Prognoză MSTR: Bitcoin și influxurile în ETF cresc

Acțiunile MSTR au înregistrat o revenire puternică pe măsură ce Bitcoin s-a apreciat. Acțiunile au urcat până la un maxim de $115.65 în sesiunea premarket, cel mai ridicat nivel din 22 iunie și cu 40% peste minimul din acest an. În mod similar, YieldMax MSTR Option Income Strategy ETF (MSTY) a urcat la $13.95, mult peste minimul de $11.5 înregistrat în acest an.

Acțiunile MSTR cresc pe măsură ce catalizatorii se aliniază

Acțiunile MSTR au crescut pe măsură ce Bitcoin a continuat revenirea puternică, iar Crypto Fear and Greed Index a intrat în zona de lăcomie pentru prima dată în luni. Indicele a urcat la 61, în creștere accentuată față de zona de teamă extremă de 25 de acum câteva luni. Bitcoin și majoritatea altcoin-urilor se comportă de obicei bine când predomină lăcomia pe piață.

După luni de consolidare, Bitcoin a înregistrat o ruptură ascendentă puternică, atingând un maxim de $72,396, cel mai ridicat nivel din 1 iunie. A urcat cu peste 25% față de minimul din acest an, iar această tendință s-ar putea menține deoarece acum încearcă să treacă peste media mobilă exponențială (EMA) pe 200 de zile.

Bitcoin crește pe măsură ce instituțiile pornesc într-o goană de cumpărare. ETF-urile spot pe Bitcoin au adăugat peste $500 milioane în active miercuri, aducând fluxurile lunare la peste $1.4 miliarde. Aceste fonduri dețin acum peste $84 miliarde în active administrate.

Bitcoin se menține de asemenea pe fondul scăderii indicelui dolarului american (DXY). După ce a urcat la $101.80 în iunie, indicele DXY a scăzut cu peste 3%, până la $98.57, cel mai redus nivel din 14 mai anul acesta. BTC tinde să performeze bine când dolarul american se depreciază. 

O recuperare puternică a Bitcoin ar fi favorabilă acțiunilor MSTR deoarece este cel mai mare deținător. Deține 840,447 de monede, în prezent evaluate la peste $60.5 miliarde. 

Acțiunile MSTR se confruntă cu riscuri majore

În ciuda revenirii în curs, acțiunile MSTR se confruntă cu riscuri majore în perspectivă. Unul dintre acestea este formarea treptată a unui model de tip "bearish flag" (steag descendent), format dintr-o linie verticală și un canal orizontal. Acest tipar conduce adesea, în timp, la o ruptură puternic descendentă.

Bitcoin a rămas sub nivelul important de suport de $115, cel mai redus nivel în iunie anul acesta. Pentru confirmarea unei rupturi ascendente puternice, trebuie să se miște peste acea rezistență. Trebuie, de asemenea, să treacă peste media mobilă exponențială (EMA) pe 200 de zile. 

Grafic tehnic MSTR | Sursa: TradingView

De asemenea, MSTR se confruntă cu riscul diluării în curs, care a escaladat în ultimele luni. Luni, compania a declarat că și-a majorat rezervele în USD cu $150 milioane, aducând rezervele în dolari la $4.8 miliarde. Compania face acest lucru prin emiterea de noi acțiuni MSTR. A majorat numărul acțiunilor în circulație de la 93 de milioane în 2022 la 351 de milioane astăzi.

Cel mai probabil compania va trebui să strângă mai mulți bani pentru a răscumpăra acțiunile STRC și, de asemenea, pentru a-și majora rezervele de numerar. Are nevoie de lichidități pentru a plăti dividende acționarilor STRC.

De asemenea, există riscul ca Bitcoin să reia trendul descendent, fapt ce ar afecta valoarea deținerilor sale.