Djupare dyk: varför Oracles intäkter inte var så dåliga

Wolfe Research-analytikern Alex Zukin rekommenderar att ladda upp Oracle Corp (NYSE: ORCL) om svagheten efter intäkter eftersom det i praktiken är den fjärde hyperscalern för nya AI-arbetsbelastningar.

Oracle kom in något under Street-uppskattningarna för sitt andra finansiella kvartal i går kväll.

Men värdepappersföretaget tycker fortfarande att sina aktier är värda att äga av sålt eftersom det är väl positionerat för att hjälpa företag som är intresserade av att "göra övergångar till molnet för första gången."

Trots dagens prisåtgärder är Oracle-aktien upp 75 % jämfört med början av 2025.

Oracle-aktien är redo att dra nytta av AI-medvind

Wolfe Research har förtroende för Oracles förmåga att accelerera tillväxten eftersom de har enorm "erfarenhet av kommersiella engagemang och en bred bredd av produkter och lösningar".

Företaget är ganska positionerat för att dra nytta av AI-medvinden eftersom det har chipsen och den rätta arkitekturen också, hävdade analytikern Alex Zukin i en intervju med Yahoo Finance på måndagen.

Oracle har ett avtal på plats med Nvidia och Larry Ellison – dess medgrundare och tekniska chef är vän med Elon Musk som är tänkt att bli rådgivare till den tillträdande presidenten Donald Trump.

Detta visar "hur väl anslutna de är" både i USA och globalt, tillade Zukin.

Oracle-aktien ger för närvarande en direktavkastning på 0,84 %, vilket kompenserar för ytterligare en bra anledning att ha den i din portfölj.

RPO-svaghet inte en stor sak för ORCL

Oracle rapporterade en sekventiell nedgång i sina återstående prestationsförpliktelser (RPO) från 99 miljarder USD till 97 miljarder USD på måndagen.

RPO är en framåtblickande indikator som ger insikt i kontrakt som ett företag ännu inte har levererat och redovisar som intäkt.

Men Wolfe Research-analytikern Alex Zukin ryckte också på axlarna av den svagheten och sa "den siffran har ökat ganska otroligt ... den tickade upp med 30 miljarder dollar mellan Q2 förra året och Q4 förra året."

På årsbasis ökade Oracles återstående prestationsåtaganden fortfarande med 50 % i konstant valuta. Observera att ORCL-aktier har mer än tredubblats sedan pandemin låg.

Oracles tillväxt av molninfrastruktur slår hyperskaliga rivaler

Alex Zukin är fortfarande hausse på Oracle-aktien då dess intäkter från Cloud Infrastructure ökade med 52 % för andra kvartalet, vilket tyder på en solid efterfrågan på AI som VD Safra Catz också presenterade i ett pressmeddelande på måndagen.

Tillväxttakten toppade "någon av våra hyperskaliga konkurrenter för molninfrastruktur", tillade hon.

Oracle har redan molnsamarbeten med Amazon, Microsoft, Google och Meta Platforms. Sådana strategiska allianser kan göra det möjligt för ORCL-aktier att gå vidare till uppåtsidan 2025, enligt Zukin.

Allt som allt, "de måste bara fortsätta göra vad de gör och aktien kommer att fortsätta att fungera", avslutade han. Wolf Research har för närvarande ett prismål på 205 USD på Oracle-aktier som översätts till en uppsida på mer än 15 % härifrån.

Vår analytikerCrispus Nyaga talade om en potentiell reträtt i Oracle-aktien innan den återupptar sin bullrun i oktober.