumulare a Bitcoin.

Compania deține în prezent 1.762 BTC, în valoare de aproximativ 171 milioane USD și își propune să-și extindă deținerile la 10.000 BTC până la sfârșitul anului 2025 și 21.000 BTC până în 2026.

Metaplaneta extinde exploatațiile

Creșterea stocurilor Metaplanet reflectă o transformare mai amplă a peisajului financiar al Japoniei, unde factorii de decizie politică au încurajat investițiile cu amănuntul în acțiuni interne.

Introducerea programului NISA la începutul anului 2024 a făcut ca acțiunile precum Metaplanet să fie mai atractive, în special pentru cei care doresc să ocolească taxele mari cripto.

Pentru a-și susține planurile agresive de achiziție de Bitcoin, Metaplanet se pregătește să emită 21 de milioane de noi acțiuni, vizând o majorare de capital de 750 de milioane de dolari.

Dacă va avea succes, aceasta ar marca cea mai mare ofertă de acțiuni pentru investiții Bitcoin din Asia.

Mișcarea subliniază viziunea pe termen lung a companiei de a deveni un jucător major în ecosistemul global Bitcoin.

Dincolo de deținerile Bitcoin, Metaplanet își integrează activitatea hotelieră rămasă în identitatea sa axată pe cripto.

Compania intenționează să-și redenumească ultima proprietate rămasă, Royal Oak din districtul Gotanda din Tokyo, ca „The Bitcoin Hotel”.

Conceput ca un hub pentru pasionații de Bitcoin, hotelul va găzdui evenimente pentru investitori și seminarii educaționale, încorporând și mai mult Metaplanet în economia în creștere a activelor digitale a Japoniei.

Riscurile rămân în ciuda câștigurilor

În ciuda creșterii sale remarcabile, Metaplanet rămâne o investiție cu risc ridicat. Compania a raportat șase ani consecutivi de pierderi, deși se așteaptă să obțină profit în următorul său raport privind veniturile din al patrulea trimestru.

Evaluarea sa rămâne puternic legată de prețul Bitcoin, ceea ce înseamnă că o scădere bruscă a BTC ar putea declanșa scăderi semnificative ale stocurilor.

Analiştii avertizează că natura impulsionată de retail a raliului Metaplanet l-ar putea face susceptibilă la volatilitate, în special dacă sentimentul investitorilor se schimbă.

În timp ce strategia sa axată pe Bitcoin a atras comparații cu MicroStrategy, poziția Metaplanet în cadrul ecosistemului financiar al Japoniei adaugă riscuri unice, inclusiv potențiale schimbări de reglementare.