Är det för sent att köpa MicroStrategy-aktier eftersom deras bitcoin-lager överstiger 114 000?

På fredagen steg MicroStrategy Corp (NASDAQ:MSTR)-aktien innan de drog sig tillbaka senare för att svänga till en nettoförlust under dagen på 1,2%. Företaget rapporterade sitt senaste kvartalsresultat på torsdagen efter att marknaderna stängts, vilket slog analytikers uppskattningar om intäkter. MicroStrategys bitcoininnehav ökade till rekord 114 000, vilket gör kryptoinvesteraren till den största börsnoterade företagsägaren.

Företaget redovisade FQ3 vinst per aktie på -3,61 USD jämfört med förväntningarna på 0,64 USD. Å andra sidan ökade intäkterna för kvartalet marginellt till 128 miljoner dollar, något över förväntningarna med 0,52 miljoner dollar.

Företaget lade till nästan 9 000 bitcoins till sina innehav under kvartalet.

MicroStrategy-aktien har stigit nästan 67 % i år och mer än 338 % under de senaste 12 månaderna.

MSTR-aktier ser övervärderade ut

Ur ett investeringsperspektiv handlas MicroStrategy-aktier till ett brant P/E-tal på 115,72, vilket gör aktien mindre attraktiv för värdeinvesterare.

Dessutom är företagets tillväxtutsikter mindre spännande med analytiker som förutspår att vinsten per aktie kommer att minska med 123,40 % i år, innan de ökar med en genomsnittlig årlig takt på 10 % under de kommande fem åren.

Med tanke på den aktuella värderingen av aktien och årets rally kan det därför vara bäst att vänta tills aktien drar tillbaka betydligt innan du köper.

Tekniskt sett verkar aktien handlas inom en svagt stigande kanalformation i intradagsdiagrammet. Den har dock nyligen dragit sig tillbaka för att undvika att hamna i överköpta förhållanden, vilket skapar utrymme för mer uppåtgående rörelse.

Icke desto mindre, med aktier långt ifrån att nå översålda villkor, kan investerare inrikta sig på utökade tillbakadragningar till cirka 616,25 USD, eller lägre till 525,45 USD, medan 798,29 USD och 883,57 USD är avgörande motståndsnivåer.

MSTR är perfekt för swinghandel

Sammanfattningsvis, med tanke på volatiliteten hos MicroStrategy-aktier, är aktien perfekt för kortsiktig handel, eftersom den efterliknar rörelsen av bitcoin-priset.

Därför, med den nuvarande tillbakagången som ännu inte har nått översålda villkor, kan investerare fortfarande korta aktien när den fortsätter nedåtgående rörelsen.