VYM ETF 2024'te %20 yükseldi: Peki iyi bir temettü fonu mu?

Vanguard High Dividend ETF (VYM) son birkaç günde geriledi ve bu yılın en yüksek seviyesinden %3,2'den fazla düştü. Bu yılın Kasım ayından bu yana en düşük seviyesi olan 130,78 dolardan işlem görüyordu.

Schwab US Dividend Equity (SCHD), iShares Core High Dividend ETF (HDV) ve WisdomTree US High Dividend Fund (DHS) gibi diğer temettü ETF'leri düşüş yaşadı.

VYM ETF, en iyi temettü ETF'sidir

VYM, yönetim altındaki 76,48 milyar doların üzerinde varlıkla piyasadaki en büyük temettü ETF'lerinden biridir. Yatırımcılarına yaklaşık %2,75 oranında temettü getirisi sunar ve bu getiriyi son 13 yıldır artırmıştır. Son beş yıldaki bileşik yıllık büyüme oranı yaklaşık %5,32'dir.

VYM gibi bir fonun nispeten düşük getirisi nedeniyle temettü ETF'si olarak adlandırılıp adlandırılmaması tartışmalıdır. Örneğin, yaygın olarak temettü fonu olarak görülmeyen Vanguard S&P 500 endeksinin getirisi yaklaşık %1,4'tür.

VYM fonu, yüksek temettü getirisi ile bilinen şirketleri takip eden FTSE Yüksek Temettü Getirisi Endeksini takip eder. 537 şirkete sahiptir ve 21,2 fiyat-kazanç oranına sahiptir. Ortalama kazanç büyüme oranı yaklaşık %10,4'tür ve S&P 500 endeksinden daha yüksektir.

VYM ETF çoğunlukla finans sektöründeki şirketlerden oluşur ve fonun yaklaşık %23,2'sini oluşturur. Bunu endüstriyel, temel tüketim malları, tüketici takdir yetkisi ve enerji sektöründeki şirketler takip eder.

Bu kompozisyon, toplam getirisinin S&P 500 ve Nasdaq 100 endekslerini takip eden diğer EF'lerin gerisinde kalmasının nedenini açıklıyor. Bu fonlar çoğunlukla uzun bir büyüme geçmişine sahip teknoloji şirketlerinden oluşuyor.

En İyi Vanguard Yüksek Temettü ETF şirketleri

VYM ETF'deki en büyük şirketler Broadcom, JPMorgan Chase, ExxonMobil, Home Depot, Procter & Gamble, Walmart ve Johnson & Johnson'dır. Bunların hepsi kendi sektörlerinde baskın bir pazar payına sahip olan en iyi blue chip şirketleridir.

Örneğin, Broadcom 1 trilyon dolarlık kulübe giren son şirket oldu. Bunu yarı iletkenlerin büyük bir tedarikçisi olarak ve satın almalar yoluyla yaptı. En son satın alma, bulut bilişim yazılımı sunan bir şirket olan VMware'di.

JPMorgan Chase, sağlam bilançosuyla bilinen en büyük Amerikan bankasıdır; Exxon ise ABD'nin en büyük petrol ve gaz şirketidir.

VYM ETF'deki diğer önemli şirketler arasında Wells Fargo, Coca-Cola, Cisco Systems, McDonald's ve Goldman Sachs yer alıyor.

VYM ETF iyi bir yatırım mıdır?

VYM ETF'nin iyi performans gösterdiğini kanıtladığına inanıyoruz. Örneğin, hisse senedi pandemi sırasında en düşük noktasından %150 arttı.

Ancak bu fon hakkında birkaç endişe var. Birincisi, düşük bir temettü getirisi var ve bu da temettü fonu rolünü geçersiz kılıyor. Ayrıca, kısa vadeli devlet tahvilleri daha yüksek getiri sunuyor. 10 yıllık ve 30 yıllık tahviller %4'ün üzerinde getiri sunuyor. Ancak bu tahviller, VYM'nin sağladığı fiyat getirisini sunmuyor.

İkinci olarak, VYM ETF'nin toplam getirisi uzun süredir en iyi kıyaslamaların gerisinde kaldı. Toplam getiri, bir varlığın fiyat getirisine ve temettü ödemelerine bakan bir rakamdır. Yatırım yaparken dikkate alınması gereken en önemli rakamın toplam getiri olduğuna inanıyoruz.

VYM ETF son beş yılda %63 toplam getiri elde ederken, S&P 500 ve Nasdaq 100 endeksleri sırasıyla %104 ve %164 oranında yükseldi. Aynı eğilim bu yıl da yaşandı, fon %19,6 oranında yükselirken, Nasdaq 100 %31 oranında yükseldi.