Rezultate Deere: Cramer recomandă cumpărarea acțiunilor DE — dar nu astăzi

Acțiunile Deere DE înregistrează creșteri extinse joi dimineață, după ce gigantul de utilaje agricole a raportat rezultate financiare pentru trimestrul trei (Q3) peste așteptări.

DE a înregistrat o creștere a veniturilor de 5% an la an, până la $12.61 billion în Q3, iar câștigul pe acțiune (EPS) a fost de $5.1, reprezentând o creștere de aproape 7% față de anul trecut.

Performanța trimestrială solidă a fost suficientă pentru a-l entuziasma pe faimosul investitor Jim Cramer în privința acțiunilor Deere, deși el a avertizat să nu se urmărească raliul pe August 20^th.

De ce Cramer este optimist în privința acțiunilor Deere

Optimismul lui Cramer provine în principal din comentariile conducerii potrivit cărora declinul prelungit al pieței de utilaje agricole atinge în sfârșit minimul.

Conducerea Deere a reiterat în cadrul teleconferinței cu analiștii că anul fiscal 2026 marchează punctul de minim al ciclului echipamentelor agricole.

Cramer a subliniat în cel mai recent segment al CNBC că echipa de conducere a Deere a fost în mod istoric conservatoare, care rareori zugrăvește un tablou optimist fără un motiv solid.

După luni în care managementul a tot repetat cât de dificilă era situația economiei agricole, el consideră că disponibilitatea lor de a declara că s-a atins un minim în agricultură reprezintă un punct de cotitură monumental.

Deoarece ciclurile agricole operează pe orizonturi multi-anuale extinse — apelarea făcută privind minimul sugerează că un parcurs pe mai mulți ani va oferi o redresare susținută și creare de valoare pentru investitorii pe termen lung în acțiunile DE.

De ce nu este recomandat să cumpăraţi masiv acțiuni DE astăzi

Pe lângă depășirea estimărilor trimestriale, Deere a ridicat capătul inferior al prognozei pentru întregul an – anticipând acum un profit net de $4.75 billion până la $5.00 billion, în creștere față de intervalul anterior de $4.50 billion până la $5.00 billion.

În pofida acestor indicatori operaționali orientați spre viitor, care inspiră încredere, Cramer a recomandat să nu se cumpere acțiunea direct în timpul creșterii inițiale de 7% din ziua de joi.

El a menționat condițiile macroeconomice agitate, care au transformat ziua de tranzacționare într-una „urâtă” — situații în care urmărirea unor vârfuri abrupte pe o singură zi îi lasă adesea pe cumpărători vulnerabili la corecții.

Deși Cramer rămâne convins că minimul ciclic subiacente face ca acțiunile Deere să fie o achiziție convingătoare pe termen lung, el consideră că investitorii răbdători vor găsi cel mai probabil puncte tactice de intrare mai bune după ce impulsul inițial generat de rezultate se va tempera.

Moduri de a aborda poziția în Deere după rezultatele sale din Q3 fiscal

Peisajul mai larg al sectorului de utilaje arată „semne de stabilizare” după o perioadă îndelungată de presiune ciclică.

Tendințele în carnetul de comenzi ale Deere, nivelurile de stocuri de echipamente second-hand care se stabilizează și adoptarea în creștere a tehnologiilor de precizie cu marjă mare acționează ca factori favorabili structurali.

Forța din ambele segmente Construction & Forestry și Small Agriculture & Turf a ajutat la compensarea slăbiciunii localizate în Production & Precision Agriculture în acest trimestru.

Pe măsură ce presiunile legate de ratele dobânzilor se atenuează și piețele globale de cereale se normalizează, cererea de înlocuire a utilajelor este pregătită să reaccelereze.

Investitorii care doresc să construiască o poziție în blue chips industriale ar trebui să păstreze acțiunile DE pe radar – așteptând ca volatilitatea pe termen scurt să ofere un punct de intrare mai atractiv pentru a prinde ciclul ascendent agricol care urmează.

Rețineți că Wall Street acordă în prezent ratingul mediu Overweight pentru Deere, cu obiective de preț care urcă până la $812, indicând un potențial de creștere substanțial de aici.