SoFi-aktien kan återhämta sig efter försäljningen av 1,5 miljarder dollar: här är varför

SoFi-aktiekursen föll med över 6 % under de förlängda timmarna då oro för ökad utspädning fortsatte. Den sjönk till 27,7 dollar från stängningskursen på 30 dollar, vilket var 15 % under årets högsta nivå. Så, är den pågående försäljningen motiverad?

SoFi-aktiekursen faller i oro för utspädning

SoFi, en ledande amerikansk fintech, utsattes för press efter en rapport om att de övervägde att samla in 1,5 miljarder dollar från investerare i en aktieförsäljning som skulle öka deras utestående aktier.

Företaget samarbetar med Goldman Sachs, med det förväntade aktieförsäljningsintervallet mellan 27,50 och 28,50 dollar, en rabatt från där det handlades i torsdags.

Enligt Bloomberg hoppas företaget kunna använda dessa nya pengar för att stärka sin kapitalposition och finansiera nya möjligheter. Detta är den andra kapitalanskaffningen som företaget har gjort under de senaste två åren.

SoFi har sett sina utestående aktier stiga gradvis under de senaste månaderna. Det har nu 1,20 miljarder utestående aktier, upp från 794 miljoner år 2021.

Kapitalanskaffningen är också anmärkningsvärd eftersom företaget avslutade det senaste kvartalet med en stabil kapitalposition. Dess riskbaserade kapitalkvot på nivå 1 är 20 %, vilket är mycket högre än de obligatoriska miniminivåna.

SoFi-verksamheten går bra och kan inkluderas i SandP 500-indexet

De senaste resultaten visade att SoFi fortsatte att gå bra under tredje kvartalet då deras affärsmodell för finansiella stormarknader blomstrar. Intäkterna ökade med 38 % till 950 miljoner dollar, medan den justerade EBITDA steg med 29 % till 277 miljoner dollar.

Största delen av dessa intäkter kom från avgifter, som steg med 50 % till 409 miljoner dollar. Högre avgiftsintäkter är viktiga i en tid då Federal Reserve sänker räntorna.

Företaget hade andra positiva faktorer, inklusive en kraftig ökning av låneutgåvor och totala insättningar, som steg med 3,4 miljarder dollar till nästan 33 miljarder.

SoFis största fördel är att det erbjuder många tjänster som riktar sig till en stor befolkning. Detta inkluderar dess banklösningar, kreditkort, investeringar och lån. Som ett resultat har antalet kunder ökat till över 12 miljoner, upp från 3,4 miljoner som fanns 2021.

Det finns tecken på att SoFi inte är alltför övervärderat, särskilt när man tar hänsyn till dess intäktstillväxt och marginaler. Data visar att dess intäktstillväxt är ~38 %, medan den justerade EBITDA-marginalen är 29 %, vilket ger en multipel på 67 %.

Den andra potentiella katalysatorn för SoFi-aktiekursen är att det är ett av de företag som kan inkluderas i SandP 500-indexet som en del av den kvartalsvisa omstruktureringen. En sådan rörelse skulle driva dess aktie avsevärt upp från där den är idag. Det är också planerat att lanseraSoFi Crypto snart.

Teknisk analys av SoFi-aktiekursen

Veckodiagrammet visar att SoFi-aktiekursen har varit i en stark uppåtgående trend de senaste åren, från en låg nivå på 4,28 dollar till nästan 30 dollar.

En närmare titt på detta diagram visar att det har bildat ett kopp-och-handtag-mönster, som består av horisontellt motstånd och en rundad botten. Den finns nu i handtagssektionen, vilket förklarar dess nuvarande volatilitet.

SoFi-aktiekursen har legat över alla glidande medelvärden och Supertrend-indikatorn. Därför är det mest sannolika scenariot att den skjuter i höjden under de närmaste månaderna, potentiellt till den psykologiska nivån vid 35 dollar.

Den optimistiska SoFi-aktiekursprognosen blir ogiltig om den faller under det viktiga stödet vid 23,50 dollar.

Läs mer: Här är varför SoFi-aktiekursen stiger kraftigt och varför den snart kan skjuta i höjden med 52 %