Nvidia'nın 3. çeyrek kazanç önizlemesi: NVDA hissesi sonuçlar öncesinde aşırı değerli mi?

Bu hafta tüm gözler, ²⁰ Kasım'da çeyreklik kazançlarını duyurmaya hazırlanan Nvidia Corp'a (NASDAQ: NVDA) çevrildi.

Yapay zeka devinin üçüncü çeyrekte veri merkezi işini iki katına çıkaracağı yönünde görüş birliği var.

Nvidia'nın üçüncü mali çeyreğinde 33,2 milyar dolar gelir elde ederek hisse başına 74 sent kazanması bekleniyor. Bu da şirketin hem cirosunda hem de net karında yıllık bazda yaklaşık %83'lük bir artış anlamına geliyor.

Yani çip üreticisi Çarşamba günü piyasa kapanışının ardından güçlü bir çeyrek daha bildirmeye hazır görünüyor.

Peki bu, Nvidia hissesinin yılbaşından bu yana %200'lük yükselişini daha da uzatmak için ihtiyaç duyduğu katalizör olabilir mi? Neyse ki, analistler kesinlikle öyle düşünüyor.

Nvidia hisseleri Blackwell gecikmeleri endişeleriyle düştü

Nvidia hisseleri, şirketin son yapay zeka çipinin sunucularda aşırı ısınma eğiliminde olduğuna dair bir raporun ardından bu sabah düşüşte.

Yine de, Bank of America analisti Vivek Arya, Blackwell sorunlarının muhtemelen yalnızca geçici olacağı için NVDA konusunda oldukça iyimser. Nvidia çözümlerine olan talebin 2025'te güçlü kalacağına ikna oldu.

Hatta yakın zamanda verdiği bir röportajda, Nvidia hissesinin nakit akışına göre fiyat bazında 140 dolara yakın bir seviyede "değerinin altında" olduğunu söyledi.

"Bu noktada bir sistem entegratörüdürler. Tüm bilgi işlem, ağ, optik kaynaklar, bellek ve her şeyin dahil olduğu komple raflar satıyorlar," diye eklemişti o zaman.

Merkezi Kaliforniya, Santa Clara'da bulunan çok uluslu şirketin 3. çeyrekte brüt kar marjını %75'e çıkarması bekleniyor.

Nvidia hisseleri artık temettü de ödüyor, bu da onları portföyünüzde bulundurmanız için birçok nedene ekleniyor.

NVDA, 3. çeyrek kazançlarının açıklanmasının ardından düşüş yaşayabilir

Vivek Arya, yapay zeka ölçeklemesinde olası bir yavaşlama konusunda endişelenmenin erken olduğunu düşünüyor; bu görüş, Hennion & Walsh'tan Kevin Mahn'ın Pazartesi günü CNBC'nin " Worldwide Exchange " programında dile getirdiği bir görüş.

Trump yönetimi altında daha güçlü bir ABD dolarının çokuluslu şirketler için olumsuz bir etki yaratabileceğini kabul eden Trump, NVDA'nın "gelecek yıl Blackwell çipine yönelik güçlü talebin devam edeceğini" söyledi.

Nvidia, yapay zekanın hesaplama gücünü önemli ölçüde artıracak Rubin'i 2026'nın başlarında piyasaya sürecek.

Kevin Mahn'a göre Nvidia hisseleri uzun vadede iyi konumda kalmaya devam ediyor.

Analistler, Nvidia'nın 20 ^Kasım'da mali dördüncü çeyrekte 37 milyar dolar gelir elde etmesini bekliyor.

Ancak, çeyrek beklentilerinin ve gelecek görünümünün üzerinde gelse bile, Nvidia hisselerinin piyasaya sürüldükten sonra geçici olarak düşüş gösterebileceğini belirtmekte fayda var.

Nasdaq'ta listelenen firma, Ağustos ayında üç aylık tahminleri aştı ve beklenenden daha iyi bir rehberlik yayınladı. Yine de, kazanç raporunun ardından hisse senedi fiyatı %6'ya kadar düştü.