Acțiunile Goldman Sachs formează un model riscant înainte de rezultate

Acțiunile Goldman Sachs s-au corectat cu peste 6% față de maximul de la începutul anului și au format treptat un model de grafic riscant înainte de comunicarea rezultatelor pentru al doilea trimestru, marți. Acțiunea se tranzacționa la $1,055 și pare vulnerabilă la scăderi suplimentare, în ciuda așteptărilor pentru rezultate puternice.

Acțiunile Goldman Sachs riscă o scădere după rezultate

Prețul acțiunii GS s-a corectat în ultimele săptămâni, coborând de la un maxim de $1,125 pe 15 iunie până la $1,055. A format un model cap și umeri, un semnal frecvent de inversare descendentă în analiza tehnică. Capul este la $1,125, iar umărul drept și cel stâng la $1,100. Linia de gât este la $1,000. 

Acțiunea a format, de asemenea, ceea ce pare a fi un model diamant de inversare, care în mod normal conduce în timp la o spargere descendentă. În același timp, cele două linii ale indicatorului MACD au realizat o intersecție descendentă și indică o direcție în jos.

Prin urmare, există riscul ca acțiunea să se retragă în săptămânile următoare, posibil până la linia de gât de $1,000. Perspectiva descendentă va deveni invalidă dacă urcă peste zona capului la $1,125.

Graficul acțiunii GS | Sursa: TradingView

Goldman Sachs ar urma să publice rezultate solide

Pe partea pozitivă, toate semnele indică că firma va publica rezultate financiare solide marți, în această săptămână.

Toate indicațiile sugerează că afacerile sale au unul dintre cei mai buni ani. De exemplu, datele compilate de Wall Street Journal arată că Goldman Sachs a consiliat tranzacții M&A în valoare de peste $1.2 trilioane în acest an, mult mai mult decât $843 miliarde pentru JPMorgan.

Goldman Sachs a fost, de asemenea, lider ca bookrunner principal la IPO‑uri anul acesta, valoarea tranzacțiilor ridicându-se la peste $67.9 miliarde, mai mult decât $35 miliarde anul trecut. Dealogic estimează că veniturile sale din investment banking au sărit la peste $5.7 miliarde, față de $4.1 miliarde anul trecut. 

Cele mai recente rezultate au arătat că activitatea sa a explodat în primul trimestru, divizia Global Banking and Markets crescând cu 11% până la peste $12.7 miliarde. Veniturile din asset and wealth management au urcat cu 10% până la $4 miliarde.

CITEȘTE ȘI: Acțiunile Goldman Sachs au înregistrat o creștere puternică: iată de ce mai pot avea aprecieri

Este probabil ca această creștere să fi continuat și în al doilea trimestru, pe măsură ce business‑urile sale de investment banking și trading au înflorit. Veniturile din investment banking beneficiază de tranzacții majore, inclusiv recentul IPO SpaceX și listarea SK Hynix. De asemenea, a participat la tranzacția de $67 miliarde între NextEra și Dominion Energy.

Tradingul a continuat, de asemenea, să prospere în acest an, susținut de războiul SUA‑Iran, care a condus la o volatilitate substanțială pe piețe. 

Analiștii anticipează că rezultatele următoare vor arăta că activitatea companiei a continuat să prospere. Estimarea medie este că veniturile au crescut cu 12.50% până la $16.4 miliarde, iar prognoza pentru al treilea trimestru va fi $16 miliarde. Goldman are o istorie îndelungată de a performa peste așteptări.

Analiștii au o perspectivă optimistă pentru companie. Bank of America și‑a majorat ținta de la $1,050 la $11,50, în timp ce UBS a urcat de la $940 la $1,120. BMO Capital Markets și Morgan Stanley au crescut țintele la $1,070, respectiv $1,099.