DIA ETF-prognos: vad händer härnäst för Dow Jones-indexfonden?

SPDR Dow Jones Industrial Average (DIA) ETF fortsatte att ladda framåt denna vecka och nådde sin högsta nivå någonsin. Fonden, som följer 30 stora företag i USA, hoppade till en högsta nivå på 448,9 dollar på tisdagen, vilket ger uppgångarna hittills i år till nästan 22%.

Katalysatorer för DIA ETF

Dow Jones Index har skjutit i höjden i år, hjälpt av de stigande förhoppningarna om att Federal Reserve kommer att fortsätta sänka räntorna under de kommande månaderna.

Det har redan sänkt kurserna med 0,75% i år, och analytiker förväntar sig att det kommer att leverera flera till 2025. Protokoll som släpptes på tisdagen visade att tjänstemän förespråkar en mer gradvis sänkningstakt framöver, vilket också är bra för marknaden.

Dow Jones och andra aktieindex går bra när Federal Reserve sänker räntorna. I de flesta fall leder dessa räntesänkningar vanligtvis till en rotation från räntebärande till den relativt riskfyllda aktiemarknaden.

DIA ETF har också hoppat på grund av årets starka företagsvinster. Data som sammanställts av FactSet visade att 95 % av alla företag i S&P 500-indexet har publicerat sina resultat för tredje kvartalet. Av dessa företag var deras vinsttillväxt cirka 5,8 %, vilket markerar det femte kvartalet i rad med vinsttillväxt.

Dessutom har Dow Jones-indexet gynnats av NVIDIAs nya inträde, världens största företag. NVIDIA har varit ett av de bäst presterande företagen i USA under de senaste åren.

Vidare tror analytiker nu att Donald Trump kommer att bli en bra president för marknaden. Han har redan utsett Scott Bessent till nästa finansminister. Bessent, en miljardär ses som en mer marknadsvänlig person för rollen.

Topp Dow Jones-företag 2023

NVIDIA, som precis har gått in i indexet, är bäst presterande eftersom aktien steg med över 176 % i år. Dess rally har drivits av den artificiella intelligens som har lett till en betydande efterfrågan på dess produkter.

De senaste NVIDIA-intäkterna visade att företaget tjänade över 37 miljarder dollar under det senaste kvartalet, en rekordhög nivå. Dessa siffror betyder att det nu har genererat över 80 miljarder dollar under årets första nio månader, en trend som kan fortsätta.

NVIDIA har en stor marknadsandel som också stöds av dess Cuda-mjukvara som hjälper till att konfigurera om GPU:er för att vara kompatibla med att hantera andra uppgifter.

Walmart, den största amerikanska återförsäljaren, har varit den näst bäst presterande indexet eftersom den steg med 73 % i år. Företaget har dragit nytta av den motståndskraftiga efterfrågan på sina produkter, som ofta ses som rimligt prissatta. Man har också utökat sin verksamhet och tagit marknadsandelar inom områden som hälsa och sport.

American Express aktiekurs har hoppat med 63% i år, medan Goldman Sachs, JPMorgan, 3M, IBM, Travelers, Caterpillar, Amazon och Salesforce har skjutit i höjden med över 35% i år.

Å andra sidan är de främsta eftersläpningarna i DIA ETF företag som Boeing, Nike, Merck & Company och Amgen.

SPDR Dow Jones ETF-analys

DIA ETF-diagram av TradingView

Det dagliga diagrammet visar att DIA ETF-aktien har varit i en stark hausseartad trend under de senaste åren. Den passerade nyligen den viktiga nivån på $444,60, dess högsta nivå den 11 november. Genom att gå över den nivån har den ogiltigförklarat mönstret med dubbeltopp.

ETF:en har rört sig över 50-dagars och 100-dagars glidande medelvärden, ett hausseartat tecken. Den har flyttat till överskjutningsnivån för Murrey Math Lines och närmar sig snabbt den extrema överskjutningen.

DIA ETF:s Relative Strength Index (RSI) har flyttat till den överköpta nivån på 70. Därför kommer fonden sannolikt att fortsätta att stiga när tjurar riktar in sig på nästa viktiga motståndspunkt vid det extrema överskottet på $453. Som jag varnade för Russell 2000 och S&P 500-index på tisdag kan en kortsiktig vändning inte uteslutas.