CPI din iunie astăzi: 3 acțiuni care pot înregistra mișcări explozive

Acțiunile americane se confruntă cu o sesiune potențial volatilă marți, pe măsură ce investitorii digeră rezultatele băncilor înainte ca indicele prețurilor de consum pe luna iunie să apară la 8:30 AM ET.

Economiștii se așteaptă ca inflația anuală să scadă la 3.8% de la 4.2% în mai, susținută de retragerea anterioară a prețurilor la benzină.

Inflația de bază este prognozată să crească cu 2.8% anual și cu 0.2% față de luna precedentă.

Totuși, revenirea ulterioară a prețurilor petrolului a majorat randamentele titlurilor de Trezorerie și a readus în prim-plan așteptările că Federal Reserve ar putea fi nevoită să înăsprească din nou politica monetară.

Acțiunile Nvidia trec un test major pe măsură ce randamentele amenință pariul pe AI

Nvidia rămâne puternic expusă la variațiile randamentelor obligațiunilor, deoarece o mare parte din evaluarea sa se bazează pe profituri estimate la câțiva ani în viitor.

Când așteptările inflaționiste și randamentele titlurilor de Trezorerie cresc, investitorii acordă, în general, o valoare prezentă mai mică acelor profituri.

Acțiunile au scăzut cu 3.5% până la $203.53 luni pe măsură ce titlurile din sectorul tehnologic și al semiconductorilor au scăzut.

Aceasta a redus câștigul Nvidia din 2026 la aproximativ 9%, lăsând-o mult în urma indicelui Philadelphia Semiconductor, care a urcat cu circa 75% în acest an.

Acea subperformanță creează un cadru cu potențial în ambele direcții.

Un raport CPI mai temperat ar putea trage randamentele în jos și i-ar încuraja pe investitori să refacă pozițiile în liderul AI.

Un rezultat mai fierbinte ar putea pune presiune suplimentară pe acțiuni, în special după ce randamentul pe 10 ani a urcat peste 4.6% în contextul reînnoirii temerilor inflaționiste.

Analistul Mizuho Vijay Rakesh rămâne optimist. Firma a menținut ratingul Outperform și un preț-țintă de $300, argumentând că Nvidia ar trebui să beneficieze de about $1.2 trillion în cheltuieli de capital pentru centre de date la nivel global previzionate pentru 2027.

Media țintelor pe Wall Street este aproximativ $313, conform Barron’s.

Prin urmare, cifra CPI ar putea determina dacă slăbiciunea recentă a Nvidia se adâncește sau devine o oportunitate pentru un raliu de revenire puternic.

Diviziunea analiștilor privind Tesla ridică miza

Tesla poate fi chiar mai sensibilă la raportul inflaționist, deoarece ratele mai ridicate afectează atât afacerile sale actuale cu autoturisme, cât și evaluarea sa pe termen lung legată de AI.

Costurile de împrumut ridicate fac plățile lunare ale autovehiculelor mai scumpe, slăbind potențial cererea de vehicule electrice.

Ratele de actualizare mai mari reduc, de asemenea, valoarea pe care investitorii o atribuie câștigurilor viitoare din robotaxiuri, software pentru condus autonom și robotul umanoid Optimus.

Acțiunile Tesla au scăzut cu 3.2% până la $394.76 luni și rămâneau cu aproximativ 12% sub nivelul de la începutul anului.

Volatilitatea recentă a acțiunii arată cât de repede se poate schimba sentimentul atunci când investitorii reevaluează ratele dobânzilor sau probabilul calendar al veniturilor sale din AI.

Wall Street este puternic divizată. Analistul RBC Capital Tom Narayan și-a majorat recent prețul țintă la $500 de la $475 și și-a menținut ratingul Outperform.

Evaluarea a încorporat beneficiile potențiale ale unor legături operaționale sau corporative mai strânse între Tesla și SpaceX.

Analistul Citizens, Andrew Boone, a adoptat o poziție mai precaută, începând acoperirea cu un rating Market Perform.

Boone a recunoscut oportunitatea „imensă” a Tesla în AI fizic, dar a susținut că câștigurile semnificative din robotaxiuri și robotică rămân prea îndepărtate pentru a justifica o recomandare mai optimistă.

O inflație mai moderată ar putea susține atât accesibilitatea vehiculelor, cât și evaluarea pe durată lungă a Tesla legată de AI. Un rezultat fierbinte ar contesta ambele argumente simultan.

Wells Fargo combină riscul legat de CPI cu volatilitatea zilei rezultatelor

Wells Fargo prezintă cel mai concentrat risc de eveniment deoarece banca urmează să publice rezultatele pentru al doilea trimestru în jurul orei 7 AM ET, aproximativ cu 90 de minute înaintea raportului CPI.

Analiștii se așteaptă la câștiguri de $1.72 pe acțiune și venituri de aproximativ $21.86 miliarde.

Investitorii se vor concentra pe venitul net din dobânzi, costurile depozitelor, cheltuieli, creșterea creditelor și semne de deteriorare a creditului de consum.

Strategii în derivate de la JPMorgan, conduși de Bram Kaplan, au recomandat cumpărarea opțiunilor call Wells Fargo pentru luna iulie cu strike $90.

Echipa se așteaptă la un trimestru „beat-and-raise” și a observat că opțiunile prețuiau o mișcare de ziua rezultatelor de aproximativ 4.5%, sub mișcarea medie a acțiunii de circa 5.3% din ultimii doi ani.

Wells Fargo a închis luni la $87.67, plasând acele call-uri ușor peste prețul curent al acțiunii.

Banca a avut, de asemenea, subperformanță față de marii concurenți în acest an, sporind potențialul unei mișcări semnificative dacă conducerea își schimbă perspectivele.

Reacția la CPI este mai puțin directă pentru bănci, deoarece ratele mai ridicate pot susține marjele de împrumut, dar cresc și costurile depozitelor, reduc cererea de credit și majorează riscurile de neplată.

O inflație mai moderată ar putea slăbi argumentul privind veniturile imediate din dobânzi, în timp ce ar îmbunătăți perspectiva calității creditelor și creșterii creditării.