Trump'ın 500 milyar dolarlık yapay zeka girişimi, Nvidia dışındaki bu 3 çip hissesine fayda sağlayacak

ABD Başkanı Donald Trump, Oracle, SoftBank ve OpenAI iş birliğiyle Stargate adı verilen 500 milyar dolarlık yapay zeka girişimini duyurdu.

Ortak girişim, Nvidia'nın yapay zeka pazarındaki lider konumunu korumasına olanak tanırken, söz konusu projenin hayata geçmesiyle diğer çip hisseleri de bundan faydalanabilir.

Mizuho analisti Vijay Rakesh'e göre bunlar arasında Broadcom, Micron ve Arm Holdings yer alıyor.

Broadcom Inc (NASDAQ: AVGO)

Mizuho analisti, Broadcom'un Stargate'ten en çok faydalanan şirket olacağını öngörüyor.

Trump, yapay zeka projesinin AVGO ürünlerine olan talebi artırabileceğine ve yapay zeka alanında hizmet verilebilecek hedef pazarının genişlemesine yardımcı olabileceğine inanıyor.

Rakesh yakın zamanda yayınladığı bir raporda, Broadcom'un kendi çipini üretmeye odaklandığını ve bu sayede ortak girişimden oldukça iyi bir şekilde faydalanabileceğini savundu: "2027-28E'ye kadar OpenAI'dan yapılacak 500 milyar dolarlık harcamanın 40-50 milyar dolarlık kısmı proje takviminde ilerledikçe özel silikona harcanabilir."

Ayrıca, Meta Platforms'un 2025'te yapay zekaya daha fazla harcama yapma vaadini yerine getirmesiyle Broadcom bundan faydalanabilir. AVGO hisselerinin 2024'ün başından bu yana iki katından fazla arttığını unutmayın.

Micron Teknoloji A.Ş. (NASDAQ: MU)

Vijay Rakesh, Micron'un yukarıda bahsedilen yapay zeka ortak girişiminden faydalanacağını, çünkü bunun önümüzdeki birkaç yıl içinde bağlantı ve depolamaya olan talebi önemli ölçüde artırabileceğini düşünüyor.

Stargate'in yapay zeka teknolojilerini ilerletme konusundaki daha geniş taahhüdünün bir parçası olarak büyük veri merkezleri inşa etmeye odaklanması, yüksek performanslı bellek bileşenlerine yönelik önemli bir talebin kilidini açabilir.

İşte bu noktada, yılbaşından bu yana yaklaşık %20 büyüyen Micron Technology devreye giriyor.

Söz konusu yapay zeka girişimini destekleyen gerekli donanımın tedarikçisi olarak muhtemelen önemli bir rol oynayacaktır. Ayrıca, Mizuho analistine göre yatırımcılar 2025'te %0,45 temettü getirisi için MU hisselerine sahip olmalıdır.

Arm Holdings Plc (NASDAQ: ARM)

Arm son seanslarda düşüş gösterse de Mizuho, bu zayıflığı hisse senetlerine yatırım yapma fırsatı olarak nitelendiriyor çünkü çip tasarım şirketi Trump'ın Stargate planının tam merkezinde yer alıyor.

Yapay zeka girişiminin, Arm'ın üstün olduğu grafik işlem birimleri (GPU) ve ağ tasarımlarına olan talebi büyük ölçüde artırması muhtemel.

Rakesh'e göre, başkanın Stargate projesi aslında Arm için bu iki alandan yılda 200 milyon dolara kadar artan telif geliri anlamına gelebilir.

Arm hissesi , son bildirilen çeyreğinde kâra geçtiği için de sahip olunması caziptir. O zamanlar, şirketin yönetim rehberliği 4,1 milyar dolara kadar gelir ve hisse başına düzeltilmiş kazancın tüm yıl için 1,45 ila 1,65 dolar arasında değişmesi bekleniyordu.

Ancak Arm hisseleri, halka arzından bu yana hisse başına 54 dolardan üç kattan fazla arttıktan sonra, sahip olmak için pek de ucuz değil.