Coinbase arm bötfällt £3,5 miljoner av brittisk vakthund för tjänster till högriskkunder

Storbritanniens Financial Conduct Authority (FCA) har utdömt böter på 3,5 miljoner pund på CB Payments Ltd (CBPL), ett dotterbolag till kryptovalutahandelsplattformen Coinbase, för att ha underlåtit att följa reglerna om högriskkunder.

Denna tillsynsåtgärd understryker pågående regulatoriska utmaningar inom den snabbt utvecklande kryptoindustrin och belyser de betydande efterlevnadsförväntningar som ställs på finansiella tjänster.

Vad gjorde CB Payments?

CB Payments Ltd, trots att de inte direkt engagerar sig i kryptovalutatransaktioner, fungerar som en avgörande inkörsport inom den globala Coinbase Group, vilket underlättar e-pengartjänster för sina kunder.

I oktober 2020 tog FCA upp oro över effektiviteten av CBPL:s ramverk för kontroll av ekonomisk brottslighet.

Följaktligen ingick företaget ett "frivilligt krav"-avtal med FCA, som föreskrev att det inte skulle erbjuda tjänster till nya högriskkunder förrän dessa frågor åtgärdats.

FCA upptäckte dock att CBPL bröt mot detta avtal och fortsatte att tillhandahålla tjänster till högriskkunder.

Specifikt identifierade vakthunden att CBPL hade underlättat tjänster för 13 416 högriskkunder, där nästan en tredjedel av dessa kunder satte in cirka 24,9 miljoner USD.

Dessa medel användes därefter för att utföra flera transaktioner med kryptotillgångar genom andra enheter inom Coinbase Group, totalt cirka 226 miljoner dollar.

FCA hänvisade till en "brist på vederbörlig skicklighet, omsorg och noggrannhet" från CBPL:s sida när det gäller att följa de överenskomna kraven.

Tillämpning av bestämmelser och ekonomiska påföljder

Denna tillsynsåtgärd från FCA markerar dess första betydande straff mot ett företag som är involverat i handel med kryptotillgångar.

Therese Chambers, FCA:s gemensamma verkställande direktör för tillsyn, betonade att CBPL:s kontroller uppvisade betydande svagheter, vilket ledde till behovet av de ursprungliga kraven.

Trots dessa direktiv misslyckades CBPL upprepade gånger att följa, vilket ledde till betydande böter.

CBPL gick med på att lösa ärendet och fick en 30 % minskning av böterna, som annars skulle ha varit 5 miljoner pund.

Denna uppgörelse återspeglar CBPL:s erkännande av dess brister och dess åtagande att ta itu med de identifierade problemen.

Coinbases svar och regulatoriska utmaningar

Som svar på böterna uttryckte Coinbase sin vilja att ta ansvar och genomföra nödvändiga förbättringar.

Företaget upprepade sitt engagemang för regelefterlevnad och betonade sitt proaktiva engagemang med globala finansiella tillsynsmyndigheter, inklusive FCA.

Coinbases uttalande framhävde dess engagemang för att erbjuda en kompatibel, pålitlig och säker plattform för sina kunder.

Böterna mot CBPL är inte bara en betydande ekonomisk påföljd utan också en skarp påminnelse om den stränga regleringsmiljön där kryptovalutaföretag verkar.

Konkurrensverkets åtgärder visar dess rigorösa strategi för att säkerställa efterlevnad och minska riskerna för ekonomisk brottslighet inom sektorn.

Konsekvenser för kryptoindustrin

Böterna som ålagts CBPL har bredare konsekvenser för kryptovalutaindustrin. Det understryker vikten av robusta ramar för kontroll av ekonomisk brottslighet och behovet av kontinuerlig vaksamhet och efterlevnad.

När kryptoindustrin fortsätter att växa och utvecklas kommer regelverket sannolikt att intensifieras, med tillsynsmyndigheter över hela världen som alltmer fokuserar på åtgärder mot penningtvätt (AML) och finansiering av terrorism (CTF).