Rocket Lab-aktien i fritt fall: Är det en köpchans vid översålt läge?

Rocket Labs aktiekurs har varit under mycket starkt tryck den här veckan och föll till en viktig teknisk stödnivå. Efter att ha stigit till ett rekordhögt värde på $151 inför SpaceX IPO har aktien rasat med cirka 61 % till omkring $58.60 då investerare fortsätter att ta hem vinster och ompröva tillväxtförväntningarna. 

Med bolaget som ska rapportera resultat den 10 August kommer den stora frågan vara om denna kraftiga utförsäljning utgör ett attraktivt köptillfälle eller signalerar att ytterligare nedgång återstår. 

Rocket Lab-aktiens fall har drivits av vinsthemtagningar

RKLB-aktien har vänt kraftigt de senaste dagarna. Ett bolag som nyligen var en av de största vinnarna på Wall Street har blivit en av de största förlorarna, med värderingen som sjunkit från över $86 miljarder till $35 miljarder — en förlust på $51 miljarder.

Den pågående utförsäljningen i Rocket Lab har sammanfallit med utförsäljningar i andra rymdbolag. SpaceX, den största aktören i branschen, har fallit från ett post-IPO-maximum på $225 till $112 i dag.

På samma sätt har Planet Labs-aktien sjunkit från $51.60 till $19.4, medan Richard Branson’s har gått från $9 till $2.45. Denna utförsäljning beror på vinsthemtagningar efter att dessa aktier rusade inför SpaceX IPO. 

Det är vanligt att kraftigt stigande aktier faller när investerare börjar boka vinster. Det är precis samma anledning till att bolag inom minnesindustrin som Micron, SanDisk, Western Digital och Seagate har rasat denna månad.

Tekniskt sett sker utförsäljningen på grund av ett koncept känt som Wyckoff-teorin. Denna teori förklarar vanligtvis fyra faser som bolag går igenom: ackumulering, markup, distribution och markdown. 

I Rocket Labs fall befann sig aktien i en snäv handelsintervall, ett tecken på ackumulering, under flera månader. Den gick sedan in i distributions- och markdownfasen strax före SpaceX IPO.

Fokus skiftar till rapporten om kvartalsresultatet

Nästa viktiga katalysator för Rocket Lab-aktien blir kvartalsrapporten som publiceras den 10 August. Denna rapport kommer att ge mer information om verksamheten och en djupare förklaring till dess Iridium-uppköp.

Baserat på den senaste vägledningen förutspår analytiker att bolaget kommer att presentera starka siffror. Genomsnittsskattningen är att intäkterna kommer in på $230 miljoner, upp $30 miljoner från vad man levererade under första kvartalet. Det skulle också innebära en ökning med 60 % jämfört med samma period förra året.

För helåret förväntas omsättningen stiga med 52 % till $918 miljoner, följt av $1,27 miljarder nästa år. 

Trots värderingsoro har Rocket Lab vissa starka fundamentala faktorer då efterfrågan på raketuppskjutningar ökar. Dess verksamhet väntas också se ökad efterfrågan när Neutron-projektet startar. Dessutom kommer Iridium-uppköpet att hjälpa bolaget bli mer vertikalt integrerat.

RKLB-aktiens tekniska analys

Rocket Lab-aktiekarta | Källa: TradingView

Dagsdiagrammet visar att Rocket Lab-aktien varit i en brant nedåtgående trend de senaste månaderna. Den har fallit från ett rekordhögt värde på $150 till nuvarande $58.60. Detta nedåtrörelse har fått aktien att röra sig under både 50-dagars och 200-dagars glidande medelvärden. Avståndet mellan dessa två medelvärden minskar, vilket kan leda till ett så kallat death cross-mönster.

Relative Strength Index (RSI) har fallit och närmar sig översåldnivån vid 30. Därför är den mest sannolika utsikten att den sjunker ytterligare, eventuellt till $50, för att sedan återhämta sig över tid.