DIVO: Är detta JEPI ETF-alternativ en bra utdelningsfond?

Amplify CWP Enhanced Dividend Income ETF (DIVO)-fonden har gått bra och stigit till sin högsta punkt någonsin. Den ökade till en högsta av $41,80, vilket betyder att den har hoppat med 13,5% i år. Detta rally har fört upp marknadsvärdet till över 3,69 miljarder dollar. Dess totalavkastning har ökat med 17,7 % i år.

Vad är Amplify CWP Enhanced Dividend Income ETF?

DIVO är en av de ledande aktivt förvaltade fonderna på marknaden idag. Det är ett populärt fynd som har haft över 282 miljoner dollar i inflöden i år.

Fonden har som mål att ge investerare regelbunden månatlig utdelning genom att investera i en grupp av utdelningsbetalande företag och sälja köpoptioner.

Enligt dess prospekt gynnas DIVO när dessa aktier stiger och när de betalar ut sina utdelningar. Den genererar också avkastning genom att använda den täckta köpstrategin, där den opportunistiskt säljer täckta köpoptioner på vissa företag i portföljen. Genom att göra så genererar företaget en premie på optionerna.

Täckta köpoptioner har blivit mycket populära i år, vilket framgår av framgångarna för fonder som JEPI, JEPQ och QYLD.

Tanken är att en fond ska investera i värdepapper eller ett index och gynnas när den stiger. Köpoptionen ger fondförvaltaren rätt men inte skyldighet att köpa tillgången. Som sådan, om aktien faller, blir köpoptionshandeln ogiltig.

Om den stiger gynnas fonden genom att ha en chans att köpa den till ett lägre pris. Men om tillgången stiger för mycket och passerar lösenpriset, så missar investeraren möjligheten.

DIVO:s portfölj består av 35 blue-chip-företag. Några av de mest anmärkningsvärda är Caterpillar, UnitedHealth, Visa, Apple, Microsoft, Home Depot, Honeywell och International Business Machines.

DIVO, liksom andra aktivt förvaltade fonder, är dyrare än andra passiva ETF:er som Vanguard S&P 500 (VOO) och Invesco NASDAQ 100 ETF (QQQ).

Därför reagerar fonden på den pågående resultatsäsongen. Några av toppbeståndsdelarna som Goldman Sachs och UnitedHealth har rapporterat starka resultat, medan andra som Procter & Gamble och JP Morgan publicerade svaga siffror.

Läs mer: JEPI, JEPQ och JPIE ETF styrkort för 2024 hittills

Är DIVO ETF en bra investering?

DIVO och andra ETF:er för täckta samtal har blivit mer populära på grund av deras höga direktavkastning och tillväxt.

I sitt fall har DIVO en direktavkastning på cirka 4,4 %, vilket är i nivå med vad de 30-åriga statsobligationerna betalar. Kortare obligationer som 2-åriga och 10-åriga har 4,05% och 4,2%.

Ändå, i det här fallet är DIVO en bättre investering på grund av potentialen för aktietillväxt om dess ingående bolag går bra.

Därför är rätt fråga om DIVO är bättre än andra aktivt förvaltade fonder som JEPI, JEPQ och QYLD. Viktigast av allt bör man fråga sig om det är en bättre fond än andra passivt förvaltade fonder.

JPMorgan Equity Premium Income ETF (JEPI) har en direktavkastning på 7,08 % och en lägre kostnadskvot på 0,35 %.

Ser man på totalavkastningen så har DIVO gjort det bättre än JEPI i år då den har stigit med 17,7% mot JEPI:s 14,3%. DIVO har också gått bättre de senaste tre åren då den har stigit med 29%, medan JEPI har skjutit i höjden med 25,86%.

DIVO har också presterat bättre än Global X S&P 500 Covered Call ETF (XYLD), som har stigit med bara 13,8 % under de senaste tre åren.

Därför kan vi i detta avseende se att DIVO-fonden har gjort det mycket bättre än andra liknande fonder.

Fonden har dock släpat efter den billigare VOO ETF, som har stigit med 34 % de senaste tre åren. VOO har också stigit med 23% i år, medan DIVO har hoppat med 17%. Därför, med tanke på en chans på 4,4%-avkastningen DIVO och 1,2%-avkastningen VOO, tror vi att den senare är mycket bättre.